2. La quota dei ricavi automotive nel mondo
Le quote delle vendite nel 2004…
Elettronica
14,1%
Chimica e
farmaceutica
10,7% Alimentare
6,0%
Altri settori
Elettronica
14,8%
Chimica e
farmaceutica
12,6%
Alimentare
6,0%
Altri settori
25,6%
…e le quote delle vendite nel 2012
53
Energetico
33,3%
Automotive
13,3%
Altri settori
22,6%
Energetico
24,0%
Automotive
17,0%
Negli ultimi 10 anni la quota dei ricavi automotive nel mondo è calata dal 17%
al 13,3%, in parte per il maggior peso dell’energetico
Nel mondo di oggi l’automotive è il terzo mercato per ricavi, dopo energetico
ed elettronica, 10 anni fa era il secondo
3. A quali Paesi fanno capo i ricavi automotive nel mondo
Incidenza % ricavi automotive per Paese sul totale ricavi automotive mondiale
31,6
26,2 25,6
8,0
3,8 3,6
0,5
Giappone U.S.A. Germania Francia Italia Corea India
Il Giappone mantiene la leadership mondiale nei
ricavi automotive, al secondo posto sale la
Germania che sbalza gli Stati Uniti.
La Francia perde posizioni a vantaggio
di Italia e Corea
Nel 2004
54
31,7
25,3
17,6
7,3
6,3 5,5
2,5
Giappone Germania U.S.A. Italia Corea Francia India
L’Italia sale dal 3,8% al 7,3% nella quota
mondiale di ricavi automotive (per “effetto
Chrysler”, senza la quale sarebbe al 2,8%)
Nel 2012
4. Incidenza dei ricavi automotive sul totale Paese
Incidenza % dei ricavi automotive sul totale fatturato MNE del Paese
42,3
32,7
27,1
20,6
18,8
14,9
8,4
Germania Giappone Italia Corea Francia U.S.A. India
Il settore auto mantiene storicamente un
peso significativo in Germania e Giappone.
Perde di importanza in USA e in Francia, si
fa strada in India
Nel 2004
55
Germania Giappone Italia Corea Francia U.S.A. India
41,2
33,8 32,7
19,0
16,8
12,5
9,9
Germania Italia Giappone Corea India Francia U.S.A.
In Italia nel 2004 il settore automotive pesava li 27,1% sul fatturato MNE,
quota salita al 33,8% per “effetto Chrysler” (senza la Chrsyler peserebbe il 15,6%).
In Italia l’automotive delle MNE resta comunque il secondo settore per ricavi dopo
l’energetico (quota 36,7%)
Nel 2012
5. Le multinazionali automotive: le più grandi nel 2013
Rank 2004 Rank 2013
Top automotive per totale attivo1
€ mld
2 1 TOYOTA MOTOR (JP) 286,3
4 2 VOLKSWAGEN(DE)* 265,1
1 3 DAIMLER (DE) 159,1
8 4 BMW (DE) 132,2
7 5 HONDA MOTOR (JP) 107,9
6 6 NISSAN MOTOR (JP) 101,0
12 7 HYUNDAI MOTOR (KR)** 89,8
3 8 GENERAL MOTORS (US) 89,1
Negli ultimi 9 anni lo scenario dei big
automotive è cambiato:
Giappone e Germania hanno
progressivamente piazzato sempre più ai
primi posti i loro giganti, a discapito
degli Stati Uniti dove GM e Ford hanno
perso sempre più posizioni.
Avanza anche la Corea (Hyundai e Kia).
Nel 2004, due dei Top5 dell’auto erano
statunitensi, oggi sono solo giapponesi e
56
3 8 GENERAL MOTORS (US) 89,1
10 9 RENAULT (FR) 71,7
5 10 FORD MOTOR (US) 71,5
11 11 FIAT (IT) 67,3
9 12 PEUGEOT (FR) 54,1
18 13 TATA MOTORS (IN ) 25,2
n.d. 14 KIA MOTORS (KR) 23,8
14 15 SUZUKI MOTOR (JP) 19,8
13 16 MAZDA MOTOR (JP) 15,4
16 17 FUJI HEAVY INDUSTRIES (JP) 12,9
15 18 MITSUBISHI MOTORS (JP) 10,6
19 19 MAHINDRA & MAHINDRA (IN) 10,2
1) Escluso attivo immateriale
• Dall’agosto 2012 consolida la Porsche che nel 2004 era 17esima.
