Diese Präsentation wurde erfolgreich gemeldet.
Wir verwenden Ihre LinkedIn Profilangaben und Informationen zu Ihren Aktivitäten, um Anzeigen zu personalisieren und Ihnen relevantere Inhalte anzuzeigen. Sie können Ihre Anzeigeneinstellungen jederzeit ändern.
DIVERSIFICACIÓN DE LOS RIESGOS FINANCIEROS Y CUPOS INDIVIDUALES DE CRÉDITO 
LF 2014-2015
SANCIONES. 
122.2.EOSFA.Lasancióneconómicapuedeserdeldobledelexceso. 
209y211EOSFA.Haysancionespersonalesyadministrativas....
Diversificación de Riesgos 
Operaciones Activas 
Contingencias 
(Derivados) 
Cupos Individuales 
Concentración de Riesgos ...
1. CARACTERÍSTICAS y JUSTIFICACIÓN DE LA DIVERSIFICACIÓN EN RIESGOS (1). 
1.1.Permiteolimitamásnegociosconpersonasquesonmu...
CARACTERÍSTICAS Y JUSTIFICACIÓN DE LA DIVERSIFICACIÓN (2). 
1.4.EncuantoalriesgoporzonageográficasedesarrollaelconceptodeR...
2. ALGUNA HISTORIA. 
2.1.Ley45de1923.Límitedel10%delPatrimonio. 
2.2.Crisisdelos80.Préstamosaaccionistas(Losautopréstamos....
3. Concepto de “Consolidación”de Personas y de garantías admisibles. 
3.1.¿Quéseentiendeporunamismapersona? 
3.1.1.Casospa...
3.1.1.2.LasComplejasy/oConfusas. 
A….“(2)Lascelebradasconpersonasjurídicasenlascualesseaaccionistaoasociadoylamayoríadelos...
B….“Parágrafo3.Entodocaso,elestablecimientodecréditodeberáacumularlasobligacionesdepersonasjurídicasquerepresentenunriesgo...
(iv)LanocióndeadministradorenelPL143/2011,art.13(archivado): 
Losqueyaestánperoademás(RLs,Directores,interventor,liquidado...
3.1.2.PersonasNaturales. 
A.Seentiendelamismapersonaalcónyuge,compañeropermanente, hermanos,nietos(2°consanguinidad),cuñad...
3.1.3.CuandoNOhayconsolidacióndepersonas. 
3.1.3.1.Laspersonasdederechopúblicoylasentidadesdescentralizadas.Art.2.1.2.1.10...
3.1.4.Otroscasosnoincluidosdentrodelasnormas. 
3.1.4.1.¿LosPatrimoniosautónomos?Lanormasoloexpresapersonas. 
***Decreto174...
3.1.4.Otroscasosnoincluidosdentrodelasnormas. 
3.1.4.2.¿Quépasaenelcasodelcontrolconjuntoocompartido? 
Ley222,art.27,Par.1...
3.2. Límites Individuales de Crédito. 
3.2.1.Reglasgenerales. 
A.Límitedel10%delPTsingarantía. 
B.Siseexcededel10%,laexpos...
3.2. Límites Individuales de Crédito. 
3.2.2.Garantíasadmisibles. 
3.2.2.1.Características. 
A.Deben(i)tenervalory(ii)otor...
LIMITES DE GARANTÍAS 
%
3.2.2.Tiposdegarantíasadmisibles. 
3.2.2.1.Noesunlistadotaxativo. 
3.2.2.2.Lasquepermitenllegarhastael25%. 
A.Hipotecas,pr...
3.2.2.4.Lasquepermitenllegarporencimadel25%. 
A.SBLCsotorgadasporentidadesfinancierasdelEXTERIORquetengaciertacalificación...
3.2.2.6.Garantíasnoadmisibles. 
A.LasquesebasenenTVsemitidos,aceptadosoavaladosporlamatrizolassubordinadas,salvolosCertifi...
3.2.2.8.AlgunoscomentariossobreGarantíasAdmisiblesapartirdelaNCBJ(P2.T1.C1).(1) 
(a)PignoraciónderentasenET: 
Paraqueseaad...
3.2.2.8.AlgunoscomentariossobreGarantíasAdmisiblesapartirdelaNCBJ(P2.T1.C1).(2) 
(c)TVentregadosenprenda.Debencumplircomom...
