Baromètre du secteur des services pour le 1er trimestre 2018

1. Baromètre
des services
Avril 2018
Edito
« Le flot ne s’est pas tari mais il est plus faible » : cette métaphore aquatique
pourrait parfaitement résumer les leçons livrées par l’indicateur avancé
de l’emploi du baromètre des services édité par le GPS. Sur le premier
trimestre de l’année 2018, il révèle en effet que le taux de croissance de
l’emploi dans les services s’établit à 0,43 % contre 0,49 % au quatrième
trimestre 2017, confirmant une nouvelle fois le ralentissement enregistré
depuis la fin de l’année 2016. Que pouvons-nous en conclure ?
Tout d’abord, pour pouvoir tirer quelques leçons de cette observation, il faut
rappeler que la moyenne trimestrielle de ces deux dernières années
était de 0,6 %. Ensuite il est utile de relever que 2017 fut en France une
année électorale, période traditionnellement peu propice au dynamisme
économique. Il est toutefois pertinent de rapprocher cette courbe de celle
de la croissance de la valeur ajoutée en France qui continue de se redresser.
Sur 7 ans, cette dernière s’est relevée jusqu’au niveau atteint par l’industrie.
Sommes-nous dans une phase de rattrapage qui serait en fait décorrélée
de la création d’emplois ? De fait tout se passe comme si les entreprises
de service reconstituaient leurs marges après des années de vaches
maigres, en recourant prudemment à l’embauche. Il ne faut jamais oublier
que le poids de la masse salariale dans la valeur ajoutée des services
varie de 50 % à 80 %, ce qui rend ces entreprises très sensibles à toute
augmentation du coût du travail.
De là à en déduire que celles-ci anticipent un nouvel alourdissement du
« paquetage » ? L’anticipation de diverses mesures annoncées par le
gouvernement, et souvent en contradiction avec l’intérêt des entreprises
de services, plaide en ce sens : transformation du CICE en baisse de
charges, pénalités envisagées pour l’utilisation de contrats courts et
taxation des fins de contrats, projet de modification de la formule de calcul
de la participation avec pour conséquence l’alourdissement de son poids,
augmentation régulière et continuelle de taxes telles que la CFE, la
cotisation foncière… Autant de projets fiscaux de plusieurs milliards d’euros
d’impact sur nos comptes d’exploitation qui s’inscrivent dans un climat de
prudence accrue en matière de conjoncture économique mondiale.
Le Fonds Monétaire International pointe en effet du doigt une série de
menaces persistantes à long terme : vieillissement de la population,
diminution du taux de participation au marché du travail et faible
croissance de la productivité. La prudence est donc dans les têtes mais
ne boudons pas notre plaisir : l’emploi va mieux et les services y
contribuent largement.
Christian Nibourel
Christian Nibourel
Président du GPS,
Vice-Président de la CNS,
Président d’Accenture
France et Bénélux.
Ouvrage édité par le Groupement des Professions de Services
Comité de rédaction : Dominique Calmels, Grégori Colin (économiste), Christelle Martin.
Edition déléguée : Louisiane - RCS Paris 518334818 - Tél. 01 56 08 36 60 - N° d’édition 001/2018 - ISBN : 978-2-918995-55-5 - Dépôt légal avril 2018
Contact : 09 77 21 57 72 - contact@gps.asso.fr - © GPS 2018 tous droits réservés

2. Indice de la croissance de la
valeur ajoutée par branche
(100=moyenne 2010, CVS/CJO, prix courants)
Source : Insee, comptes nationaux trimestriels.
Champ : services marchands et SMNA. Valeur ajoutée brute en valeur.
4e
trimestre 2017
2011T12011T22011T32011T4
2010T12010T22010T32010T4
2012T12012T22012T32012T42013T12013T22013T32013T42014T12014T22014T32014T42015T12015T22015T32015T42016T12016T22016T32016T42017T12017T2
2017T4
2017T3
95
100
105
110
115
120 118
117
115
108
104
Services CommerceIndustrie Construction SMNA
118
117
115
108
104
Sur 7 ans le rythme de croissance de la valeur ajoutée
des services s’est redressé et a rejoint celui de l’industrie.
En 2017 le taux de croissance de la valeur ajoutée des services
(+3,9%) surperforme celui du secteur marchand.
2011
T22011
T3
2012
T3
2011
T42012
T12012
T2
2012
T42013
T12013
T22013
T32013
T4
2014
T22014
T32014
T4
2014
T1
2015
T2
2015
T1
2015
T32015
T42016
T12016
T22016
T32016
T4
2017
T32017
T42018
T1
2017
T2
2017
T1
-0,6%
-0,4%
-0,2%
0,0%
0,2%
0,4%
0,6%
0,8%
1,0%
0,49%
+0,43%
Indicateur avancé Données Insee Ecart-type
Indicateur avancé de l'emploi
des services* (CVS/CJO)
Taux de croissance trimestrielle de l'emploi salarié des services
Source : Insee, estimation G-CEC.
