3. 3
FRANCISCO SCIAROTTA
• Diretor Superintendente da CCDI desde 30 de setembro de 2009.
• Histórico Acadêmico
– Economia e Ciências Contábeis pela Universidade Mackenzie
– MBA pela Business School de São Paulo
– Especialização em controladoria e administração financeira pela
Fundação Getúlio Vargas.
• Histórico Profissional:
– 2007-2009: Diretor Superintendente do Centro de Soluções
Compartilhadas, área estratégica, responsável pela gestão
administrativa de diversas unidades de negócio do conglomerado
– 2004-2007: CFO da subsidiária brasileira da Sara Lee International
– 1999-2001: Vice-presidente administrativo-financeiro, no Brasil, da
multinacional norte-americana Diveo.
– 1993-1999: Diretor administrativo financeiro da Camargo Corrêa
Industrial e da Cimento Cauê e da PMV (Participações Morro
Vermelho), acionista controladora do grupo empresarial.
4. 4
NOVA ESTRATÉGIA
atendimento adequado e ágil
qualidade na construção
foco no entrega no prazo
cliente
trabalho por processos redução de custos
trabalho em equipe criatividade e inovação
responsabilidade por resultados recuperação preços adequados
integração de margem
incorporação sustentável fazer mais com menos
líquida
5. 5
UNIDADES DE NEGÓCIO
• Baixa Renda
– Operação através da HM Engenharia
– Desenvolvimento de produtos inseridos
no Programa Minha Casa, Minha Vida
• Tradicional
– Imóveis residenciais
– Salas comerciais
• Triple A
– Lajes corporativas padrão AAA
– 1 lançamento por ano
6. 6
FOCO GEOGRÁFICO
• São Paulo
• Rio de Janeiro
• Minas Gerais
• Espírito Santo
• Paraná
Busca por parcerias locais
7. 7
Após sua aquisição pela CCDI, a HM
lançou quase R$500 milhões em VGV:
• Mais de 130.000 unidades construídas
75% JÁ ESTÁ VENDIDO
• Mais de 30 anos de experiência no
desenvolvimento e construção de unidades Barretos
imobiliárias de baixa renda. São José do Rio Preto Ribeirão Preto
Franca
• Estrutura verticalizada: desenvolvimento, Colina
construção e vendas. Jaborandi
• Produtos habilitados ao programa Minha Casa,
Minha vida (até R$130 mil a unidade)
• Controle acionário adquirido pela CCDI em
novembro de 2007
• Foco Geográfico: Campinas
Piracicaba São Paulo
– Atual: Região Metropolitana de Campinas Hortolândia
– Futuro: expansão para outras cidades e Sumaré
Santa Bárbara D’oeste
Estados. Jaguariúna
Pedreira
8. 8
HM Engenharia
Entrada no grupo de grandes construtoras
nacionais com tratamento diferenciado da
CEF em casos de aprovação de financiamentos
Primeira a assinar um contrato com a CEF para
o programa Minha Casa, Minha Vida
7ª maior operadora do programa no Brasil
10. 10
Destaques do Trimestre
Vendas contratadas em evolução:
CCDI Consolidado: R$194,5 milhões no 3T09 (+12,6% sobre 2T09);
HM (Exclusivo): R$117,1 milhões no 3T09 (+42,2% sobre 2T09).
Velocidades de Vendas:
CCDI Consolidado: 22,4% no 3T09 e 41,2% nos 9M09;
HM (Exclusivo): 48,5% no 3T09 e 38,4% nos 9M09.
Impactos contábeis não recorrentes.
A construção da torre 2 do projeto Ventura no Rio de Janeiro encontra-se em
fase final e o processo de negociação da venda está bem adiantado.
Fatos subseqüentes: CCDI lança Quartier em Curitiba (outubro) e Taman em
São Paulo (novembro). Total de VGV dos dois projetos é de R$245,0 milhões.
11. 11
LANÇAMENTOS (R$MM)
LANÇAMENTOS (R$ MM) PREÇO MÉDIO DE LANÇAMENTO
100% CCDI R$ mil por unidade (Residencial)
655,1
740,5 Apenas lançamentos
da HM Engenharia
365,0
245,0
191,9
157,4
127,5
101,4
77,9
92,0
56,0
3T08 2T09 3T09 4T09 9M08 9M09 3T08 4T08 2T09 3T09 4T09
*1T09: não houve lançamentos.