3.2.2.8.AlgunoscomentariossobreGarantíasAdmisiblesapartirdelaNCBJ(P2.T1.C1).(3) 
(d)Pignoracióndecánonesenleasing. 
Parece...
3.2.2.8.AlgunoscomentariossobreGarantíasAdmisiblesapartirdelaNCBJ(P2.T1.C1).(4) 
(e)Bonosdeprenda. 
Debeverificarsequeelcr...
4.0. ¿Qué operaciones se incluyen dentro del cálculo del % del PT. 
4.1.Reglageneral:computantodaslasoperacionesactivasdec...
4.3. Excepciones. No se incluyen para el cómputo de consumo de PT. 
4.3.1.EmpréstitosexternosdelaNación(Vgr.sifilialnoresi...
5.0. Operaciones con accionistas y administradores. 
5.1.Paralosaccionistasquetenganmásdel20%ellímiteenoperacionesesdel20%...
5.0. Operaciones con accionistas y administradores. 
5.8.OperacionesconAdministradores. 
Eosf.122.1.Votounánimedelosmiembr...
6.0. Concentración de riesgos. 
6.1.¿Quésituacionessequierencontrolarademásdelasvistasenoperacionesdecrédito? 
a.Concentra...
6.4.IncoherenciaenunanormaencuantoalaumentodellímitesihaySBLCsdepormedio.Art.2.1.3.1.2.inciso2. 
Paralasoperacionesdecrédi...
Acerca del autor: 
César Augusto Rodríguez Martínez 
Colombia, 1976. 
Abogado de la Universidad del Rosario (1998), con es...
Nächste SlideShare
Wird geladen in …5
×

Cupos Individuales de crédito y Límites legales de endeudamiento en Colombia. 2014-2015

311 Aufrufe

Veröffentlicht am

Cupos Individuales de crédito y Límites legales de endeudamiento en Colombia. 2014-2015

Veröffentlicht in: Recht
  • Als Erste(r) kommentieren

Cupos Individuales de crédito y Límites legales de endeudamiento en Colombia. 2014-2015

  1. 1. DIVERSIFICACIÓN DE LOS RIESGOS FINANCIEROS Y CUPOS INDIVIDUALES DE CRÉDITO LF 2014-2015
  2. 2. SANCIONES. 122.2.EOSFA.Lasancióneconómicapuedeserdeldobledelexceso. 209y211EOSFA.Haysancionespersonalesyadministrativas.HayaccióndeResp.Civil(210).
  3. 3. Diversificación de Riesgos Operaciones Activas Contingencias (Derivados) Cupos Individuales Concentración de Riesgos Concentración en otras operaciones e inversiones Riesgo País No soberano Soberano Genérico Consolidación de personas y garantías admisibles Leasing
  4. 4. 1. CARACTERÍSTICAS y JUSTIFICACIÓN DE LA DIVERSIFICACIÓN EN RIESGOS (1). 1.1.Permiteolimitamásnegociosconpersonasquesonmuybuenossujetosderiesgo(Vgr.Ecopetrol,EPM,Siemens,Michelin).Análisisglobaldelriesgo,noporpaís. 1.2.Losriesgossepredicandeoperacionesactivasypasivas(Vgr.Límitede48veceselpatrimoniodeladministradorenelcrecimientodelosFondosdeInversiónColectiva(Eosf146.par.),perosedesarrollamuchomásenlasactivas(nosenfocaremosenestas). 1.3.Dentrodelosriesgosporelladoactivoeencuentranincluidas:(a) operacionesactivasdecrédito(definicióndeoperaciónactivadecrédito), (b)aquellasquegeneranunriesgoderivadodecontingencias,(Vgr. derivados,reporto,etc),(c)Leasing,yademás(d)inversionesenvaloresemitidosporemisores.