Champ : emploi salarié de branche, personne physique.
0,49%
+0,43%
4e
trimestre 2017
Baromètre
des services Avril 2018
La création d’emploi dans les services reste soutenue.
Toutefois, elle ralentit depuis fin 2016. Au premier
trimestre 2018, le taux de croissance de l’emploi dans
les services devrait être inférieur au 4ème
trimestre 2017
(+0,43% vs +0,49%). Pour rappel, la moyenne trimestrielle
des deux dernières années s’est élevée à +0,6%.
-50
0
50
100
150
200
250
15
216
32
Milliers de personnes
-10
-28
-17
28
228
ServicesCommerceIndustrie Construction
2016 2017
Création nette d’emplois salariés
par branche
(en milliers de personnes)
Source : Insee, comptes nationaux de branche.
Champ : emploi salarié de branche, personne physique.
2017
Les services sont à l’origine de près de 85% des créations
nettes d’emplois du secteur marchand en France en 2017
avec 216 000 créations contre 254 000 au niveau national.
0
100
200
300
400
500
600
700
800
900
1000
113 mds
947 mds
200 mds
Mds €
285 mds
19%de la VA
du SMNA
7%de la VA
du SMNA
13%de la VA
du SMNA
61%de la VA
du SMNA
ServicesCommerceIndustrie Construction
Répartition de la valeur ajoutée de
l’économie marchande par branche
(en mds €)
Source : Insee, comptes nationaux trimestriels.
Champ : services marchands et SMNA. Valeur ajoutée brute en valeur.
2017
Fin 2017, les services représentent 61%
de la valeur ajoutée du secteur marchand.
Baromètre semestriel GPS - AVRIL 2018 © GPS - 2
* L’indicateur avancé de l’emploi dans les services est un indicateur exclusif, qui permet
de disposer d’une estimation de l’emploi dans les services dès la fin du trimestre écoulé.

3. Baromètre semestriel GPS - AVRIL 2018 © GPS - 3
2011T12011T22011T32011T4
2010T12010T22010T32010T4
2012T12012T22012T32012T42013T12013T22013T32013T42014T12014T22014T32014T42015T12015T22015T32015T42016T12016T22016T32016T42017T12017T2
2017T4
2017T3
25%
27%
29%
31%
33%
35%
37%
39%
41%
43%
41,0%
34,0%
31,9%
26,6%
36,9%
Services CommerceIndustrie Construction SMNA
41,0%
34,0%
31,9%
26,6%
36,9%
S
Taux de marge des branches
en France (CVS/CJO)
Excédent brut d’exploitation/Valeur ajoutée
Source : Insee, comptes nationaux trimestriels (hors impact CICE).
Champ : branches marchandes (SMNA et Services hors finance et immobilier).
En 2017, les services ont stabilisé leur taux de marge
qui avait baissé en 2016. Il reste inférieur au taux
de marge du secteur marchand depuis 2011.
4e
trimestre 2017
2011T12011T22011T32011T4
2010T12010T22010T32010T4
2012T12012T22012T32012T42013T12013T22013T32013T42014T12014T22014T32014T42015T12015T22015T32015T42016T12016T22016T32016T42017T12017T2
2017T4
2017T3
-1,0%
-0,5%
0,0%
0,5%
1,0%
1,5%
Services Consommation marchande
0,6%
-0,1%
0,6%
-0,1%
Consommation des ménages
en France (CVS/CJO)
Croissance trimestrielle de la consommation marchande
et des services par les ménages
Source : Insee, comptes nationaux trimestriels.
Champ : consommation des ménages.
La consommation de services dynamise la
consommation marchande (+2,8% vs +2,5% en 2017).
En 2017 les services marchands représentent 50%
de la consommation marchande des ménages.
4e
trimestre 2017
0
5
10
15
20
25
30
32,5
20,7
27,7
30,1
25,4
20,1
26,4
17,7
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017
Mds d'euros
31,3
Solde annuel des échanges
extérieurs de services en France*
(CVS, en mds €)
Source : Banque de France, balance des paiements.
Champ : soldes des échanges de services de la France, Balance des Services
2017
L’excédent des services a connu une chute importante de 2012
à 2016. Il se reconstitue et revient à son niveau de 2014.
-10
-5
0
5
10
15
20
Revenus
de
la
propriété
intellectuelle
BtB
BtC
Autres
Services
financiers
Voyages
Services
d'assurance
Transports
InfoCom
2016 2017
17,0
4,73,63,4
1,40,7
-0,2
-1,9-2,2
-0,1
0,2 0,7
1,9 2,4
5,5
12,9
-4,6
-1,2
Mds d'euros
Répartition des 26,4 mds du solde
des échanges extérieurs
de services en 2017
Principaux postes en milliards d'euros
Source : Banque de France, balance des paiements.