12. 12
LANÇAMENTOS 4T09
Localização: Água Verde, Curitiba Localização: Jardim Sul, São Paulo
Lançamento: Outubro/2009 Lançamento: Novembro/2009
VGV total: R$ 127,6 milhões VGV total: R$ 117,4 milhões
Participação CCDI: 100% Participação CCDI: 100%
Unidades: 162 Unidades: 212
Apartamentos: 139 m² a 335 m² Apartamentos: 142 m²
13. 13
VENDAS CONTRATADAS
VENDAS CONTRATADAS (R$ MM)
VENDAS CONTRATADAS 3T09
Sem Ajuste
Por período de Lançamento
3T09
3,1% Até 2007
15,4%
1T08
698,5
3,5%
503,0
488,1
2T09 2T08
25,3% 1,2%
209,4
200,3
194,5
172,8
3T08
3T08 2T09 3T09 3T09 9M08* 9M09 9M09 28,2%
Sem Sem 4T08
23,2%
Ajuste Ajuste
* Exclui a venda do Ventura Corporate Towers
SEM AJUSTE: reversão dos ajustes não recorrentes feitos no 3T09 e 9M09.
14. 14
VENDAS CONTRATADAS 3T09
VENDAS CONTRATADAS 3T09 VENDAS CONTRATADAS 3T09
Sem ajuste Sem ajuste
Segmento de Mercado Localização
Minas
Outros Gerais
4,0% São Paulo
Rio de 12,6%
(Capital +
Janeiro RMSP)
Baixa 4,7%
27,2%
Renda
Médio 52,2%
31,9%
São Paulo
Econômico (Interior +
11,9% Litoral)
55,4%
AS VENDAS DOS SEGMENTOS ABAIXO DE VENDAS ORIGINADAS NO ESTADO
R$500 mil REPRESENTAM 96% DE SÃO PAULO: 83%
SEM AJUSTE: reversão dos ajustes não recorrentes feitos no 3T09 e 9M09.
15. 15
ESTOQUE A VALOR DE MERCADO*
ESTOQUE A VALOR DE MERCADO ESTOQUE A VALOR DE MERCADO 3T09
(R$ MM) Por período de Lançamento
3T09
2T09 5,7%
4T08 2,9%
6,2%
3T08
15,1%
999,0
810,8
608,7 2T08
1,2%
Até 2007
1T08
62,4%
6,6%
3T08 2T09 3T09
* Exclui valores do Ventura Corporate Towers (todos os períodos) e Cassis (3T09).
16. 16
BANCO DE TERRENOS
BANCO DE TERRENOS Projetos Descontinuados
(R$ BILHÕES)
Aclimação - Anglo
0,8 Aldeia da Serra II - Xavier
AlphaSítio A1
Apipucos
Bertioga - Camping
10,0
9,2 9,2
Itaguaré - Proj. Delta
Lote 27
Villa São Paulo
Banco de Terrenos Projetos Banco de Terrenos
2T09 Descontinuados 3T09
17. 17
BANCO DE TERRENOS – R$9,2 bilhões em VGV
BANCO DE TERRENOS 3T09 BANCO DE TERRENOS 3T09
Por segmento Por localização
Outros
Comercial Baixa Estados
13,0% Renda São Paulo 7,4%
19,1% Litoral
0,6%
São Paulo
Interior
Outros 11,6%
22,8% São Paulo
Econômico
21,3% Capital
51,0%
RMSP
Médio - 29,4%
Alto
9,0% Médio
17,5%
19. 19
RECONCILIAÇÃO DA DRE
3T09 Sem 3T09 9M09 sem 9M09
DEMONSTRAÇÃO DE RESULTADOS Ajustes Ajustes
Ajsutes Reportado Ajustes Reportado
RECEITA LÍQUIDA DE VENDAS E/OU SERVIÇOS 130,8 (26,9) 103,9 379,0 (31,9) 347,0
CUSTO DE BENS E/OU SERVIÇOS PRESTADOS (103,4) 5,1 (98,4) (276,8) 0,6 (276,1)
Venda de Imóveis (103,3) 5,1 (98,2) (276,4) 0,6 (275,8)
Prestação de Serviços (0,1) - (0,1) (0,4) - (0,4)
LUCRO BRUTO 27,4 (21,9) 5,5 102,2 (31,3) 70,9
MARGEM BRUTA (%) 20,9% 81,2% 5,3% 27,0% 98,0% 20,4%
(DESPESAS) RECEITAS OPERACIONAIS (24,1) (39,6) (63,7) (62,6) (39,6) (102,2)
Com Vendas (5,5) (4,1) (9,6) (16,4) (4,1) (20,5)
Gerais e Administrativas (18,5) (2,8) (21,3) (46,0) (2,8) (48,8)
Outras Receitas (Despesas) Operacionais Líquidas (0,1) (32,8) (32,9) (0,2) (32,8) (32,9)
(PREJUÍZO) LUCRO OPERACIONAL 3,3 (61,5) (58,2) 39,6 (70,9) (31,2)
RESULTADO FINANCEIRO (7,5) 0,7 (6,8) (7,3) 0,7 (6,6)
Receitas Financeiras 3,3 1,7 4,9 16,7 1,7 18,4
Despesas Financeiras (10,8) (1,0) (11,8) (24,1) (1,0) (25,1)
RECEITA E (DESPESA) NÃO OPERACIONAL LÍQUIDA (4,2) (60,8) (65,0) 32,3 (70,2) (37,9)
IR E CONTRIBUIÇÃO SOCIAL 1,3 2,0 3,3 (8,3) 2,0 (6,3)
LUCRO / PREJUÍZO DO PERÍODO (2,9) (58,9) (61,8) 24,0 (68,3) (44,2)
MARGEM LÍQUIDA (%) -2,2% 218,6% -59,4% 6,3% 213,9% -12,7%
SEM AJUSTE: reversão dos ajustes não recorrentes feitos no 3T09 e 9M09.