** Fino al 2009 consolida la KIA Motors.
statunitensi, oggi sono solo giapponesi e
tedeschi.
Fiat resta stabile all’undicesimo posto,
ma nel 2013 è davanti alla Peugeot (cosa
che non accadeva 9 anni fa). Nel 2011
entra Chrysler e viene scisso il settore
macchine per l’agricoltura e le
costruzioni e veicoli industriali
all’attuale CNH Industrial N.V. (fusione di
Fiat Industrial e CNH Global N.V.).
6. Le multinazionali automotive: classifica in base al fatturato 2013
Rank 2004 Rank 2013
Top automotive per fatturato
€ mld
5 1 VOLKSWAGEN(DE)* 197,0
2 2 TOYOTA MOTOR (JP) 177,5
1 3 DAIMLER (DE) 118,0
3 4 GENERAL MOTORS (US) 110,3
4 5 FORD MOTOR (US) 101,1
9 6 FIAT (IT) 86,8
6 7 HONDA MOTOR (JP) 81,8
10 8 BMW (DE) 76,1
Big dell’automotive: VW e Toyota ai
primi due posti per fatturato 2013.
Rispetto al 2004, la VW sale di 4 posizioni
(anche perché ha rilevato Scania, Man,
Ducati e Porsche).
La Fiat scala di tre posizioni per effetto
Chrysler (senza di essa sarebbe 13esima).
57
10 8 BMW (DE) 76,1
7 9 NISSAN MOTOR (JP) 72,4
12 10 HYUNDAI MOTOR (KR)** 60,2
8 11 PEUGEOT (FR) 54,1
11 12 RENAULT (FR) 40,9
n.d. 13 KIA MOTORS (KR) 32,8
18 14 TATA MOTORS (IN) 27,0
14 15 SUZUKI MOTOR (JP) 20,3
13 16 MAZDA MOTOR (JP) 18,6
16 17 FUJI HEAVY INDUSTRIES (JP) 16,6
15 18 MITSUBISHI MOTORS (JP) 14,5
19 19 MAHINDRA & MAHINDRA (IN) 8,5
• Dall’agosto 2012 consolida la Porsche che nel 2004 era 17esima.
** Fino al 2009 consolida la KIA Motors.
7. Le quote di mercato dei big dell’automotive: oltre un quarto del mercato mondiale
a VW e Toyota
VW
8,8%
HONDA
6,2%
NISSAN
6,1% PEUGEOT
5,6%
FIAT
4,6%
BMW
4,4%
RENAULT
4,0%
Le quote delle vendite nel 2004…
in base fatturato - % (multinazionali automotive)
FORD
7,7%
FIAT
6,6%
HONDA
6,2%
BMW
5,8% NISSAN
5,5%
HYUNDAI
4,6%
PEUGEOT
4,1%
RENAULT
…e le quote delle vendite nel 2013
58
DAIMLER
14,1%
TOYOTA
12,9%
GM
11,4%
FORD
10,7%
HYUNDAI
MOTOR
3,7%
Altre
7,5%
VW
15,0%TOYOTA
13,5%
DAIMLER
9,0%
GM
8,4%
RENAULT
3,1%
Altre
10,5%
Rispetto al 2004, perdono quote di mercato soprattutto GM e Ford.
Fiat guadagna due punti percentuali (grazie a Chrysler). VW cresce di
6 punti percentuali.
8. 49,5
63,1
34,5
40,8
In quali mercati vendono le multinazionali automotive
% vendite verso/Europa, v/ Nord America, v/Asia e v/Altri paesi emergenti
22,4%
v/Giappone
Di cui MNE tedesche:
49,7% v/Europa,
18% v/NA,
21,2% v/Asia.
