Trabajo de Investigación realizado por mi para el curso de Matemática Financiera

1. Nombre Angie Katherine EscobarVenero UNIVERSIDADANDINA DELCUSCO
Código014100478E AsignaturaMatemáticaFinanciera
¿QUÉ ES UN BROKER? 1
En el mundo de las finanzas, los términos “broker” 2y “agente o corredor de bolsa”
son constantemente confundidos. En principio, los "brokers" son personas que
operan bajo las órdenes de los clientes de la empresa que los contratan. El agente
de bolsa, en cambio, realiza funciones de asesoramiento financiero a sus clientes,
además de poder trabajar por cuenta propia.3
Los "brokers" son personas que se encargan de realizar los trámites de compra-
venta a través de la Bolsa de valores. Su remuneración se basa en las
comisiones, recibiendo un porcentaje determinado del dinero invertido. Y siempre
tienen como referente los aranceles.
Los "brokers" son las únicas personas que pueden comprar y vender acciones. No
basta con que una persona privada quiera invertir en acciones su capital. No
podría hacerlo porque no está autorizada. Por esta razón, todos los inversores
(traders) tienen que dirigirse a los "brokers", que son los que realizan este tipo de
operaciones. (Alfredo, 2012)
Si se quiere entender la funcionalidad de un broker no hace falta más que conocer
como funciona su contraparte el corredor de seguros, pues son similares en todo
excepto en su potestad de trabajar independientemente4.
En Perú, el decreto 1797-2011 establece en la Ley General del Sistema Financiero
y del Sistema de Seguros y Orgánica de la Superintendencia de Banca y Seguros,
lo siguiente: El corredor de seguros5 realiza una actividad de intermediación y
1 La palabra broker tiene distintas acepciones.Existen brokers de seguros,financieros einmobiliarios.De
manera general y para efectos de la administración financieraseoptará por el término “bróker financiero”
2 El corredor es el encargado de informar y asesorar,mientras queel broker es el encargado de ejecutar las
ordenes (corredordebolsa.org).Por esta razón no se deben confundir ambos términos.
3 La confusión de dicho término se debe a que un broker también puede asesorar a su clientey hacer las
funciones de un corredor de bolsa.
4 En adelantebroker será equivalente a corredor de seguros.
5 La utilizacióndel término“seguros”enladenominaciónsocial de laspersonasinscritasenel
Registro,nodeberáconfundirsunaturaleza,especialmente,conunaempresade seguros,
debiendodichotérminoestarunidoalacondiciónde corredor,ajustadoroperito.Asimismo,las

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asesoría en la contratación de coberturas de seguro en el mercado nacional, con
independencia de las empresas de seguros, disminuyendo, con su participación,
las diferencias provenientes de la asimetría de información existente entre los
contratantes o potenciales contratantes y asegurados y las empresas de seguros,
lo cual mejora las condiciones de transparencia en la contratación de seguros.
Es función del corredor de seguros, la de representar al contratante y/o asegurado
frente a la empresa de seguros lo cual se instrumentaliza a través de la
suscripción de la Carta de Nombramiento a su favor, por parte del contratante y/o
asegurado. Dicho documento faculta al corredor para realizar actos administrativos
de representación, mas no de disposición, surtiendo sus efectos durante la
vigencia del contrato de seguros. La Carta de Nombramiento, acredita al corredor
de seguros, el derecho a percibir la comisión por la intermediación del contrato por
el cual fue emitida, pago que estará a cargo de la empresa de seguros (SBS,
2011).
FORMACIÓN REQUERIDA
En España, los requerimentos para ser broker son tener una licenciatura6, tener
manejo del inglés7 y además manejo de las herramientas informáticas8
(Fernandez, 2015). En cuanto a las aptitudes personales un broker deberá ser una
persona capaz de trabajar bajo presión y con dotes de comerciante.
personasnaturalesinscritas enel Registro,deberánhacerprevalecersucondiciónde persona
natural utilizandosunombre,enlaformaenque figuraenla resoluciónque autorizasuinscripción
enel Registro,expedidaporestaSuperintendencia. (SBS,2011)
6 La cual puede ser en cualquier carrera siemprey cuando se cuente con un MBA. Pero de preferencia se
requieren carreras afines al negocio tales como la Economía y Finanzas.El broker requerirá manejo de la
microeconomía y macroeconomía, ya que estas áreas de estudio indicaran el entorno a través del cual
deberá tomar sus decisiones. Sediceque la carrera universitaria no es imprescindiblepero si sedeben
conocer los mercados financieros y su funcionamiento.
7 Se requiere que el broker maneje este idioma ya que la mayor de la información en tiempo real está en la
lengua americana
8 El broker realizarátareas simultáneas,utilizará tanto Word como Excel y deberá manejar el crucede
información.