  5. 5. CARACTERÍSTICAS Y JUSTIFICACIÓN DE LA DIVERSIFICACIÓN (2). 1.4.EncuantoalriesgoporzonageográficasedesarrollaelconceptodeRiesgoPaísprincipalmentedesdelacrisislatinoamericanadeprincipiosdelos80.EnColombianohaymetodologíasoloobligacióndeincluirloenprincipiosparaoperacionesenME(Res7/2004JBDRyR.8/2000,art.28). CalculalaprobabilidaddenopagoderivadoderiesgosSoberanos(nopagodeladeudaexterna),deTransferenciao“noSoberano”(corralitos)yGenéricos(políticos,sociales).Sinembargo,soloseestablecenprovisiones, noafectalaecuacióndesolvencia(nolaafectaenColombia). Vgr.ClasificacióndelaOCDE(OrgparalaCooperaciónyelDesarrolloEconómico)basadaenniveles.ClasificacióndelBancodeEspaña. EstableceGruposcuyapertenenciaimplicaunaprovisiónde0%, 11%,22,8%,etc.sobreelvalordelaoperación. EvoluciónhaciaelSARFinancierosporpartedelaSFC. 1.5.Consolidantambiénoperacionesquehagansusfilialesextranjerasconlamismapersona. 1.6.Análisisdeconcentraciónporsectoreconómico.Noloestáactualmente.
  6. 6. 2. ALGUNA HISTORIA. 2.1.Ley45de1923.Límitedel10%delPatrimonio. 2.2.Crisisdelos80.Préstamosaaccionistas(Losautopréstamos.GrupoGrancolombianoyBancodelEstado).Actualartículo315delC.P. 2.3.Decretosvarios.Compilaciónporeldec.415/1987,derogadoporeldecreto1511de14/06/91. 2.4.Res.44de29/05/91delaJ.Monetaria,bajolasfacultadesdeldecreto2206/63.Compilaciónsobrelamateria. 2.5.CP91,Ley35/93,art.5.FacultadesalGob.paraestablecerlímitesalaconcentración. 2.6.Decreto2360de1993.Launificacióndelrégimen. 2.7.Decreto2653de1993.Elajustedesdeel5%. 2.7.Decreto2555de2010.Nocambios,solocompilación. 2.8.BasileaII(2004).Tocaeltemaenfocadoenelsegundopilar(ExamendelSupervisor).Eltemanoentradentrodelaecuacióndelprimerpilar(Requerimientosmínimosdecapital)nieneltercero(Disciplinadelmercado).Algunosconsideranquelaconcentracióndelriesgoenclientesoenemisoresdecontragarantíasdeberíatenerunprecioenelcapital.
  7. 7. 3. Concepto de “Consolidación”de Personas y de garantías admisibles. 3.1.¿Quéseentiendeporunamismapersona? 3.1.1.CasosparaPersonasJurídicas. 3.1.1.1.¿Quéseanaliza? A.Informacióndecontrolantesextranjeras. B.SIMEVyRegistroMercantil. 3.1.1.2.LasSimples: A.Cuandotengaelcontrol,seaportenermásdel50%opornombraralamayoríaenlosórganosdeadministraciónoporquehayaunacuerdodeaccionistas(1y3). B.Cuandosibiennosetieneelcontrol,setieneun20%yhaydirecciónúnica.Recuérdesequeestedecretoesantesdelaley225/95(4). ¿Hacereferenciaalaunidaddepropósitoydirección?Ley222.
  8. 8. 3.1.1.2.LasComplejasy/oConfusas. A….“(2)Lascelebradasconpersonasjurídicasenlascualesseaaccionistaoasociadoylamayoríadelosmiembrosdelosórganosdeadministraciónocontrolhayansidodesignadosporelejerciciodesuderechodevoto,salvoqueotrapersonatengarespectodeellalosderechosoatribucionesaqueserefiereelnumeralanterior”. ¿Cuándoaplica?
  9. 9. B….“Parágrafo3.Entodocaso,elestablecimientodecréditodeberáacumularlasobligacionesdepersonasjurídicasquerepresentenunriesgocomúnosingularcuando,porteneraccionistasoasociadoscomunes, administradorescomunes,garantíascruzadasounainterdependenciacomercialdirectaquenopuedesustituirseacortoplazo,eneleventoenquesepresentaraunagravesituaciónfinancieraparaunadeellasseafectaríasustancialmentelacondiciónfinancieradelaotrauotras,ocuandoelmismofactorquepudieradeterminarunadifícilsituaciónparaunadeellastambiénafectaríaenungradosemejantealasdemás”. (i)¿Riesgocomúnysingular?,¿GarantíascruzadasessiAgarantizalasobligacionesdeByviceversa?,¿Interdependenciacomercialdirectaimplicauncontratodirectoopuedeserunsubcontrato?,¿Cómosepuedeconcluirqueteneradministradorescomunesseafectaporunagravesituación?,¿Unmismofactorserefierea…porejemplo,siunmismoadministradoroaccionistaessancionado?,¿Secubrelasubordinacióntécnica? (ii)Nohaynormasparaelanálisisdeesteparágrafo.Conocimientoyrelaciónconcadaunodelosclientes.Serevisalasolvencia,losestadosfinancieros,elniveldeapalancamiento,ladependenciaeconómica,lasproyeccionesdelsectordelContratante.DecisióndeComités. (iii)Concepto.2002068293-2del28/2/2003.SBC.NocióndeRiesgoComún.
