Perspectivas del sector y por que ahora es el momento para invertir.

1. LATAM 2020
Perspectivas del sector de
Internet y la Revolución Mobile
en Latinoamérica
POR QUÉ AHORA ES EL MOMENTO PARA
INVERTIR

2. Esta presentación fue elaborada para compartir nuestras investigaciones y experiencia en
América Latina. Comentarios, preguntas y sugerencias están siempre bienvenidos
RodrigoTeijeiro
Fundador & CEO
rodrigo@recargapay.com
Gustavo Victorica
Co-fundador & COO
gustavo@recargapay.com
Mayra Mange
Analista Junior de Operaciones & Finanzas
mayra.mange@recargapay.com
Más info en http://recargapay.com/about
Plataforma líder para recargas de celular mobile en Brasil y
América Latina, atendiendo a más de 1 millón de usuarios

3. Y SE LO MERECE…
Fuente: The Economist: February 2015 | Time: May 2015
Complete list of Unicorns https://www.cbinsights.com/research-unicorn-companies
Flipkart
Mu Sigma
Olacabs
PayTM
Quikr
Snapdeal
Zomato Media
$15
$1.5
$2.4
$2
$1
$2.5
$1
Accel Partners, DST
Sequoia, General Atlantic
Accel Partners, Matrix Partners, Sequoia
Intel Capital, Alibaba Group
Tiger Global
Intel Capital
Sequoia
3ro después de EE. UU. y China en # de Unicorns
Empresa Valuación ($B) Inversores
INDIA ESTÁ RECIBIENDO MUCHA ATENCIÓN

4. EN 2020 PBI LATAM > 1.8 x PBI INDIA
Fuente: IMF
PBI Latam=$6,694 M PBI India=$3,640 M
2015 2016 2017 2018 2019 2020
3,640
3,312
3,013
2,756
2,511
2,308
6,694
6,336
5,989
5,647
5,3645,167
Latinoamérica
India
PBI en billones de USD
vs
INDIA CRECE, PERO LATAM SIGUE LIDERANDO

5. PARA 2020…
LATAM TENDRÁ MÁS PROPIETARIOS DE TARJETAS DE CRÉDITO QUE INDIA
Fuente: Global Findex | Estimaciones Propias
http://databank.worldbank.org/Data/Views/VariableSelection/SelectVariables.aspx?source=1228#
LATAM
INDIA
216.5M
232.4M

6. Fuente: eMarketer | Estimaciones Propias
www.emarketer.com/Article/B2C-Ecommerce-Climbs-Worldwide-Emerging-Markets-Drive-Sales-Higher/1010004
PARA 2020…
LATAM
173.4M
INDIA
158.1M
COMPRADORES E-COMMERCE LATAM > 1.1 x INDIA

7. Fuente: Frost & Sullivan | Estimaciones Propias
http://es.slideshare.net/FrostandSullivan/mobile-payment-services-in-brazil - http://www.frost.com/sublib/display-market-insight.do?id=291014067
PARA 2020…
LATAM
189.5M
SUSCRPITORES DE PAGOS MÓVILES LATAM > 1.4 x INDIA
133.1M India

8. Fuente: WeAreSocial | eMarketer | Ericson
http://www.slideshare.net/wearesocialsg - http://www.emarketer.com/Article/Feature-Phones-Important-Mobile-Web-Use-Latin-America/1011774
http://www.ericsson.com/res/docs/2014/ericsson-mobility-report-june-2014.pdf - http://www.emarketer.com/Article/Internet-Hit-3-Billion-Users-2015/1011602
¿CÓMO SERÁ EL 2020?
LATAM ESTÁ CERRANDO LA BRECHA CON LAS ECONOMÍAS AVANZADAS
Usuarios de Internet
Usuarios de Internet Móvil
Commercio Electrónico
mCommerce
Proporción de mCommerce
Cuenta en una institución
financiera
331.7 M
231 M
$89.7 B
-
-
51.1%
414.3 M
395.4 M
$366.9 B
-
-
74.7%
113.7 M
84.9 M
$ 35 B
$ 2.5 B
9.7%
68.1%
143.6 M
119.8 M
$ 179.8 B
$ 30.2 B
36.8%
83%
259.3 M
185.7 M
$492.1 B
$76.4 B
22%
93.6%
289.9 M
234.9 M
$ 811.7 B
$ 157.9 B
29%
96.6%
286 M
223.5 M
$ 382.7 B
-
-
94.8%
312.4 M
297.1 M
$ 567.8 B
-
-
97.8%
2015 2020 2015 2020 2015 2020 2015 2020
UE
1
2
3
4
5
6
LATAM BRASIL U.S.A.

