Victor Snellman, Suomen Osakesäästäjät - Osäkesäästötili 2.0. Puheenvuoro Turun Talouspäivillä 2021.

1. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Osakesäästötili: versio 2.0
Victor Snellman
@wiscoosi

2. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Iso kuva
OST 1.0
Muutoskohteet
OST 2.0
21.10.2021

3. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Mediaanivarallisuuden rakenne 2019
Lähde: Tilastokeskus
21.10.2021

4. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Kotitalouksien rahoitusvarat
21.10.2021

5. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Mediaanivarallisuus henkilön iän mukaan
Lähde: Tilastokeskus
21.10.2021

6. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Keskimääräisten maksettujen henkilöverojen
kehitys
Vuoden 2013 jälkeen on
nähtävissä selkeästi, kuinka
40–60-vuotiaiden ikäluokkien
keskimääräiset maksetut
henkilöverot ovat jatkaneet
nousuaan 20–40-vuotiaiden
ikäluokkien kehityksen
ollessa pysähdyksissä.
Lähde: Neittaanmäki ja Niinimäki 2021, väritys Suomen
Osakesäästäjät
21.10.2021

7. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Eläkemaksun osuus
palkkatuloista jatkaa
kasvuaan
Eläkkeiden suhde palkkaan
laskee, kun sitten joskus
eläköidytään.
Eläkeikä jatkaa nousuaan.
Lähde: @Mau_And
21.10.2021

8. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Työeläkerahan kiertokulku 2020
88,5 %
1,5 %
10 %
%-lisäykset Victor Snellman
21.10.2021

9. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Lähde:
Verkkouutiset,
Puheenvuoro,
Iltasanomat
21.10.2021

10. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Sijoitusinnostus elää kulta-aikaansa
0
5000
10000
15000
20000
25000
30000
35000
40000
750 000
800 000
850 000
900 000
950 000
1 000 000
1.1.2012
1.6.2012
1.11.2012
1.4.2013
1.9.2013
1.2.2014
1.7.2014
1.12.2014
1.5.2015
1.10.2015
1.3.2016
1.8.2016
1.1.2017
1.6.2017
1.11.2017
1.4.2018
1.9.2018
1.2.2019
1.7.2019
1.12.2019
1.5.2020
1.10.2020
1.3.2021
1.8.2021
Osakkeenomistajia OMXHGI
OSAKESÄÄSTÖTILI
VERSIO 1.0
Koostanut: Suomen Osakesäästäjät (Nasdaq, Euroclear)
21.10.2021

11. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Askel kohti tasapuolisuutta
• Aikaisemmin viivästetty verotus vain
varakkaimpien etuoikeus
• Vakuutuskuori
• Kapitalisaatiosopimus
• Sijoitusvakuutus
• Säästövakuutus
• Varteenotettava vaihtoehto PS-tilille,
jota pankit eivät enää aktiivisesti
tarjoa
21.10.2021

12. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Kertauksena OST 1.0
ominaisuudet
• Vain yksi per henkilö
• Talletusraja 50.000 €
• Vain osakkeille
• Valuuttana vain eurot sallittu
• Ei voi lahjoittaa tai vastaanottaa
osakkeita
• Ei hankintameno-olettamaa
• Ei lähdeveron automaattista hyvitystä
ulkomaisista osingoista
21.10.2021

13. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Keinotekoiset rajoitteet pois
21.10.2021

14. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Keinotekoisten rajojen miina
• Yhden tilin raja, koska talletuskatto 50.000 €
• Poliitikkojen verotulojen menetyksen pelko
rakentanut miinan kansalaisille
• Yli kymppitonnien sakot, jos avannut
vahingossa kaksi
Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Lähde: YLE
Lähde: Salkunrakentaja
21.10.2021

15. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Talletuskatto ja tilien lukumäärärajoite pois
• Aloittelevilta sijoittajilta poistetaan monen
tilin miina
• Ei tarvetta ”kikkailla” muiden verokuorien ja
ulkomaille siirtojen kanssa
• Johtaisiko jopa pääoman palaamiseen
Suomeen?
• Mahdollisuus kilpailuttaa pankkeja välitys- ja
säilytyspalkkioiden osalta
Lähde: Suomenmaa
21.10.2021

16. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Hajautushyöty kuntoon
21.10.2021

17. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Tyypilliset sijoittajaprofiilit: kokemus tuotteista
Jäsentutkimus 12/2020
0 %
20 %
40 %
60 %
80 %
100 %
Alle 30-vuotiaat
Alle vuoden 1-5 vuotta 5-10 vuotta 10-20 vuotta 20+ vuotta
0 %
20 %
40 %
60 %
80 %
100 %
Yli 50-vuotiaat
Alle vuoden 1-5 vuotta 5-10 vuotta 10-20 vuotta 20+ vuotta
21.10.2021

18. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Tyypilliset sijoittajaprofiilit: miten ulkomaille
0 %
20 %
40 %
60 %
80 %
100 %
Alle 30-vuotiaat
Suorat osakkeet Rahastot
0 %
20 %
40 %
60 %
80 %
100 %
Yli 50-vuotiaat
Suorat osakkeet Rahastot
Jäsentutkimus 12/2020
21.10.2021

19. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Rahastot, optiot, velkakirjat
ja valuutat sallittu
• Hajautushyöty
• Aloitteleville säästäjille ja
kuukausisäästäjille kädenojennus
• Allokaatiomuutokset verottomasti
• Valuutanvaihtokulut laskevat
21.10.2021

20. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Talletetaan osakkeita
21.10.2021

21. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Veroneutraali siirtyminen AOT:stä
OST:lle ja ylisukupolvinen säästäminen
Osakkeiden siirtäminen omalta AOT:ltä OST:lle
→Arvonnousu kirjataan kuin olisi tullut OST:n sisällä
→Ei välittömiä veroseuraamuksia
→Korkoa korolle –efekti tehostuu
→Hajauttaminen ilman välittömiä veroseurauksia
→Hankintameno-olettamaa ei sovelleta
→Verotulot kasvavat tulevaisuudessa steroideilla
Mitä jos voisi lahjoittaa ja vastaanottaa lahjan samaan
tapaan kuin AOT:llä?
Lähde: Arvopaperi
21.10.2021

22. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Kaikki voittavat?
21.10.2021

23. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Viivästetty gratifikaatio kannattaa
0 €
15 000 €
30 000 €
45 000 €
60 000 €
75 000 €
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21
Vuodet
Kumulatiivinen vero, vuosittain Kumulatiivinen vero, lopussa
Säästöt, vero vuosittain Säästöt, vero lopussa
8 % vuosituotto
1200 €/v. rahastoihin
20 vuotta säästöjä
Joka vuosi päivitetään allokaatio
21. vuoden alussa käteiseksi ja
kaikki kulutetaan vuoden aikana
30 % vero tuotosta vuosittain
tai pelkästään lopussa
Sijoittaja: 61.262 € vs. 44.934 €
Valtio: 11.508 € vs. 9.452 €
Sijoittaja voittaa 10,7 %
Valtio voittaa 21,8 %
(33,9 % kulutuksen alv. kanssa)
21.10.2021

24. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Mikä olisi OST 2.0?
Nykymalli OST 2.0
Tilien lukumäärä 1 Ei rajoitusta
Talletusraja 50.000 € Ei rajoitusta
Valuutta EUR Ei rajoitusta
Omaisuusluokat Osakkeet Samat kuin AOT:llä
Osakkeiden siirtäminen tilille Ei sallittu
Sallittu ilman välittömiä
veroseuraamuksia
Osakkeiden lahjoittaminen Ei sallittu Samat säännöt kuin AOT:llä
Hankintameno-olettama Ei käytössä Ei muutosta
Lähdeveron autom. hyvitys Ei käytössä Muutos olisi perusteltu
21.10.2021

25. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Mitä minä voin tehdä?
• Laita viesti kansanedustajallesi, miten
osakesäästötiliä tulee mielestäsi parantaa
• Liity Osakesäästäjiin,
pistetään homma kuntoon NYT
• Verotus
• Lainsäädäntö
• Yhdenvertaisuus
• Sijoitusosaaminen
osakeliitto.fi/NYT
Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
21.10.2021

26. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Lyhyesti meistä
Suomen Osakesäästäjät 35.350
Nuoret Osakesäästäjät 5.100
Viisas Raha -talouslehti tuottaa sijoittajalle ajankohtaista riippumatonta
tietoa ja pyrkii auttamaan parempiin sijoituspäätöksiin. Ilmestyy kahdeksan
kertaa vuodessa.
21.10.2021

27. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Palveluksessanne
Victor Snellman
Toimitusjohtaja / VD / CEO
Suomen Osakesäästäjät ry
+358 50 352 4442
victor.snellman@osakeliitto.fi
https://www.linkedin.com/in/wiscoosi
https://twitter.com/wiscoosi
Freesenkatu 3 A 2
00100 Helsinki
Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
21.10.2021

28. Osakeliitto.fi
Viisasraha.fi
Lähteet
• Tilastokeskus, 2019, Kotitalouksien mediaanivarallisuus
• Tilastokeskus, 2021, Kotitalouksien rahoitusvarat
• Neittaanmäki, P., Niinimäki, K., 2021, Maksetut henkilöverot alueittain ja ikäryhmittäin Suomessa 2000–2018, Kansantaloudellinen aikakauskirja
• Tela, 2021, Työeläkerahan kiertokulku
• Kotamäki, M., 2020, twiitti
• Rokka, T., 2021, Arvopaperi, ”Osakkeita tulisi voida siirtää arvo-osuustililtä osakesäästötilille ilman välittömiä veroseuraamuksia”, pohtii Suomen
Osakesäästäjien toimitusjohtaja Victor Snellman
• Erkkilä, J., 2021, Salkunrakentaja, Kansanedustaja ihmettelee osakesäästötilin rajoitteita: ”Sijoittamisesta rankaisemisen on loputtava”
• Sullström, H., 2021, YLE, Mistä tiedän, mikä sijoitustili minulla on? Jättimätkytkin voi saada anteeksi, jos on avannut kaksi osakesäästötiliä vahingossa
• Pitkänen, P., 2021, Iltasanomat, Jussi, 36, varautuu jo nyt taloudelliseen ”pommiin”, joka voi odottaa tulevaisuudessa – 30–40-vuotiaat kertovat, mitä he
ajattelevat eläkkeistään
• Summanen, K., 2017, Verkkouutiset, Elina Lepomäki lyttää eläkejärjestelmän TE:ssä: Jos myisin tätä pankkiirina, olisin vankilassa
• Ahola, A., 2020, Puheenvuoro, Osittain rahastoiva eläkejärjestelmämme on yksiselitteisesti epäoikeudenmukainen tulonsiirto nuorilta suurille ikäluokille
• Pohjala, P., 2021, Suomenmaa, Osakesäästötilin talletusrajan nostolle kannatusta poliitikoilta – aktiivisia tilejä Suomessa jo lähes 230 000
21.10.2021