рерур

1. План лекції:
 1.Сутність та економічна основа
грошового обороту
 2. Модель грошового обороту. Грошові
потоки та їх балансування.
 3. Грошова маса, грошові агрегати та
грошова база.
 4. Швидкість обігу грошей.

2. Рекомендована література:
 1. Гроші та кредит: Підручник. – 4-те вид.,
перероб. і доп./ М.І. Савлук, А.М. Мороз, І.М.
Лазепко та ін.; за заг. ред. М.І. Савлука. – К.:
КНЕУ, 2006. – 744 с.
 2. Івасів Б.С. Гроші та кредит: Підручник. – Вид.
2-ге, змін. й доп. – Тернопіль: Карт-бланш, 2005.
– 528 с.
 3. Щетинін А.І. Гроші та кредит: Підручник:
Вид. 2-ге, перероб. та доп. – К.:Центр навчальної
літератури, 2006. – 432 с.

3. Джерела в INTERNET
 www.bank.gov.ua

4. Мета лекції
 формування знань щодо сутності грошового
обороту;
 визначення основних грошових потоків та
встановлення їх взаємозв язку;ʼ
 вивчення сутності грошової маси, її складових
та співвідношення з грошовою базою;
 дослідження чинників впливу на швидкість
обігу грошей.

5. Міжпредметні зв'язки
 Вивчення курсу базується на знаннях, що одержані
студентами в процесі вивчення таких дисциплін, як
«Політекономія», «Макроекономіка»,
«Мікроекономіка», «Історія економічних вчень»,
«Фінанси», «Статистика».
 Програма курсу відповідає структурно-логічній схемі
підготовки бакалаврів за фахом «Міжнародна
економіка», «Фінанси», «Облік і аудит» з напрямку
«Фінанси і кредит». Дисципліна «Гроші та кредит»
входить до блоку нормативних дисциплін.

6. Після вивчення дисципліни студент
повинен:
 знати: походження, суть, причини та механізм еволюції грошей, їх функції та роль у
ринковій економіці; позитивні і негативні властивості основних теорій грошей,
можливість їх застосування у державній монетарній політиці; суть та економічні основи
функціонування грошового обороту і руху грошових потоків, розвитку грошового ринку
і грошових систем; сфери використання грошей в різних формах, показники обсягу і
структури грошової маси (грошові агрегати); фактори, що впливають на швидкість обігу
грошей; фінансові, валютні та кредитні чинники забезпечення сталості грошей; методи
грошово-кредитної політики держави; причини і соціально-економічні наслідки інфляції;
необхідність і суть кредиту та особливості розвитку кредитних відносин у перехідній
економіці України; складові елементи кредитної системи та шляхи забезпечення їх
стійкості; поняття та механізм регулювання валютних відносин та валютних систем, а
також форми співробітництва України з міжнародними валютно-кредитними
організаціями;
 вміти: формувати висновки про шляхи підвищення ефективності грошово-кредитного
регулювання, загальні погляди на суть, значення та напрямки використання грошей,
кредиту та грошово-кредитних відносин в економічному розвитку; застосовувати набуті
знання у подальшому оволодінні професійно-орієнтованими дисциплінами.

7. Закони та підзаконні акти
 Положення про ведення касових операцій у
національній валюті в Україні: Постанова Правління
Національного банку України від 15 грудня 2004 року
№ 637 // Інформаційно-довідникова система «Ліга-
закон».
 Інструкція про безготівкові розрахунки в Україні в
національній валюті, затверджена постановою
Правління НБУ від 21 січня 2004р. №22 //
Інформаційно-довідникова система «Ліга-закон».

8. Питання 1: Сутність та економічна основа
грошового обороту.
 Грошовий оборот - процес
безперервного руху грошей між
суб'єктами економічних відносин у
суспільному відтворенні.

9. Грошовий оборот
На
макро
рівні
На
мікро-
рівні
Обслуговує кругооборот
усього сукупного
капіталу суспільства на
всіх стадіях суспільного
відтворення: у
виробництві, розподілі,
обміні і
споживанні(сукупний
грошовий оборот).
Гроші є однією з
функціональних форм
капіталу, його складовою та
елементом багатства, яким
володіє власник цього
індивідуального капіталу.

10. Субʼєкти грошового обороту:
Фірми
Сімейні
господарства
Уряд
Фінансові
посередники

11.  До групи "Фірми" віднесені всі юридичні і фізичні особи, які
беруть участь у створенні та реалізації валового національного
продукту.
 До групи "Сімейні господарства" входять усі сімейні одиниці, які
мають самостійні грошові доходи та витрати і ведуть спільний
сімейний бюджет.
 До групи "Уряд" входять юридичні особи - державні управлінські
та інші структури, які забезпечують розподіл та перерозподіл
національного доходу та національного продукту, здійснюючи
вплив на реалізацію та споживання останнього.
 До групи "Фінансові посередники" входять суб'єкти грошового
ринку, які, виступаючи в ролі посередників, акумулюють на
цьому ринку вільні грошові кошти і розміщують їх від свого імені
і за свій рахунок (банки, страхові, інвестиційні, фінансові
компанії тощо).

12. Питання 2: Модель грошового
обороту
СВІТОВИЙ РИНОК
РИНОК ПРОДУКТІВ
ГРОШОВИЙ РИНОК
(фінансові
посередники)
ЦЕНТРОБАНК
УРЯ Д
РИНОК РЕСУРСІВ
1516
ВНУТРІШНІЙ РИНОК
1
2
5
4
8
СІМЕЙНІ
ГОСПОДАРСТВА
ФІРМИ
10
3
11
12
7
9
13
6
14
Схема 1. Модель сукупного грошового обороту.