9. Fuente: US Census Bureau | eMarketer | Estimaciones Propias
http://www.census.gov/prod/1/pop/p25-1130/p251130.pdf - http://www.emarketer.com/Article/Colombia-Joins-Top-Three-Smartphone-Markets-Latin-America/1011750
PARA 2020…
Usuarios de
Smartphones
Latam
385M Población U.S.A.
323M
LATAM TENDRÁ MÁS USUARIOS DE SMARTPHONES QUE HABITANTES EN U.S.A.

10. Fuente: US Census Bureau | eMarketer | Estimaciones Propias
http://www.census.gov/prod/1/pop/p25-1130/p251130.pdf - http://www.emarketer.com/Article/Nine-10-Latin-American-Social-Networkers-Use-Facebook/1010404
PARA 2020…
Usuarios de
Facebook
Latam
343M
LATAM TENDRÁ MÁS USUARIOS DE FACEBOOK QUE HABITANTES EN U.S.A.
Población U.S.A.
323M

11. Población
U.S.A.323M
Fuente: US Census Bureau | eMarketer | Estimaciones Propias
http://www.census.gov/prod/1/pop/p25-1130/p251130.pdf - http://databank.worldbank.org/Data/Views/VariableSelection/SelectVariables.aspx?source=1228#
PARA 2020…
Propietarios de cuentas
bancarias Latam
395M
PROPIETÁRIOS DE CUENTAS BANCARIAS LATAM > 1.2 x HABITANTES U.S.A.

12. Fuente: Internet World Stats
http://www.internetworldstats.com/stats.htm - http://www.internetworldstats.com/pr/edi061.htm
POBLACIÓN ONLINE 2020
51% DEL MUNDO ESTARÁ CONECTADO; 63% EN LATAM
Africa Asia Europa Oriental Medio Oriente América del Norte Latam Oceanía
32
414
327
173
627
1,878
459
27
332310
113
582
1,386
321
2015
2020
LA POBLACIÓN
CONECTADA DE
AMÉRICA LATINA
CRECERÁ 25% EN
LOS PÓRXIMOS 5
AÑ0S
MUNDO
3.07 B → 3.91 B
(en millones)

13. Fuente: eMarketer | Estimaciones Propias
http://www.emarketer.com/Article/Latin-American-Internet-Audience-Nears-310-Million/1011667
POBLACIÓN ONLINE EN LATAM 2020
64% DE LOS USUARIOS DE INTERNET ESTÁN BRASIL, MÉXICO Y ARGENTINA
LATAM 414 M
63% penetración
BRASIL 144 M
68% penetración
MÉXICO 89 M
68% penetración
ARGENTINA
33 M
76% penetración
COLOMBIA
34 M
65% penetración PERÚ 22 M
65% penetración CHILE 14 M
75% penetración
OTRO 78 M
46% penetración

14. Fuente: eMarketer | WorldBank
BRASIL VS LATAM
LATAM ES ENORME, PERO EL COMERCIO ELECTRÓNICO SE CONCENTRA EN
BRASIL
Latam 414.3 M
Brasil 143.6 M
Usuarios de Internet
65%
35%
Latam 232.4 M
Brasil 99.9 M
Propietarios de Tarjetas de Crédito
57%
43%
Latam 442 M
Brasil 156 M
Usuarios de Celulares
65%
35%
Latam $367 B
Brasil $179 B
Comercio Electrónico
49%
51%
Latam 662 M
Brasil 211 M
Población
68%
32%
Latam $6,694 B
Brasil $2,354 B
PBI
65%
35%