Champ : soldes des échanges de services de la France, balance des services.
2017
Le poste Voyages contribue largement à la reconstitution
de l’excédent du solde des échanges de services en 2017.
* La Banque de France a révisé en avril 2018 le poste voyages de la balance
des paiements revoyant ainsi à la hausse le solde annuel des échanges
extérieurs de services en France pour toutes les années précédentes.

4. Benchmark européen
2011T12011T22011T32011T4
2012T22012T32012T4
2012T1
2013T22013T32013T4
2013T1
2014T22014T32014T4
2014T1
2015T22015T32015T4
2015T1
2016T12016T22016T32016T42017T12017T22017T3
2010T12010T22010T32010T4
90
95
100
105
110
115
120
125 123(+1,6%)
120(+1,6%)
112(+2,7%)
105(+2,8%)
France Royaume-UniAllemagne Espagne
Benchmark européen
dans l’emploi des services
(CVS/CJO, 100=moyenne 2010)
Indice de l’emploi dans les services européens
Source : Eurostat.
Champ : emploi (salarié et indépendant) des entreprises de services (données sectorielles)
hors services financiers, immobilier et services aux particuliers.
3e
trimestre 2017
Depuis fin 2015, la dynamique de croissance de l’emploi
dans les services en France tend à rattraper celle de
l’Allemagne mais reste inférieure. En 2017, la France a
connu un taux de croissance de l’emploi dans les services
(+2,7%) plus dynamique que l’Allemagne et le Royaume-Uni
et équivalent à l’Espagne.
123(+1,6%)
120(+1,6%)
112(+2,7%)
105(+2,8%)
2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
0,50 €€
0,55 €€
0,60 €€
0,65 €€
0,70 €€
0,75 €€
0,80 €€
France Royaume-UniAllemagne
Espagne Italie UE28
0,77
0,75
0,63
0,65
0,62 0,62
0,61 0,61
0,66 0,65 0,65
0,63
0,59
0,58
0,52 0,53
0,55
0,56 0,56 0,560,56 0,55
0,54 0,52 0,51
0,59
0,60
0,61
0,60 0,61
0,74 0,74
0,77 0,76 0,76
0,66
0,59
0,63
0,58
0,62
Coût du travail salarié
dans les pays européens
Dépenses de personnel pour 1€ de valeur ajoutée*
Source : UE28 Eurostat.
Champ : entreprises de services marchands, hors services financiers, immobiliers et BtC.
2015
En 2015, pour créer un euro de valeur ajoutée,
les entreprises françaises de services investissent
76 cents dans les dépenses de personnel,
le plus haut niveau en Europe (Espagne : 66 cents,
Allemagne : 63 cents, Royaume-Uni : 51 cents).
2011T12011T22011T32011T4
2012T22012T32012T4
2012T1
2013T22013T32013T4
2013T1
2014T22014T32014T4
2014T1
2015T22015T32015T4
2015T1
2016T12016T22016T32016T42017T12017T22017T32017T4
2010T12010T22010T32010T4
80
90
100
110
120
130
140
150
160
148(+5,6%)
131(+5,3%)
130(+6,5%)
112(+6,3%)
France Royaume-UniAllemagne Espagne
Benchmark européen du chiffre
d’affaires dans les services
(CVS/CJO, 100=moyenne 2010)
Indice de croissance du CA des services en Europe
Source : Eurostat.
Champ : chiffre d'affaires des entreprises de services (données sectorielles)
hors services financiers, immobilier et BtC.
4e
trimestre 2017
En 2017, le chiffre d’affaires des entreprises françaises
de services a cru de +6,5%, contre 5,3% en Allemagne. Le
Royaume-Uni distance l’Allemagne et la France depuis 2013.
148(+5,6%)
131(+5,3%)
130(+6,5%)
112(+6,3%)
Baromètre
des services Avril 2018
Baromètre semestriel GPS - AVRIL 2018 © GPS - 4
* Les dépenses de personnel comprennent les salaires bruts des
employés (primes incluses) et les cotisations patronales afférentes.

5. Baromètre
des services Avril 2018
Glossaire
Branche (ou branche d’activité) : une branche
regroupe des unités de production homogènes,
c’est-à-dire qui fabriquent des produits ou rendent
des services qui appartiennent au même item de la
nomenclature d’activité économique considérée.
Au contraire, un secteur regroupe uniquement des
entreprises classées selon leur activité principale.
CJO : corrigé des jours ouvrés.
CVS : corrigé des variations saisonnières.
