El profesional del futuro en el ámbito financiero: formación, actualización y retos del sector con la moderación de Isabel Gimenéz Zuriaga (Directora General Fundación de Estudios Bursatiles y Financieros) y la participación de Iciar Escuin (Directora de desarrollo de mercados de Banco Sabadell), Manuel Álvarez (director académico de IDEF) y Ana Garcia Rodriguez (Socia Director de la práctica de Regulación de Servicios financieros Baker Mckenzie - CISI).
Fases del Proceso de Planeamiento Estratégico Institucional.pdf
Forinvest 2018: El profesional en el ámbito financiero en Rankia
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2. El profesional del futuro en el ámbito financiero: formación, actualización y
retos del sector
10:00 - 11:00
Isabel Gimenéz Zuriaga
Directora General Fundación de Estudios
Bursatiles y Financieros
Manuel Álvarez
Director académico de IDEF
Ana Garcia Rodriguez
Socia Director de la práctica de Regulación
de Servicios financieros Baker Mckenzie - CISI
Iciar Escuin
Directora de desarrollo
de mercados de Banco Sabadell
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7. El profesional del futuro en el ámbito financiero:
formación, actualización y retos del sector
Ana García – Socia responsible del Departamento de Servicios Financieros y
Regulatorio Bancario
7 de marzo de 2018
9. MiFID II – A new level playing field
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Directiva UE 2014/65 (“MiFID II”)
Obligación Expresa a los profesionales que informan o
asesoran en relación con productos financieros (“Personal
Relevante”) de conocimientos y competencias necesarias
para cumplir con sus obligaciones
Los Estados Miembros han de publicar los criterios
utilizados para evaluarlos teniendo en cuenta los criterios
establecidos por la ESMA
Guía Técnica 4/2017 para la evaluación de los conocimientos y competencias
del personal que informa y que asesora
Quien ofrece productos financieros debe poder entenderlos, explicarlos y
valorar si son adecuados o idóneos para cada cliente
Contar con medios humanos, materiales, procedimientos y estructura
organizativa proporcional a la naturaleza, tamaño y complejidad de los
instrumentos, tipo de cliente, tamaño de la plantilla, implantación nacional o
internacional y estructura interna.
10. MiFID II – A new level playing field
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• El personal que informa debe tener competencias sobre y conocer:
Las caracteristicas, riesgos y aspectos esenciales de los productos
El importe total de los costes y gastos que asume el cliente
Las caracteristicas y alcance de los servicios de inversión o servicios auxiliares
El funcionamiento de los mercados financieros y cómo afectan al valor y fijación de precios de los
productos
El efecto de las cifras económicas y acontecimientos nacionales, regionales y globales en los
mercados financieros y en el valor de los productos
La normativa del mercado de valores, abuso de mercado y blanqueo de capitales
Las estructuras específicas del mercado y los aspectos básicos de valoración del tipo de producto
11. MiFID II – A new level playing field
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• El personal que asesora debe tener competencias sobre y conocer:
Las caracteristicas, riesgos y aspectos esenciales de los productos
El importe total de los costes y gastos que asume el cliente
El cumplimiento de las obligaciones exigidas por las sociedades en relación con los requisitos de
idoneidad
Cómo el tipo de producto puede no ser adecuado para el cliente
El funcionamiento de los mercados financieros y cómo afectan al valor y fijación de precios
El efecto de las cifras económicas y acontecimientos nacionales, regionales y globales en los
mercados financieros y en el valor de los productose precios
La diferencia entre escenarios de rendimientos pasados y rendimientos futuros
12. MiFID II – A new level playing field
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• El personal que asesora debe tener competencias sobre y conocer:
La normativa del mercado de valores, abuso de mercado y blanqueo de capitales
La evaluación de datos relativos al tipo de producto de inversión ofrecido o recomendado
Las estructuras específicas del mercado para el tipo de producto
Principios básicos de valoración para el tipo de producto
Los fundamentos de la gestión de carteras, incluidas las implicaciones de la diversificación relativa a
las alternativas de inversión
13. MiFID II – A new level playing field
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• Cualificación del personal relevante
Conocimientos y competencias que comprenderán todos los aspectos previstos en los apartados
anteriores
Formación de al menos 80 horas en el caso del personal que solo facilita información y de 150 en el
caso del personal que asesora.
Formación tanto teórica como práctica que puede ser presencial o a distancia
Formación continuada mínima para el personal que informa y asesora de 20 (y 30 horas lectivas
anuales, respectivamente
La formación continua así como la evaluación y acreditación pueden ser llevadas a cabo por la propia
entidad o por entidades externas
La cualificación para asesorar habilitará al personal que disponga de ella a dar información
14. Conclusiones
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La educación es el arma más poderosa que puedes usar para cambiar el mundo
(Mandela) y está claro que debemos cambiar, en parte, el mundo financiero no sólo en
cuanto a la percepción ciudadana sino también en lo que respecta a los resultados
obtenidos.
La gestión de carteras y el asesoramiento de inversión son de las actividades más
delicadas que existen y deberían, por tanto, contar con los mejores profesionales con las
más altas capacidades y certificados.
La transparencia y la información son clave pero más lo es aún tener y demostrar la
capacidad de saber transmitir dicha información a los clientes. La inteligencia consiste no
sólo en el conocimiento sino también en la destreza de ponerlo en práctica (Aristóteles)
La imposición por parte de MiFID II de la obligación de acreditar a todo el personal es un
gran paso que permitirá incrementar el nivel de excelencia en la prestación de servicios
bancarios.
16. ÍNDICE
1. El asesor, el cliente y su ciclo de vida
2. Estados económico-financieros e inversiones del cliente
3. Preparación de un plan de inversión basado en el ciclo de la vida
17. • Inconvenientes : economía conductual
• Incapacidad para seguir un plan
• Procastinación
• Miedo irracional a las pérdidas realizadas
• Miedo a pensar en contingencias de riesgo
• Resistencia a pagar por un servicio
1. El asesor, el cliente y su ciclo de vida
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20. CUENTA DE RESULTADOS (ESTATICO)
INGRESOS INESTABLES
GASTOS PREVISIBLES
CAPACIDAD DE
AHORRO
INGRESOS ESTABLES
2. Estados económico-financieros e inversiones del cliente
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21. • Actitudes y expectativas
• Necesidad de capital actual/futuro
• Bolsa de emergencia: 6 meses de ingresos
• Tesorería previsible (incluye impuestos)
• Tesorería flexible vinculada a inversión
• Jubilación
• Dependencia
• Tolerancia al riesgo : conocer el nivel de insomnio del cliente
2. Estados económico-financieros e inversiones del cliente
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22. • CORTO
PLAZO
• LARGO
PLAZO
• LARGO
PLAZO
• MEDIO
PLAZO
RENTA FIJA
RENTA
VARIABLE
LIQUIDEZINMUEBLES
2. Estados económico-financieros e inversiones del cliente
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