15. Fuente: eMarketer
http://www.emarketer.com/Article/Brazil-Rules-Latin-American-B2C-Ecommerce-Market/1011073
B2C ECOMMERCE EN LATAM
BRASIL ES EL MERCADO MÁS GRANDE Y AVANZADO DE LA REGIÓN
No es sólo el tamaño…
Es una cuestión de desarrollo:
Infraestructura
Adopción de Tecnología
Provisión de bienes & servicios
Patrones de compra y cultura
Penetración de banca y tarjetas de
crédito
N
N
N
N
N
En Enero de 2015, las compras por la vía móvil representaron 10% del comercio
electrónico en Brasil
20.0
39%
8.7
17%
4.6
9%
17.9
51.3
23.4
37%
11.4
18%
5.5
9%
22.3
62.6
35.0
39%
16.1
18%
9.9
11%
28.7
89.7
49.9
42%
22.6
19%
13.1
11%
33.3
118.9
67.8
43%
33.1
21%
17.3
11%
39.4
157.6
91.9
44%
43.9
21%
25.1
12%
48.0
208.9
130.1
47%
58.1
21%
30.4
11%
58.1
276.8
179.8
49%
73.4
20%
40.4
11%
73.4
366.9
Brasil
México
Argentina
Otro
América Latina
Participación
Participación
Participación
2013 2014 2015 2016* 2020*en Billones de USD
2017* 2018* 2019*

16. Fuente: eMarketer
http://www.slideshare.net/Engelnator/e-marketer-mexico-online-2009-presentation slide 10 - http://www.emarketer.com/Article/Brazil-Rules-Latin-American-B2C-Ecommerce-Market/1011073
http://www.emarketer.com/Article/Global-B2C-Ecommerce-Sales-Hit-15-Trillion-This-Year-Driven-by-Growth-Emerging-Markets/1010575
ECOMMERCE EN LATAM CERRANDO
LA BRECHA
EN 5 AÑOS, ECOMMERCE EN LATAM SERÁ EL DE EUROPA HOY
Comercio electrónico (B2C) habrá crecido x 16+ en 10 años!
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017* 2018* 2019* 2020*
Ventas de comercio
electrónico en
América Latina
2015
Europa
Occidental
Hoy
$ 22.2
Billones
$ 29.7
Billones
$ 36.8
Billones
$ 51.3
Billones
$ 62.6
Billones
$ 89.7
Billones
$ 118.9
Billones
$ 157.6
Billones
$ 208.9
Billones
$ 276.8
Billones
$ 366.9
Billones
$ 382.7
Billones
x 16.5

17. Fuente: eMarketer
http://www.emarketer.com/Article/Feature-Phones-Important-Mobile-Web-Use-Latin-America/1011774 - http://www.emarketer.com/Article/Ad-Spending-Western-Europe-Continues-Rebound/1011239
http://www.emarketer.com/Article/Latin-America-Lags-Far-Behind-Social-Ad-Spend-per-User/1011237 - http://www.emarketer.com/Article/Digital-Ad-Spending-Worldwide-Hit-3613753-Billion-2014/1010736
PUBLICIDAD DIGITAL EN LATAM EN
CRECIMIENTOLATAM ES 1.5x PROMEDIO MUNDIAL CON MOBILE CRECIENDO
47.4%
23.4%
14.3%
16.5%
10.4%
15.0%
38.5%
28.7%
18.3%
17.1%
11.3%
16.9%
30.0%
18.4%
15.3%
15.1%
11.9%
14.7%
26.5%
18.3%
11.9%
14.0%
8.4%
12.4%
24.0%
15.9%
10.4%
11.2%
6.8%
10.3%
22.0%
14.5%
9.4%
10.7%
5.6%
9.6%
18.9%
13.5%
8.8%
9.8%
5.0%
8.8%
16.2%
12.5%
8.2%
9.1%
4.5%
8.1%
Medio Oriente & África
América Latina
Asia-Pacífico
América del Norte
Europa
Global
* Estimaciones Propias
2013 2014 2015 2016* 2017* 2018* 2019* 2020*%cambio
Crecimiento de Publicidad Mundial (por Región)
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019* 2020*
Publicidad Móvil Publicidad Total
70
60
50
40
30
20
10
0
Billions
Participación Móvil en Publicidad