59
16,1
9,9
22,9
34,5
16,0
9,2
11,6 11,6
14,8
Multinazionali europee Multinazionali USA Multinazionali giapponesi
v/Europa v/Nord America v/Asia e Oceania v/Altri Paesi emergenti
9. E la Fiat? Ripartizione geografica vendite nel 2013
VW vende in:
Germania (19,1%);
Europa (esclusa DE) (40,3%);
Asia e Oceania (17,8%);
Nord America (13,9%);
Sud America: (8,9%)
Italia
8%
FR-DE-GB-ES
9%
Argentina e
Brasile
Cina
5%
Altri Paesi
12%
60
Toyota vende in:
Giappone (24,9%);
Nord America (30,8%);
Asia: (16,6%);
Europa (9,7%);
Resto del Mondo (18,0%)
Nord
America e
Messico
55%
Argentina e
Brasile
11%
10. Margini in ripresa nell’ultimo biennio solo in Oriente
MON in % del fatturato (multinazionali automotive)
7,2 7,5
7,1 7,1
2,6
5,0 4,5
6,4
7,9
-0,3
4,3 4,6 2,8
4,3
3,8
3,2 3,2
5,8
3,7
0,0
5,5
6,8
5,7
5,6
61
-0,4
-4,7
-4,3
-1,8
-7,3
-9,4
2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013
Asia (JP-KR-IN) Stati Uniti Europa
Le case automobilistiche asiatiche, in
ripresa nell’ultimo biennio, battono
europee e statunitensi nel 2012-2013 per
redditività operativa, come del resto
facevano prima della crisi.
11. 3,3
5,2
5,5
3,1
4,0 4,2
3,9
4,0 3,4
3,7
7,0
4,5
6,9
8,7 7,6
7,1
4,9
3,2 2,7
Margini in Europa: l’auto tedesca si è ripresa meglio dalla crisi
MON in % del fatturato (multinazionali automotive)
Le case automobilistiche
tedesche battono nettamente la
Fiat e le francesi per redditività
operativa e reagiscono meglio
alla crisi.
62
0,4
1,4
3,3
2,3
0,5
3,2
1,8
2,7
0,2
-2,2
2,2 2,1
-0,7
1,1
2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013
Italia Germania Francia
Dal primo giugno 2011 Fiat consolida
Chrysler: salto dimensionale e delle
vendite, ma i margini di redditività
operativa non subiscono variazioni
significative.
12. Multinazionali automotive: classifica per redditività operativa nel 2013
Rank 2012 Rank 2013
Top automotive per redditività operativa
MON in % del
fatturato
6 1 FUJI HEAVY INDUSTRIES (JP) 13,6
2 2 MAHINDRA & MAHINDRA (IN) 11,6
5 3 TATA MOTORS (IN) 10,7
4 4 BMW (DE) 10,5
3 5 HYUNDAI MOTOR (KR) 9,5
10 6 TOYOTA MOTOR (JP) 8,9
17 7 MAZDA MOTOR (JP) 6,8
7 8 KIA MOTORS (KR) 6,7
La Fuji Heavy Industries
(marchio Subaru) è la migliore al
mondo per redditività operativa
nel 2013 , in salita di 5 posizioni
rispetto all’anno precedente
(quando al top c’era la Porsche,
poi consolidata da VW).
Nella Top 10 solo due europee
(le tedesche BMW e Daimler) fra
tutte le asiatiche.
Fiat nella parte bassa della
classifica e sotto la media
europea, perde una posizione
rispetto al 2012 (quando il MON
Di cui Jaguar
Land Rover
(rilevata nel
giugno 2008 e
oggi pari al 72%
del fatturato
Tata): 11,3%
63
7 8 KIA MOTORS (KR) 6,7
9 9 DAIMLER (DE) 6,7
12 10 SUZUKI MOTOR (JP) 6,4
13 11 HONDA MOTOR (JP) 6,3
8 12 VOLKSWAGEN (DE) 5,9
16 13 MITSUBISHI MOTORS (JP) 5,9
19 14 GENERAL MOTORS (US) 5,0
11 15 NISSAN MOTOR (JP) 4,8
15 16 FIAT (IT) 3,9
14 17 FORD MOTOR (US) 3,5
18 18 RENAULT (FR) 3,0
20 19 PEUGEOT (FR) -0,3
Media multinazionali automotive 6,3
rispetto al 2012 (quando il MON
in % del fatturato era pari al
4,2%). Dietro la Fiat solo la Ford
e le due francesi.