  10. 10. (iv)LanocióndeadministradorenelPL143/2011,art.13(archivado): Losqueyaestánperoademás(RLs,Directores,interventor,liquidador, factor)…“ytodosaquellosquedeterminenlasdecisionesgerencialesdelaempresay/odetentesfuncionesdeplaneación,organización,dirección, desarrolloestratégicoycontroldelaactividaddelaempresa”.
  11. 11. 3.1.2.PersonasNaturales. A.Seentiendelamismapersonaalcónyuge,compañeropermanente, hermanos,nietos(2°consanguinidad),cuñados(2°afinidad)yúnicocivil(adoptadosporlaparejaynoporella). B.Laspersonasjurídicasenquedichaspersonastenganalgunadelassituacionesdelasexplicadasparapersonasjurídicas. C.Ejemplo,doshermanos,cadaunoconsusociedad,yponencomomiembrosdelaJDasushijos. D.GrupoSolarte.
  12. 12. 3.1.3.CuandoNOhayconsolidacióndepersonas. 3.1.3.1.Laspersonasdederechopúblicoylasentidadesdescentralizadas.Art.2.1.2.1.10par.4. A.Ley489de1998,art.38.(EcopetrolyReficar.MunicipiodeMedellínyEPM). B.Nota.Entodocasoacadaunaleaplicanloslímitesporseparado. C.Nota.¿Enelcasodedependenciaeconómicadeunaprivadaconunapúblicasiconsolida? 3.1.3.2.InversionistasInstitucionalesoInversionistasdelmercadodecapitales.2.1.2.1.12. Debehaberautorización(calificación)delaSFCenelcasoenconcreto.Peroseconsolidasihayinformaciónquesustentelocontrario. 3.1.3.3.Enelcasodelaspersonasnaturales. SideclarabajojuramentoantelaSFCquehayindependencia.Peroseconsolidasihayinformaciónquesustentelocontrario.
  13. 13. 3.1.4.Otroscasosnoincluidosdentrodelasnormas. 3.1.4.1.¿LosPatrimoniosautónomos?Lanormasoloexpresapersonas. ***Decreto1749/11.SibienesuntemadeinsolvenciaparaGruposdeEmpresas,incluyedentrodedichoconceptoalospatrimoniosautónomos. ***AMV,concepto023-2010.Paraefectosdelaprohibicióndeoperacionesenelmostradorentrevinculadas(7.3.1.1.2del2555),consideraquelamismaaplicaaunsilaoperacióneshechaporunPAcuyoadministradoresunvinculadoconlaotraparte,yauncuandohayainstruccióndelFideicomitente. ***Concepto2009045972de23jul09.“Nidirectaniindirectamente” ***Elnegociofiduciarionopodráservirdeinstrumentopararealizaractosocontratosquenopuedacelebrardirectamenteelfideicomitentedeacuerdo conlasdisposicioneslegales(D.2555/10,art.2.5.2.1.1.,elcualrecogióelD.1049/06,reglament.Arts.1236y1234delC-Co.). ***“…Lecorrespondealasociedadfiduciariadesarrollaraccionesquelepermitanevitarqueelnegociofiduciarioseconviertaenuninstrumentodefraudealaley”.CBJT.V,Cap.I.Num.2.2.3.
  14. 14. 3.1.4.Otroscasosnoincluidosdentrodelasnormas. 3.1.4.2.¿Quépasaenelcasodelcontrolconjuntoocompartido? Ley222,art.27,Par.1.(Art.261,par1,C.Co).PL143/2011.Art.7. 3.1.4.3.¿Aplicaelconceptode“Influenciadominante”?,¿dependenciatécnica,tecnológica,etc.?ElD.2555solohabladeinterdependenciacomercialsustentadaenunagravesituaciónfinanciera.PL.143/2011.Art.5.4.