20. 20
RECEITA BRUTA E RECEITA LÍQUIDA (R$MM)
RECEITA BRUTA
(R$ MM)
487,8
360,7 393,8
136,5 138,8 108,2 136,1
3T08 2T09 3T09 3T09 Sem 9M08 9M09 9M09 Sem
Ajustes Ajustes
RECEITA LÍQUIDA
(R$ MM)
469,6
347,0 379,0
131,4 133,5 103,9 130,8
3T08 2T09 3T09 3T09 Sem 9M08 9M09 9M09 Sem
Ajustes Ajustes
SEM AJUSTE: reversão dos ajustes não recorrentes feitos no 3T09 e 9M09.
21. 21
LUCRO BRUTO (R$MM)
LUCRO BRUTO
(R$ MM)
169,1
102,3
71,0
40,9 29,3 5,5 27,4
3T08 2T09 3T09 3T09 Sem 9M08 9M09 9M09 Sem
Ajuste Ajuste
MARGEM BRUTA
(%)
36,0%
31,1% 27,0%
21,9% 20,9% 20,5%
5,3%
3T08 2T09 3T09 3T09 Sem 9M08 9M09 9M09 Sem
Ajustes Ajustes
SEM AJUSTE: reversão dos ajustes não recorrentes feitos no 3T09 e 9M09.
22. 22
LUCRO LÍQUIDO (R$MM)
LUCRO LÍQUIDO
(R$ MM)
64,3
8,8 7,6 24,0
(2,9)
(44,2)
(61,8)
3T08 2T09 3T09 3T09 Sem 9M08 9M09 9M09 Sem
Ajuste Ajuste
MARGEM LÍQUIDA
(%)
6,7% 5,7%
13,7% 6,3%
-2,2% -12,7%
-59,4%
3T08 2T09 3T09 3T09 Sem 9M08 9M09 9M09 Sem
Ajuste Ajuste
SEM AJUSTE: reversão dos ajustes não recorrentes feitos no 3T09 e 9M09.
23. 23
EBITDA (R$MM)
EBITDA
(R$ MM)
66,2
12,9 12,3 41,3
3,9
(29,6)
(57,6)
3T08 2T09 3T09 3T09 Sem 9M08 9M09 9M09 Sem
Ajuste Ajuste
MARGEM EBITDA
(%)
9,8% 9,2%
3,0% 14,1% 10,9%
-8,5%
-55,5%
3T08 2T09 3T09 3T09 Sem 9M08 9M09 9M09 Sem
Ajuste Ajuste
SEM AJUSTE: reversão dos ajustes não recorrentes feitos no 3T09 e 9M09.
24. 24
RECEITAS E RESULTADOS A APROPRIAR (R$MM)
RECEITA A APROPRIAR RESULTADO A APROPRIAR
(R$ MM) (R$ MM)
935,7
877,3
787,8
222,1 233,4 247,8
3T08* 2T09 3T09 3T08* 2T09 3T09
*3T08 não ajustado às normas contábeis da Lei 11.638
25. 25
CAIXA / ENDIVIDAMENTO (R$MM)
MOVIMENTAÇÃO DE CAIXA DÍVIDA BRUTA
(R$ MM) (R$ MM)
27,5
139,9
414,9
112,4 112,4
295,6
119,3
Caixa em jun/2009Caixa Utilizado em Posição de Caixa
3T09 (líquido) em set/09 3T08 2T09 3T09
26. INFORMAÇÕES DE CONTATO
Leonardo de Paiva Rocha
Diretor de Finanças e RI ri.ccdi@camargocorrea.com.br
Fernando Bergamin
Relações com Investidores
Tel: (11) 3841-5880