18. Fuente: eMarketer
http://www.emarketer.com/Article/Latin-American-Ecommerce-Remains-Small-with-Few-Digital-Buyers/1010566
http://www.emarketer.com/Article/Brazil-Rules-Latin-American-B2C-Ecommerce-Market/1011073 - http://blog.digishopgirl.com/mobile-ad-spend-is-on-the-rise-in-brazil/
¿POR QUÉ BRASIL LIDERA?
BRASIL ES EL MERCADO MÁS GRANDE Y AVANZADO DE LA REGIÓN
Usuarios de Smartphones crecerán 83%
Comercio Electrónico crecerá x 5.1
Compradores en línea crecerán 97%
Gasto en publicidad crecerá 45%
Propietarios de cuentas bancarias crecerán 27%
107 M
$180 B
71.7 M
$32.6 B
175 M
59 M
$35 B
36.1 M
$22.5 B
138 M
2015 2020

19. BOOM DE STARTUPS EN SÃO PAULO
12a EN EL RANKING GLOBAL DE ECOSISTEMAS DE STARTUPS
Fuente: Compass
The Global Startup Ecosystem Ranking 2015
Silicon Valley
Nueva York
Los Ángeles
Boston
Tel Aviv
Londres
Chicago
Seattle
Berlin
1
2
3
4
5
6
7
8
9
Singapur
París
San Paulo
Moscú
Austin
Bangalore
Sidney
Toronto
Vancouver
10
11
12
13
14
15
16
17
18
El ecosistema de São Paulo es el 3ro en crecimiento

20. Fuente: GlobalFIndex 2014
http://databank.worldbank.org/Data/Views/VariableSelection/SelectVariables.aspx?source=1228#
LA PENETRACIÓN DE TARJETAS DE
CRÉDITO LO EXPLICA
IMPULSANDO EL COMERCIO ELECTRÓNICO
India Ecuador Bolivia Colombia Mundo México Venezuela América Latina Argentina Chile Brasil Uruguay EE. UU.
Penetración de Tarjetas de Crédito
70%
60%
50%
40%
30%
20%
10%
0%
Whoownacreditcard(age+15)

21. Fuente: Kantar WoldPanel
http://www.kantarworldpanel.com/global/smartphone-os-market-share/
ANDROID CONSOLIDÓ SU LIDERAZGO
ANDROID ES EL SISTEMA OPERATIVO DOMINANTE EN TODA LATAM
Android
iOS
Windows
Blackberry
Otro
86.9%
4.6%
5.5%
1.3%
1.7%
Latinoamérica
Android
iOS
Windows
Blackberry
Otro
62.4%
33.2%
3.8%
0.6%
-
EE. UU.
Android
iOS
Windows
Blackberry
Otro
74.0%
24.4%
1.0%
-
0.6%
China
Android
iOS
Windows
Blackberry
Otro
81.5%
14.8%
2.7%
0.4%
0.6%
India

22. 2011 2012 2013 2014 2015 2016* 2017* 2018* 2019* 2020*
36.8%
31.3%
25.1%
18.6%
13.6%
9.7%
4.8%
2.5%
0.8%
0.1%
Fuente: ETC | emarketer | Own estimates
http://etc-digital.org/digital-trends/ecommerce/mobile-commerce/regional-overview/latin-america - http://www.emarketer.com/Article/Mobile-Banking-Transactions-Rise-Sharply-Latin-America/1011229 /
http://www.emarketer.com/Article/Brazil-Ranks-No-10-Retail-Ecommerce-Sales-Worldwide/1011804 - http://www.emarketer.com/Article/Mobile-Trending-Among-Brazils-Buyers/1012288
mCOMMERCE
FUERTE CRECIMIENTO DEL COMERCIO MÓVIL= 31% CAGR
mCommerce como
% transacciones
de comercio digital
minorista en Brasil

23. 2010 2015* 2020*
31%
16%
2%
4%
6%
27%
Sucursal Bancaria Celular
Fuente: emarketer
http://www.emarketer.com/Article/Mobile-Banking-Transactions-Rise-Sharply-Latin-America/1011229
¿QUÉ IMPULSA LOS PAGOS MÓVILES?
SMARTPHONES IMPULSAN FUERTE CRECIMIENTO EN PAGOS MÓVILES
@14% CAGR
Canal Bancario y de Pago preferido
Ventajas Por Usar Smartphones
Comodidad y Flexibilidad
Mejor control sobre los gastos
Baja inclusión financiera combinada a una alta
penetración móvil
Menor exposición a hurtos
E
E
E
E