  15. 15. 3.2. Límites Individuales de Crédito. 3.2.1.Reglasgenerales. A.Límitedel10%delPTsingarantía. B.Siseexcededel10%,laexposicióndebeestargarantizadadesdeel5%delPTenadelante,nodesdeel10%. C.Segúnlasgarantías,sepuede“prestar”másomenosconrespectoalPT. D.ElPT(2,1,3,1,6)quesetomaeselúltimoquehayasidotransmitidoalaSFC,vigenteparaelmomentodeldesembolso,inclusosinimportarsiposteriormentelaSFClehacecorreccionesparaaprobarlo.CE11/dic/2007. MP.LigiaLópez-BancoDavivienda.CE1/4/2004.MP.JuanÁngelPalacio. E.Límitedel30%conosingarantíaentreentidadesfinancieras.Estonoaplicapararedescuentos(2.1.2.1.8). ¿QuépasaconCorporacionesFinancierasconbrazoenelsectorreal? ¿Seconsolidanlosdossectores?Concepto2002068293de28/2/2003. ¿Aplicoellímitedel30%?¿Puedopasardedicholímitesitengogarantías? ¿Aplicoloslímitesdelsectorreal?¿Desdeel5%congarantíaparalosdossectoresosoloparaelreal?
  16. 16. 3.2. Límites Individuales de Crédito. 3.2.2.Garantíasadmisibles. 3.2.2.1.Características. A.Deben(i)tenervalory(ii)otorgarunmejorderecho(respaldojurídicoeficazalotorgarunapreferenciaomejorderechoparaobtenerelpago). B.DiferentesalasgarantíasidóneasdelaCBFyC-II.Estasanalizanademáslaposibilidadderealización.¡Cuidado!¡Avecesequiparanlosconceptos!. C.Siunagarantíanoesadmisible,nosirvecomoidónea(CBCyCC2.Num1,3,2,3,1,d,i).¿Peroalrevéscomofunciona? ((EnlaNCBJ(P2,T1,C2,N3.2.)sedicequesípuedenaceptarsecomogarantíaidóneaauncuandonoseaadmisible)) NCBJ–P2.T1.C1.N-3.1. -SonadmisibleslosD.realesopersonalesquepermitenalaEFobtenerdemaneraeficazyoportunasupago,inclusocoactivamente,sinserindispensableacudirantelajurisdicciónordinaria. -Laevaluaciónhechadebeestaradisp.delaSFCyseracordeconelSARC.
  17. 17. LIMITES DE GARANTÍAS %
  18. 18. 3.2.2.Tiposdegarantíasadmisibles. 3.2.2.1.Noesunlistadotaxativo. 3.2.2.2.Lasquepermitenllegarhastael25%. A.Hipotecas,prendas,depósitosdedinero(1173C.Co),PignoraciónderentasdeTerritoriales,FiduciasdeGarantía(nodeadministraciónyfuentedepago), Aportesdecooperativas,garantíasotorgadasporelFogafín. B.¿Cuálessonloselementosdelaesenciadeunafiduciadegarantía? C.PrendasobreEst.deCo.excluidoelactivocirculante(Admisible). D.Pignoraciónderentas.Lopignoradodebetenerlamismafinalidaddelempréstito. 3.2.2.3.Lasquepermitenllegarhastael15%. A.“LagarantíapersonaldepersonasjurídicasquetenganencirculaciónenelmercadodevalorespapelesnoavaladoscalificadoscomodeprimeraclaseporempresascalificadorasdevaloresdebidamenteinscritasenlaSuperintendenciaFinancieradeColombia”. B.¿Ysilaotorgaunnoresidente.¿Leaplicanestosrequisitosobastaconquecumplaconlosrequisitosgenerales?¿computadistinto?