13. Основні грошові потоки:
 Потік № 1 - сукупність платежів фірм, пов’язаних з купівлею виробничих ресурсів, перш за все робочої сили,
земельних ділянок, споруд, інших засобів виробництва
 Потік № 2 - враховані такі види доходів сімейних господарств: заробітна плата, гонорари, виручка від
продажу матеріальних цінностей /сільськогосподарської продукції, земельних участків, будівель тощо/,
рента, доходи по акціях, паях та ін. В сукупності вони складають національний доход країни.
 Потік № 3 - витрати сімейних господарств на покупки продуктів на внутрішньому ринку продуктів.
 Потік №10 - витрати сімейних господарств на покупки продуктів на світовому ринку.
 Потік № 4 - сплата сімейними господарствами податків.
 Потік № 5 - заощадження сімейних господарств, які надходять на грошовий ринок.
 Потік № 6 - кредити, одержані фірмами у фінансових посередників, доходи від емісії цінних паперів /акцій
та облігацій/.
 Потік № 7 - інвестиційні витрати фірм на розширення.
 Потік № 8 - Мобілізація урядом коштів на грошовому ринку .
 Потік № 9 – витрачання мобілізованих урядом коштів на грошовому ринку для держзамовлення ( державні
закупки урядових структур)
 Потік № 12 - доходи фірм від реалізації національного продукту.
 Потік № 11 - оплата іноземними покупцями експортних поставок фірм(надходження по експорту)
 Потік № 13 - залученням грошових коштів у внутрішній оборот з світового ринку.
 Потік № 14 - відплив грошового капіталу за кордон.
 Потік № 15 - поновлення обороту додатковою масою грошей шляхом збільшення кредитування центральним
банком комерційних банків.


14. 3. Грошова маса, грошові агрегати та
грошова база.
 Грошова маса - вся сукупність запасів грошей у всіх
їх формах, які перебувають у розпорядженні суб'єктів
грошового обороту в певний момент. Такими
суб'єктами є приватні особи, підприємства, громадські
організації, господарські об'єднання, державні
установи тощо, які мають у своєму розпорядженні
готівкові гроші чи вклади на різних рахунках у
комерційних банках.

15. Грошовий агрегат - це специфічний показник грошової
маси, що характеризує певний набір її елементів залежно від
їх ліквідності.
У статистичній практиці України визначаються і використовуються для
цілей аналізу і регулювання чотири грошові агрегати: M0, Ml, M2, МЗ.
 Агрегат М0 відображає масу готівки, яка перебуває поза банками, тобто
на руках у фізичних осіб і в касах юридичних осіб. Готівка в касах банків
сюди не входить.
 Агрегат М1 включає гроші в агрегаті М0 + вклади в банках, які можуть
бути використані власниками негайно, без попередження банків, тобто
запаси коштів на поточних рахунках та на ощадних рахунках до
запитання.
 Агрегат М2 - це гроші в агрегаті М1 + кошти на всіх видах строкових
рахунків, включно з іменними депозитними сертифікатами банків, та
кошти в іноземній валюті, які на першу вимогу можуть бути обмінені на
готівку.
 Агрегат МЗ охоплює гроші в агрегаті М2 + кошти в цінних паперах
власного боргу банків.

16. Грошова база включає запаси всієї готівки, яка перебуває в
обороті поза банківською системою та в касах банків, а також
суму резервів комерційних банків на їх кореспондентських
рахунках у центральному банку.
Величину грошової бази можна визначити за формулою:
Гб = М0 +Мк+ М рез
М0 – сума готівки, що перебуває поза банками;
Мк – сума готівки в касах банків;
Мрез. – сума грошових коштів, які перебувають на
кор.рах. к ЦБ.

17. 4. Швидкість обігу грошей
 Швидкість обігу грошей характеризує
частоту, з якою кожна одиниця наявних
в обороті грошей (гривня, долар тощо)
використовується в середньому для
реалізації товарів і послуг за певний
період (рік, квартал, місяць).

18. Рівняння І.Фішера:
MV=PQ
V=PQ/M
де V - швидкість обігу грошей;
Р - середній рівень цін на товари та послуги;
Q - фізичний обсяг товарів та послуг, що реалізовані в
даному періоді;
M - середня маса грошей, що перебуває в обороті за
даний період.

19. Чинники, що впливають на швидкість
обігу грошей:
ті, що діють на боці
платоспроможного
попиту:
-зміна попиту на гроші;
-розвиток структури
споживання;
-тощо.
ті, що діють на боці
пропозиції:
-розвиток суспільного
виробництва;
-розвиток ринкових відносин
-розвиток інфраструктури ринку;
-тощо.

20. Запитання для самопідготовки
 1.Суть і структура грошового обігу.
 2. Грошові потоки та їх балансування.
 3. Грошова маса: показники її обсягу та структури,
взаємозв’язок із грошовою базою.
 4. Закон грошового обігу.
 5. Суть швидкості обігу грошей та фактори, що неї
впливають

21. Завдання для самостійного
опрацювання
 1. Назвіть основні потоки руху грошей в процесі
обороту.
 2. Назвіть вхідні та вихідні потоки у групи суб’єктів
«сімейні господарства» і поясніть, як вони
балансуються.
 3. На які три сектори можна розділити грошовий
оборот за економічним змістом його потоків?
 4. Охарактеризуєте грошовий оборот і грошові потоки
в Україні.

22. Дякуємо за увагу!