Chrysler: 4,5%
Fiat Group Automobiles: -7,7%
Media multinazionali auto:
Asia 7,9%, Europa 5,6%, USA 4,3%
13. Multinazionali automotive europee: produttività e costo del lavoro nel 2013
166,1
96,9
75,8
83,9
70,3%
73,1%
73,4%
81,6%
102,1%
La classifica per competitività rispecchia quella per redditività operativa. Il
pallino indica quanto del valore aggiunto è assorbito dal costo del lavoro: più
basso è meglio è, perché maggiore è il divario fra produttività e costo del lavoro.
Dominano le case automobilistiche tedesche, al primo posto la BMW.
La Fiat è meno competitiva delle tedesche, ma più delle francesi.
Chrysler: n.d.
Fiat Group Automobiles: 332%
(VA: 10,3 e CL: 34,3)
Chrysler: n.d.
Fiat Group Automobiles: 332%
(VA: 10,3 e CL: 34,3)
64
75,8
57,9 55,3
43,4
68,1
55,4
42,5 45,1 44,3
50,5%
BMW DAIMLER VOLKSWAGEN FIAT RENAULT PEUGEOT
Valore aggiunto netto per dipendente EUR '000 (A) Costo del lavoro per dipendente EUR '000 (B) B/A %
(VA: 10,3 e CL: 34,3)(VA: 10,3 e CL: 34,3)
14. Multinazionali automotive: classifica per solidità finanziaria nel 2013
Rank 2013
Top automotive per solidità finanziaria
Capitale netto tangibile
in % dei DF
1 KIA MOTORS (KR) 558,2
2 GENERAL MOTORS (US) 503,7
3 SUZUKI MOTOR (JP) 333,9
4 FUJI HEAVY INDUSTRIES (JP) 280,1
5 MITSUBISHI MOTORS (JP) 232,4
6 FORD MOTOR (US) 159,2
7 HYUNDAI MOTOR (KR) 111,4
8 TATA MOTORS (IN) 111,1
Fiat è l’unica delle multinazionali
automotive ad avere capitale
netto tangibile negativo,
collocandosi in coda alla
classifica per solidità finanziaria.
Tutte le europee comunque non
brillano per solidità finanziaria.
Kia è la più solida. Nelle Top5
ancora la Fuji Heavy Industries e
3 giapponesi.
65
8 TATA MOTORS (IN) 111,1
9 HONDA MOTOR (JP) 104,4
10 MAHINDRA & MAHINDRA (IN) 98,0
11 TOYOTA MOTOR (JP) 93,2
12 MAZDA MOTOR (JP) 88,1
13 NISSAN MOTOR (JP) 81,0
14 RENAULT (FR) 59,0
15 DAIMLER (DE) 43,7
16 BMW (DE) 41,9
17 VOLKSWAGEN (DE) 25,3
18 PEUGEOT (FR) 7,0
19 FIAT (IT) neg.
Media multinazionali automotive 66,2
3 giapponesi.
Chrysler: neg.
Fiat Group Automobiles: 11,1%
Media multinazionali auto:
USA 262,8% Asia 105,5%, Europa 30,0%,
15. Multinazionali automotive: classifica per liquidità 2013
Rank 2013
Top automotive per liquidità
Liquidità in %
dei DF
milioni di €
1 GENERAL MOTORS (US) 423,7 30.240
2 SUZUKI MOTOR (JP) 218,1 6.712
3 FUJI HEAVY INDUSTRIES (JP) 216,9 4.041
4 MITSUBISHI MOTORS (JP) 194,7 3.110
5 FORD MOTOR (US) 151,4 25.116
6 TATA MOTORS (IN) 71,5 4.602
7 KIA MOTORS (KR) 69,6 1.593
8 FIAT (IT) 66,0 19.721
Fiat entra nelle Top10 solo nella
classifica per liquidità, con un
valore sopra la media del settore
e prima delle europee.