24. Fuente: GlobalFIndex 2014 | The Millennial Dirruption Index
http://databank.worldbank.org/Data/Views/VariableSelection/SelectVariables.aspx?source=1228# - http://www.millennialdisruptionindex.com/wp-content/uploads/2014/02/MDI_Final.pdf
LA BANCA TRADICIONAL LISTA PARA
SER TRANSFORMADA
Y LA TRANSFORMACIÓN YA ESTÁ EN CAMINO
Penetración Bancaria
Perú
Colom
bia
M
éxico
Bolivia
Uruguay
Ecuador
Argentina
Am
érica
Latina
India
Venezuela,RB
M
undo
Chile
Brasil
EE.UU.
La Banca tradicional tiene el mayor riesgo de
ser transformada por la generación del milenio
Consumidores no ven diferencias entre su Banco y
otros bancos
71% prefieren ir al dentista antes que escuchar lo que
dicen los bancos
La innovación vendrá de fuera de la
industria. En 5 años...
68% creen que la forma en la que accedemos a nuestro dinero
será totalmente distinto
70% esperan que las formas de pagos van a ser totalmente
diferentes
E
E
E
E
1
2
100
90
80
70
60
50
40
30
20
10
0
%de individuos con una cuenta bancaria (. >15 años)

25. Fuente: ETC | EuroMonitor
http://www.euromonitor.com/india/country-factfile - http://www.euromonitor.com/china/country-factfile - http://blog.euromonitor.com/2015/01/life-in-latin-america-in-2015.html
2020 LUCE MUY BIEN, PERO LA
OPORTUNIDAD ES HOY
CONSUMO PER CÁPITA EN LATAM USD 6,740 (2.25x CHINA, 6.6x INDIA)
América Latina es un mercado de consumo del tamaño de China pero con un gasto per cápita mucho mayor
$4.2 TRILLONES
LATAM
623 Millones
$4.1 TRILLONES
CHINA
1,393 Millones
$1.3 TRILLONES
INDIA
1,282 Millones

26. Fuente: ETC | EuroMonitor
http://www.emarketer.com/Article/Internet-Hit-3-Billion-Users-2015/1011602 - http://www.emarketer.com/Article/Emerging-Markets-Drive-Facebook-User-Growth/1009875
http://www.emarketer.com/Article/B2C-Ecommerce-Climbs-Worldwide-Emerging-Markets-Drive-Sales-Higher/1010004 - http://www.slideshare.net/brahms82/ww-mobile-phoneusersemarketer0713
http://www.slideshare.net/wearesocialsg
LATAM SE UBICA ENTRE LOS
MERCADOS MÁS PROMETEDORES
$17.45 tr
259.3 M
254.2 M
191.2 M
24%
161.8 M
50.73 B
151.1 M
PBI
Usuarios de Internet
Usuarios de Celulares
Usuarios de Smartphones
Celulares Pré-pagos
Compradores Digitales
Publicidad Digital
Usuarios de Facebook
$2.3 tr
252.3 M
581.1 M
123.3 M
95%
65.4 M
0.97 B
195.7 M
$5.2 tr
331.7 M
406.9 M
152.6 M
80%
109.6 M
5.7 B
232 M
EE. UU INDIA LATAM

27. Fuente: The economist
https://twitter.com/ianbremmer/status/614169472098766848?utm_source=fb&fb_ref=Default&utm_content=614177040456118273&utm_campaign=RodrigoTeijeiro&utm_medium=fb
EN 2050, LATAM SIGUE SIENDO PUNTERO
TOP 10 PBI: BRASIL PERMANECE 7mo, MÉXICO ALCANZA EL 8vo PUESTO
EE. UU. (1)
China (2)
Japón (3)
Alemania (4)
Inglaterra (5)
Francia (6)
Brasil (7)
Italia(8)
India (9)
Rusia (10) 1,861
2,055
2,149
2,346
2,835
2,951
3,865
4,606
10,335
17,419
PBI NOMINAL 2014 - (USD bn) PBI NOMINAL 2050 - (USD bn)
China(1)
EE. UU.(2)
India(3)
Indonesia(4)
Japón(5)
Alemania(6)
Brasil(7)
México(8)
Inglaterra(9)
Francia(10) 9,671
9,812
9,826
10,334
11,334
11,367
15,432
63,842
70,913
105,916
Economía se desplaza hacia arriba
Economía de desplaza hacia abajo
Economía se mantiene

