12. 第四節 產業板塊優勢綜合分析
一、LED 照明光電產業
LED (發光二極體 Light Emitting Diode,簡稱 LED) 是由半導體材料
所製成之發光元件,元件具有兩個電極端子,在端子間施加電壓通入極小電
流,經由電子電洞之結合,將剩餘能量以可視光的形式激發釋出。LED 產業
鏈上游包括光源磊晶、封裝,中游包括模組,下游則為燈具/應用。過去 3、
4 年來,由於 LED 製造成本持續降低,效率和亮度不斷提高,配合 LED 所
具有的壽命長、安全性高、發光效率高 (低功率)、色彩豐富、驅動與調控
彈性高、體積小、環保等特點,使得 LED 在一般照明市場應用得以大幅度
擴張,帶動其市場需求成長。
(一) 發展現況分析
我國 LED 產業發展至今已近 30 年,由於 LED 下游封裝技術與資金障礙
較低,自 1973 年我國便進入此領域發展,主要技術源自於美商德儀公司。
1980 年代,我國產業價值鏈發展進一步擴展至晶粒製程。1990 年代,透過
技術擴散,及自美國回歸海外學人投入,台灣 LED 產業開始轉向上游磊晶製
程發展。2001 年更藉由本身技術能力提高,以及擴展韓國市場,成功跨足
GaN 系 LED 市場,使得我國 LED 產業在全球佔一席之地。我國 LED 照明光電
產業供應鏈完整 (如圖 2-2)。目前上游光源廠商計 50 餘家、中游模組 40
家、下游燈具應用百餘家,晶電公司為全球最大高亮度 LED 晶粒廠商。LED
光源產量全球第 1,產值第 2 (占 16%),背光模組產值亦為全球第 1。2008
年初全球能源價格高漲,具有節能優勢的 LED 成為大眾所看好的明星產業,
因此國內陸續有新廠商跨足 LED 產業,產業內廠商看好 LED 在照明市場與液
晶顯示器背光源市場滲透率成長,持續擴產,然而在市場一片樂觀情境下,
2008 年第三季起受到全球金融海嘯影響,市場需求瞬間冷凍,除了照明等
新興市場滲透率不如預期樂觀外,聖誕燈串、小尺寸顯示器背光源等既有市
場也因消費者購買能力下滑,呈現出衰退現象。金融風暴影響一直延續到
2009 年第一季,許多廠商陸續傳出無薪假或減薪來因應,所幸在第二季開
始由於庫存回補效應以及新興應用市場如中大尺寸背光、照明等需求回升,
使得我國 LED 產業得以擺脫陰霾,2009 年我國 LED 產值達新台幣 936 億元。
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13. 我國 LED 照明光電產業鏈
(二) 產業市場規模分析與需求推估
1. 產業市場規模
2009 年下半年開始,我國 LED 產業一掃經濟不景氣所帶來的陰霾,
產業開始復甦成長,預估 2010 年在 LED 背光源及 LED 照明需求持續帶動
下,我國 LED 產業將恢復兩位數成長,預估 2010 年將較 2009 年成長 43
%左右。就各階段產值來看,市場需求仍持續看好,因此預估 2010 年晶
粒端產值將成長 40%,不過由於 LED 晶粒在 2009 年下半年開始,LED 背光
模組需求大增,廠商開始大幅擴廠,預計新產能將會在 2010 年陸續開出,
因此需注意 ASP 會不會下滑。而封裝段部分,中國大陸廠商不斷侵蝕我國
中低階市場,因此我國廠商持續往中高階市場發展如 NB、TV 等背光源,
預估 2010 年封裝產值也將成長 40%左右。
在應用市場方面,LED 照明由於具有節能優勢,使得各國積極推動
LED 照明產業發展,中國大陸在 LED 照明推動上更是不遺餘力,中國大陸
各地方政府積極推動 LED 照明相關建設,若我國廠商可獲取相關市場,對
於我國 LED 產業發展有相當大助益,此外,兩岸簽訂 ECFA 後,未來台灣
燈具廠商將可以免關稅將整組燈具系統輸入中國大陸,在價格競爭力上將
可獲得相當大的助力,對於台灣燈具廠商進入中國大陸市場有相當大的幫
助,進而帶動我國 LED 產業發展。
在中大尺寸背光源部分 NB 背光源以 LED 取代 CCFL 已成為市場趨勢
, ,
TV 部分在 2009 年在 Samsung 帶動之下使得 LED TV 產業蓬勃發展,預估
在 2010 年各系統大廠也將陸續推出 LED TV,因此預估 2010 年 LED TV 滲
透率將持續提高,對於我國 LED 產業產值規模將有相當大的助益,另外,
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