Guida la classifica la GM e anche
qui nelle Top5 compare la Fuji
Heavy Industries .
Chrysler: 108,5% e 13.352 milioni €
66
8 FIAT (IT) 66,0 19.721
9 MAZDA MOTOR (JP) 64,7 3.323
10 HYUNDAI MOTOR (KR) 45,3 14.989
11 RENAULT (FR) 34,9 11.796
12 MAHINDRA & MAHINDRA (IN) 30,9 1.025
13 VOLKSWAGEN (DE) 26,1 29.493
14 TOYOTA MOTOR (JP) 26,1 31.670
15 PEUGEOT (FR) 24,8 7.755
16 DAIMLER (DE) 21,2 16.453
17 HONDA MOTOR (JP) 20,0 8.077
18 BMW (DE) 15,3 10.724
19 NISSAN MOTOR (JP) 14,6 5.686
Media multinazionali automotive 35,0 12.428
Chrysler: 108,5% e 13.352 milioni €
Fiat Group Automobiles: 0,1% e 7 milioni €
Media multinazionali auto:
USA 233,3% Asia 33,2%, Europa 26,9%,
16. Multinazionali automotive: simulazione di una classifica generale
(media redditività-solidità finanziaria-liquidità)
Rank 2013
Top automotive
Punteggio
medio
1 FUJI HEAVY INDUSTRIES (JP) 2,7
2 SUZUKI MOTOR (JP) 5,0
3 GENERAL MOTORS (US) 5,7
4 KIA MOTORS (KR) 5,7
5 TATA MOTORS (IN) 5,7
6 MITSUBISHI MOTORS (JP) 7,0
7 HYUNDAI MOTOR (KR) 7,3
8 MAHINDRA & MAHINDRA (IN) 8,0
Reminder: in Europa, le più
produttive sono , in ordine:
BMW, Daimler, VW, Fiat,
Renault e Peugeot.
Dati n.d. per società
statunitensi e asiatiche.
67
8 MAHINDRA & MAHINDRA (IN) 8,0
9 FORD MOTOR (US) 9,3
10 MAZDA MOTOR (JP) 9,3
11 TOYOTA MOTOR (JP) 10,0
12 HONDA MOTOR (JP) 12,3
13 BMW (DE) 12,7
14 DAIMLER (DE) 13,0
15 FIAT (IT) 14,3
16 RENAULT (FR) 14,3
17 VOLKSWAGEN (DE) 14,7
18 NISSAN MOTOR (JP) 15,7
19 PEUGEOT (FR) 17,3
17. Multinazionali automotive: chi investe di più in ricerca
Rank 2012
Top automotive per R&S
R&S in % del
fatturato
1 HONDA MOTOR (JP) 5,7
2 BMW (DE) 5,1
3 VOLKSWAGEN (DE) 4,9
4 DAIMLER (DE) 4,9
5 GENERAL MOTORS (US) 4,9
6 NISSAN MOTOR (JP) 4,9
7 RENAULT (FR) 4,6
8 SUZUKI MOTOR (JP) 4,6
Per incidenza spese R&S
predominio tedesco, con tre
multinazionali nelle Top5.
Fiat si colloca a metà
classifica.
68
8 SUZUKI MOTOR (JP) 4,6
9 FORD MOTOR (US) 4,3
10 MAZDA MOTOR (JP) 4,1
11 FIAT (IT) 3,9
12 PEUGEOT (FR) 3,7
13 TOYOTA MOTOR (JP) 3,7
14 FUJI HEAVY INDUSTRIES (JP) 2,6
15 KIA MOTORS (KR) 2,2
16 MITSUBISHI MOTORS (JP) 1,9
17 TATA MOTORS (IN) 1,1
18 MAHINDRA & MAHINDRA (IN) 1,0
19 HYUNDAI MOTOR (KR) 0,8
Chrysler: 3,5%
Fiat Group Automobiles: 3,5%
Jaguar Land Rover 6,7%