EBE : l’excédent brut d’exploitation est le solde du
compte d’exploitation. Il est égal à la valeur ajoutée
diminuée de la rémunération des salariés, des impôts
sur la production et augmentée des subventions
d’exploitation. Nous le présentons hors immobilier
(ainsi que le taux de marge) compte tenu des
particularités de ces activités dans la formation de la
valeur ajoutée et de l’EBE (plus-values immobilières).
Secteur : un secteur regroupe des entreprises
classées selon leur activité principale, au regard
de la nomenclature d’activité économique considérée
(code APE).
SMNA : secteur marchand non agricole.
Valeur : donnée qui intègre la variation des prix
sur la période considérée.
Valeur ajoutée : solde du compte de production.
Elle est égale à la valeur de la production diminuée
des consommations intermédiaires.
Nomenclature Insee-NACE des activités de services
• Activités financières : banque, assurance, …
• Activités immobilières
• Arts, spectacles et activités créatives
• BtoB (services aux entreprises) : activités juridiques,
de conseil et d'ingénierie, recherche et développement,
autres activités scientifiques et techniques, activités de
services administratifs et de soutien (activités de location
et location-bail, activités liées à l’emploi, activités des
agences de voyage, voyagistes, services de réservation et
activités connexes, enquêtes et sécurité, services relatifs
aux bâtiments et aménagement paysager, activités
administratives et autres activités de soutien aux
entreprises).
• Hébergement et restauration
• Information et communication : édition et audiovisuel,
télécommunications, activités informatiques.
• Transport et entreposage
• Services à la personne : ils sont enregistrés dans
plusieurs catégories : autres services personnels ; arts,
spectacles et activités récréatives ; activités marchandes
de nettoyage des bâtiments et d'aménagement paysager;
secteurs non marchands de l’éducation, de la santé
humain et l’action sociale.
• Autres activités de services : activités des organisations
associatives, réparation d’ordinateurs et de biens
personnels et domestiques, autres services personnels.
Le Baromètre économique des services est le premier outil dédié à l’évaluation de l’activité
des services marchands en France.
Il présente chaquesemestre la situation du secteur des services marchands (hors commerce)
à travers 6 indicateurs.
Baromètre semestriel GPS - AVRIL 2018 © GPS - 5

6. Groupement des Professions de Services • 148, boulevard Haussmann • 75008 Paris
Tél : 09 77 21 57 72 • www.gps.asso.fr
Le Groupement des Professions de Services (GPS) est l’interprofession des services qui réunit,
représente et défend les métiers des services. Il regroupe 27 fédérations de services et près
de 21 entreprises. Le secteur des services représente plus de 10 millions d’emplois et
46% de la valeur ajoutée du pays.
Les services sont le moteur de la croissance et de l’emploi. Ils ont souhaité mieux s’organiser afin
de prendre, dans la société civile, une place à la mesure de celle qu’ils occupent dans l’économie.
Ses thèmes d’action concernent en priorité la contribution du secteur des services à la croissance
et à l’emploi, la formation, la valorisation des métiers de services, l’innovation, et la prise en
compte des spécificités du secteur des services dans les politiques publiques.
Groupement des Professions de Services
Le GPS rassemble 4 groupes d’activités
Services aux entreprises
Services financiers
Services aux collectivités
Services aux particuliers
et aux personnes
Conseil, formation, recrutement, services informatiques, ingénierie,
transport,logistique,locationdevéhicules,travailtemporaire,propreté,
sécurité, communication, foires et salons, services prépayés, centres
d’appels, poste, action commerciale, information d’entreprises.
Hôtellerie, restauration traditionnelle, restauration rapide, tourisme,
services aux personnes.
Services à l’énergie et pour l’environnement, distribution
et assainissement de l’eau, collecte de déchets, services sur site,
parkings, transports en commun, restauration collective.
Assurance, banque.
46%delavaleurajoutée
del’économiefrançaise
1erfinanceur
delaprotectionsociale
1,7million
d’entreprises
10millionsd’emplois
en2015
60%delavaleurajoutée
dusecteurmarchand
80%desemploisactuelsetàvenir
créésdanslesservicesmarchands
©GPS
2/3desentreprisescréées
Les chiffres clés des services
Les adhérents du GPS
Les fédérations : AACC • FBF • FEDENE • FEP • FIGEC • FESP • FFA • FFF • FFP • FNLV • FP2E • GNC • Prism’Emploi • SIST •
SNARR • SNPA • SNRC • SNRTC • SORAP • SP2C • SYNTEC Etudes et Conseil • Fédération SYNTEC • TLF • UMIH • UNIMEV •
UNSPIC • USP
Les entreprises : Acadomia • Accenture • Accor Hotels • Adecco • Atao • Aftral • B&B Hôtels • Edenred • Elior • EY • ISS World
France • JP Colonna • Klesia Assurances • Manpower • Mc Donald's • Phone Régie • Randstad • Sodexo • Synergie • Tourcom • Veolia