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A diferencia de España, en países como Estados Unidos ya existen
Universidades especializadas en Bolsa.
En el Perú, la convocatoria más reciente para los corredores de seguros permite
tener directrices del perfil que se busca en un corredor en calidad de persona
natural. Así se le exige lo siguiente:
Currículum vitae suscrito (firmado) y documentado con referencia únicamente a la
experiencia laboral y estudios en seguros;
Copia del diploma o título y de los certificados de estudios (certificado de notas),
otorgados por instituciones educativas de enseñanza superior especializadas en la
formación de seguros que acrediten formación académica en la especialidad de
seguros, con un mínimo de trescientas cincuenta (350) horas lectivas, en caso de
presentarse para corredor de seguros generales y de personas; de doscientos
cincuenta (250) horas lectivas en el caso de corredores especializados en ramos
de seguros generales; y de ciento cincuenta (150) horas lectivas en el caso de
corredores especializados en ramos de seguros de personas, o, para cada uno de
los casos, certificado de trabajo expedido por una empresa de seguros que
demuestre experiencia en el área técnica no menor de tres (3) años, obtenida
dentro de los últimos cinco (5) años anteriores a la presentación de la solicitud de
inscripción en el registro, en el ramo que pretenda inscribirse (SBS, 2015)
En cambio para personas jurídicas se exige:
a) Proyecto de minuta de constitución social consignando como objeto social
exclusivo la prestación de servicios de intermediación y asesoría en seguros y
como capital social íntegramente suscrito y pagado en efectivo, un monto no
menor de cinco (5) Unidades Impositivas Tributarias vigentes9;
b) Curriculum vitae suscrito y documentado con referencia a la experiencia laboral
y estudios en seguros de los accionistas, socios, directores, gerentes o titular
9 La constitución dela empresa le otorga un grado de formalidad.Esto es importante porque se busca
garantizar la confiabilidad delos clientes delos corredores.

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gerente, cuando corresponda. El gerente general de la persona jurídica actuará
como representante legal en todos aquellos actos que guarden relación directa
con la actividad de intermediación de seguros, debiendo ser corredor de seguros,
domiciliado en el país, autorizado para el ejercicio de la actividad, en los ramos
para los cuales la empresa corredora de seguros solicita autorización de
inscripción, debiendo mantener habilitada su inscripción en el Registro durante
todo el tiempo que permanezca en el cargo; y,
c) Declaración Jurada de los accionistas, socios, directores, gerentes o titular
gerente, cuando corresponda, de no encontrarse incursos en los impedimentos
señalados en el artículo 410.
d) Copia del Documento Nacional de Identidad, Carnet de Extranjería o pasaporte
de los socios, accionistas, directores (SBS, 2015),
CÓMO SE ACREDITAN
Los brokers se acreditan a través de una licencia. Sin embargo, los requerimientos
variarán según el ente financiero regulador. Así, los procesos que se siguen en
Perú, Estados Unidos y España no son los mismos, ni se realizan en el mismo
lugar.
En Perú, para poner una agencia de seguros se debe hacer mediante la web de la
Superintendencia de Banca y Seguros, pero si el interés es de actuar como
corredor de seguros, se obtiene la licencia a través de una aseguradora registrada
en la misma entidad.
La Superintendencia establece los requisitos para la inscripción de los
intermediarios de seguros11, así como las obligaciones, derechos, garantías y
10 Acotar el artículo 4 demandaría muchas líneas,así que conviene dar tan solo una aclaración general.Las
restricciones queseestablecen en este artículo incluyen queno se permitirá la participación deagentes que
tengan antecedentes de delitos o que estén prohibidos por alguna legislación detrabajar en este rubro.
11 Entiéndanse como brokers

5. Nombre Angie Katherine EscobarVenero UNIVERSIDADANDINA DELCUSCO
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demás condiciones a las que deben sujetar su actividad, debiendo satisfacer
cuando menos lo siguiente12:
1. Mantener su calidad de hábiles para el ejercicio de sus actividades13.
2. No hallarse incursos en ningún caso de incompatibilidad o impedimento.
3. Encontrarse al día en el pago de sus contribuciones a la Superintendencia.
BIBLIOGRAFÍA
Alfredo.(18de Mayo de 2012). Gerencie.com.Recuperadoel 06 de Agostode 2015, de
http://www.gerencie.com/que-son-y-que-hacen-los-brokers-y-agentes-o-corredores-de-
bolsa.html
corredordebolsa.org.(s.f.).Recuperadoel 6de Agostode 2015, de
http://www.corredordebolsa.org/
Elmundo.(15 de Noviembre de 1998).Recuperadoel 6 de Agostode 2015, de
http://www.elmundo.es/sudinero/noticias/act-146-15.html
Empirebb.(4de Agostode 2015). Empire BussinesBrokers.Recuperadoel 6 de Agostode 2015, de
http://www.empirebb.com/esp/busqueunbroker.php
Fernandez,A.(26 de Enerode 2015). rankia.com.Recuperadoel 6de Agostode 2015, de
http://www.rankia.com/blog/bolsa-desde-cero/2627875-que-estudiar-para-ser-broker-
gestor-carteras-analista-financiero
SBS.(2011). Obtenidode
http://www.sbs.gob.pe/repositorioaps/0/0/jer/corr_seg_per_nat_ins/RES_1797-
2011_.pdf
SBS.(2015). Obtenidode http://www.sbs.gob.pe/principal/categoria/corredores-de-seguros-
personas-natural-inscripcion/2491/c-2491
SMV. (2008). Obtenidode
http://www.smv.gob.pe/Frm_Prospectos.aspx?data=5FDEB36D19DCED9FAC271FB74933E
4FE0CE731B940
12Ley N° 26702 - Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y Orgánica de la
Superintendencia de Banca y Seguros. (SMV, 2008)
13
http://www.smv.gob.pe/Frm_Prospectos.aspx?data=5FDEB36D19DCED9FAC271FB74933E4FE0CE731B940

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