28. Fuente: Worldbank
http://databank.worldbank.org/data/reports.aspx?source=doing-business&Type=TABLE#
SIEMPRE PENSAMOS QUE HACER
NEGOCIOS EN LATAM ERA DESAFIANTE
… EN INDIA ES AÚN MÁS
39.6%
46
7%
11.9
111.2%
20.7%
25.3%
Coste para hacer cumplir un contrato(% del reclamo)
Procedimientos para hacer cumplir un contrato(número)
Coste de registrar una propiedad (% del valor de la propiedad)
Procedimientos requeridos para abrir un negocio (número)
Mínimo requerido como pago en capital para empezar un negocio (% ingreso per capita)
Contribución del impuesto al trabajo (%)
Impuesto a las ganancias (%)
30.6%
39.8
6.1%
8.3
3.2%
14.7%
20.7%
INDIA LATAM

29. Fuente: Global Entrepreneurship Monitor
http://www.gemconsortium.org/country-profile/36
LATAMTIENE REALIDADES DIVERSAS
SIN EMBARGO EL PANORAMA PARA EMPRENDEDORES EN LATAM PARECE
PROMETEDOR VS INDIA
142
6.6%
3.7%
39%
37%
8%
38%
Facilidad de hacer negocios
Actividad emprendedora en estadio inicial
Empresas Establecidas
Oportunidades Percibidas
Capacidades Percibidas
Intención Emprendedora
Temor al Fracaso
120
17.2%
17.5%
56%
50%
25%
36%
124
15.9%
9.6%
41%
62%
31%
25%
INDIA BRASIL ARGENTINA
39
19%
4.5%
49%
53%
17%
30%
MÉXICO
41
26.8%
8.8%
67%
65%
50%
28%
CHILE

30. ARGENTINA SE EXPANDE MÁS ALLÁ DE
SUS FRONTERAS
AUNQUE MENOR QUE BRASIL, ARGENTINA ES COMPETITIVA GLOBALMENTE
1999
Tiger, Sequoia, Expedia
Privada
USD 1.3 B
Online Desde
Inversores Distinguidos
Tipo
Capitalización de Mercado/
Valuación
1999
Hicks Muse Tate and Furst, Ebay Inc
Pública
USD 5.99 B
2003
FTV Capital, Riverwood Capital
Pública
USD 1.17 B

31. BRASIL ES ENORME PERO SE DESEMPEÑA
LOCALMENTE
LAS EMPRESAS BRASILEÑAS ESTÁN CRECIENDO REGIONALMENTE Y CUENTAN
CON GRANDES OPORTUNIDADES POR DELANTE
Fuente: eMarketer
http://www.emarketer.com/Article/Brazil-Rules-Latin-American-B2C-Ecommerce-Market/1011073
1
2
3
4
5
6
7
$887
$800
$700
$375
$375
$250
$250
Rocket Internet
Tiger
Grupo Folha
Naspers
Seek
Insight
Kaszek
Valuation
(USD Millones)
Inversor PrincipalEmpresa
1
2
3
4
$2,317
$2,112
$706
$375
BOVESPA
BOVESPA
BOVESPA
BOVESPA
Valuación
(USD Millones)
Cotizan enEmpresa Dafiti
Netshoes
UOL
Buscapé
Catho
Hotel Urbano
Viva Real
B2W
TOTVS
Grupo Linx
Alog
IPO
VC/PE

32. EL MOMENTO PARA INVERTIR ES AHORA
GRANDES APUESTAS EN LATAM; + USD1.2 BILLONES EN LOS ÚLTIMOS 18 MESES
Fuente: Internal research, select deals
Complete list: https://goo.gl/eRnpsK
Elo7, EduK
Dafiti, Netshoes
Hotel Urbano, Elo7
Nubank, GetNinjas, Guiabolso, GOintegro, Contabilizei
Movile
GetNinjas, Elo7, Conta Azul, Emprego Ligado, Enjoei, Meus Pedidos
Psafe, BankFacil, Minuto Seguro, Resultados Digitais
Netshoes, Navent, GOintegro
Nubank
Hotel Urbano, Nubank, 99Taxis, GetNinjas, ContaAzul

33. RecargaPay is airtime and bill payments for the mobile generation.
The main problem we are solving is the +20 min that most people in Latin
America spend in lines to pay for airtime or utilities, when they could be
transacting on their mobile in 10 seconds. This happens billions of times a
year. The second problem is that access to smartphones largely exceeds
banked population, which means that many are left out of the convenience of
mobile payments, due to lack of access to digital payments.
RecargaPay is already the leading mobile prepaid top-up platform in Brazil and
Latin America, (with over 1 million mobile customers), and it is now expanding
into utility bill payments and financial services for the unbanked.
We feel that it is time to democratize mobile payments.
More info: http://recargapay.com/about

34. - APÉNDICE -

35. Mundo
Latinoamérica
Economías Avanzadas
PERSPECTIVAS MACRO
EL BOOM DE LOS COMMODITIES TERMINÓ, PERO LA RECUPERACIÓN ESTÁ
EN CAMINO
Fuente: IMF
http://www.google.com/publicdata/explore?ds=k3s92bru78li6_#!ctype=l&strail=false&bcs=d&nselm=h&met_y=ngdp_rpch&scale_y=lin&ind_y=false&rdim=world&idim=country_group:
205:110&idim=world:Earth&ifdim=world&tstart=1403406000000&tend=1592794800000&hl=en_US&dl=en_US&ind=false
2015 2016 2017 2018 2019 2020
5,00%
4,00%
3,00%
2,00%
1,00%
0,00%
Crecimiento del PBI
3,45%
0,86%
2,36%
3,76%
2,01%
2,42%
3,85%
2,67%
2,18%
3,87%
2,81%
2,08%
3,93%
2,91%
1,96%
3,97%
2,98%
1,95%

36. INVERSIÓN EXTRANJERA DIRECTA
LA ENTRADA DE IED EN BRASIL PERMANECE ALTA Y SIGUE CRECIENDO
Fuente: PWC | CNN | IMF | United Nations | OECD
http://www.pwc.com.br/pt/ceo-survey-brazil/2015/index.jhtml - http://edition.cnn.com/2015/03/15/americas/brazil-protests/ - https://www.imf.org/external/pubs/ft/weo/2015/update/01/pdf/0115.pdF
http://unctad.org/en/PublicationsLibrary/webdiaeia2015d1_en.pdf - http://www.oecd.org/eco/outlook/mexico-economic-forecast-summary.htm
Top 10 economías por entrada de IED i
(billones de USD)
China Hong Kong EE. UU. Singapur Brasil Inglaterra Canadá Australia Países Bajos Luxenburgo
$36
$42
$49
$53
$61$62
$81
$86
$111
$128

37. LA POBLACIÓN CONECTADA DE LATAM
ESTÁ LEJOS DE SATURADA
PENETRACIÓN DE INTERNET
Fuente: eMarketer | WeAreSocial
http://www.emarketer.com/Article/Latin-American-Internet-Audience-Nears-310-Million/1011667 - http://www.slideshare.net/wearesocialsg
56%
43%
88%
26%
69%
81%
45% 38%
36%
19%
33%
51%
América
Central
América
del Sur
África
Oceanía
Asia
Oriental
Sudeste
Asiático
Asia
Central
América
del Norte
Sur
Asiático
Europa
OrientalEuropa
Occidental
Oriente
Médio
Promedio Mundial
42%
Promedio de LATAM
54.1%
La penetración de internet en
LATAM sigue siendo
relativamente baja. Sin embargo,
las conexiones existentes
alcanzarán a 378.3M de
personas en 2018 un incremento
del 22% comparado al 2014

38. USUARIOS DE INTERNET2020
BRASIL ES GRANDE, JOVEN Y MUY ACTIVO
Fuente: KPCB
http://www.kpcb.com/internet-trends
1
2
3
4
5
6
7
632 M
259,3 M
252,3 M
114 M
104 M
87 M
83 M
47%
84%
20%
56%
61%
84%
90%
Usuarios de
Internet
PenetraciónRegión
China
EE. UU.
India
Brasil
Japón
Rusia
Indonesia
2015
Posición
1
2
3
4
5
6
7
850 M
465 M
290 M
143.6
142.8
107.6
105.5
59%
34%
85%
68%
53%
86%
75%
Usuarios de
Internet
PenetraciónRegión
China
India
EE. UU.
Brasil
Indonesia
Japón
Rusia
2020
Posición

39. AUDIENCIA MÁS JOVEN
+60 % DE LOS USUARIOS BRASILEÑOS TIENEN MENOS DE 35 AÑOS
Fuente: GlobalWebIndex
http://www.globalwebindex.net/blog/internet-users-in-latam-spend-the-most-time-online - http://www.statista.com/statistics/272365/age-distribution-of-internet-users-worldwide/
http://www.statista.com/statistics/319891/age-distribution-of-internet-users-latin-america/ - http://www.statista.com/statistics/254724/age-distribution-of-internet-users-in-brazil/
Mundo
Latam
Brasil 4.90%
7.20%
12.70%
11.60%
12.90%
13.70%
20.90%
21.50%
20.40%
23.20%
27.00%
26.70%
39.40%
31.40%
26.50%
0-24 25-34 35-44 45-54 + 55

40. LOS USUARIOS DE INTERNETDE LATAM
SON ALTAMENTE ACTIVOS
Fuente: GlobalWebIndex | eMarketer
http://www.globalwebindex.net/blog/internet-users-in-latam-spend-the-most-time-online - http://www.emarketer.com/Article/Brazils-Web-Users-Take-Top-Spot-Latin-America-Time-Spent-Online/1011152
Brasil
América Latina
Argentina
Perú
Chile
Venezuela
Colombia
México
0 5 10 15 20 25 30 35
LOS USUARIOS DE INTERNET EN BRASIL PASAN POR MES
37.7% MÁS TIEMPO ONLINE QUE EL PROMEDIO DE LATAM
Tiempo Mensual Promedio Online
LOS USUARIOS DE INTERNET DE
LATAM SON LOS MÁS CONECTADOS
Tiempo Online, por Región
Latinoamérica
América del Norte
Medio Oriente & África
Asia & Pacífico
Europa
420 680% 20%40%60% 0%
Online PC/Laptop/Tablet Online Móvil

41. ONLINE CON EL MÓVIL
Fuente: WeAreSocial | eMarketer | Ericson
http://www.slideshare.net/wearesocialsg - http://www.emarketer.com/Article/Feature-Phones-Important-Mobile-Web-Use-Latin-America/1011774
http://www.ericsson.com/res/docs/2014/ericsson-mobility-report-june-2014.pdf
CONEXIONES 3G &4G SOBRE CONEXIONES TOTALES
57%
31%
85%
16%
84%
85%
53% 21%
34%
8%
48%
53%
África
América
del Norte
Promedio Mundial
38%
Promedio de LATAM
57%
Volúmen e Ingresos provenientes
de conexiones de datos están
creciendo fuertemente en LATAM.
Impulsados por un cambio en el
mix de dispositivos, la creciente
adopción de smartphones generó
mayores demandas de servicios
de banda ancha para celulares
América
Central
América
del Sur
Sur
Asiático
Europa
Occidental
Europa
Oriental
Asia
Central
Asia
Oriental
Sudeste
Asiático
Oriente
Médio
Oceanía

42. MÁS CELULARES QUE PERSONAS
Fuente: eMarketer | WeAreSocial | GSMA | UOL
http://www.emarketer.com/Article/Nearly-400-Million-Latin-America-Used-Mobile-Phones-2014/1011818 - http://www.gsmamobileeconomylatinamerica.com/GSMA_Mobile_Economy_LatinAmerica_2014.pdf
http://tecnologia.uol.com.br/noticias/redacao/2014/11/14/numero-de-linhas-de-celulares-no-brasil-passa-de-278-milhoes.htm#fotoNav=17
EN BRASIL, LAS CONEXIONES MÓVILES SUPERAN A LA POBLACIÓN
2013 2014 2015 2016 2017 2018
434.4426.1416.5406.9395.5
379.5
63.2% 65.2% 66.4% 67.3% 68.2% 68.9%
Usuarios de Celulares Latinoamérica
En Septiembre de 2014, había 702 millones de
conexiones móviles en América Latina (112,3% en
relación a la población) +80% pré-pagas
En Brasil, hay 278 millones de conexiones móviles
(138% en relación a la población)
75% pré-pagas
57.0%
62.0%
67.0%
72.0%
77.0%
2013 2014 2015 2016 2017 2018
Brasil México Argentina Latam
Penetración de Usuarios con Celulares por país