  19. 19. 3.2.2.4.Lasquepermitenllegarporencimadel25%. A.SBLCsotorgadasporentidadesfinancierasdelEXTERIORquetengaciertacalificación.(AenS&PoA2enMoodys,sibiennomencionalasagenciasydicequeregularáeltema,locualhacenenlaCBFyC,TítuloIIparaidoneidadconcalificacionesmenores,CE35/08). B.Permitenllegaral30%silaemiteunamatrizosubordinadadelestablecimientodecrédito(¿vinculada?)yhastael40%sinoloes.25%siesfilial. C.¿AlasURDGlesaplicaestoosevanporlageneraldel25%? D.¿Desdequéporcentajesedebeestarcubierto?¿Desdeel5%odesdeel10%?,¿inclusosilasemiteunafilialquecumpleconlacalificación? E.Lanormanodesarrollasihayunlímitealaconcentraciónporemisordecontragarantías. F.¿Silebajanlacalificaciónalemisorquedaentoncesenel25%oenel15%? 3.2.2.5.Ponderacióndegarantías. ¿Quépasasisetienenvariasgarantíasadmisibles,setomalaquemenosdécomolímiteparaoperarconelcliente,laquemásdéoseponderan?
  20. 20. 3.2.2.6.Garantíasnoadmisibles. A.LasquesebasenenTVsemitidos,aceptadosoavaladosporlamatrizolassubordinadas,salvolosCertificadosdeDepósitodelosAGD. B.Lasqueseanexclusivamentesobreelactivocirculante,salvoqueelmismoseanTVsaceptadosogarantizadosporentidadesfinancieras.Veradelante. 3.2.2.7.Garantíasconstituidasenelexterior. A.Debenteneropiniónlegalsobrelaexistencia,capacidad,representación, validezantelasautoridadesextranjerasendondeseconstituyóe“idoneidad” (ejecutabilidad). B.EstonoaplicaparacuandosetratadeSBLCs.
  21. 21. 3.2.2.8.AlgunoscomentariossobreGarantíasAdmisiblesapartirdelaNCBJ(P2.T1.C1).(1) (a)PignoraciónderentasenET: Paraqueseaadmisible,elcréditogarantizadoconellasdebetenerlasmismasfinalidadesydestinacionesqueteníanlasrentasquesirvendegarantía. (b)GarantíasMobiliarias. (i)SonadmisibleslasGMqueseanlasoperacionesdelart.3delaLGMycumplanlosdosrequisitosdelasadmisibles. (ii)¿QuépasaconlaGMexclusivamentesobreactivocirculante? LGM:Buscaincrementarelaccesoalcrédito. D.2555/10.Art.2.1.2.1.5.Noesunaseguridadadmisiblelagarantíaoseguridadqueconsistaexclusivamenteenlaprendasobreelactivocirculantedeldeudor. NCBJ:SonadmisibleslasquecumplanlasGMs. CBCyF.Cap2.Num1,3,2,3,1,d,i:SiunaGtía.noesadmisible,noesidónea. ¿Entonces?
  22. 22. 3.2.2.8.AlgunoscomentariossobreGarantíasAdmisiblesapartirdelaNCBJ(P2.T1.C1).(2) (c)TVentregadosenprenda.Debencumplircomomínimo: (i)LosrequisitosdelosTVsyendadocasolosdelafacturadeventa(L.1231) (ii)LibradosporpersonadistintadelDeudor.Paraseradmisiblesdebenseremitidos,aceptados,etc.porEFoemisoraenelMV(Vgr.Argos,Ecopetrol), (iii)Noestarprescritosnicaducadosantesdequesevenzaladeuda. (iv)TVsdebenserdepropiedaddeldeudorprendario. (v)Negociarseen“debida”formayacreditarselacalidaddeapoderado. ¿Implicaquenosepuedenceder? ¿Endosodebeconstareneltítulo? ¿Endosoendocumentoelectrónico? Apoderado: Poderdebeconstarporescrito. ¿PeroenC.Co.seaplicanhechospropios(640)sinpoder?
  23. 23. 3.2.2.8.AlgunoscomentariossobreGarantíasAdmisiblesapartirdelaNCBJ(P2.T1.C1).(3) (d)Pignoracióndecánonesenleasing. Parecetratarsoloelleasingfinanciero(elquepuedenhacerlasvigiladas), noeloperativo. Elpuntoesqueestosserían“créditos”bajolaLGM,luegolaconstitucióndelagarantíadeberíaseguirloquedicedichanorma. Sinembargo,laNCBJestablecerequisitosde: Cesiones, Entregadeltítuloquedocumenteelderecho¿?, Notificaciónaldeudordesdeelmomento“cero”, Nosepuededelegarelrecaudodeloscánonesaldeudor, Custodia(nodepósito)yaplicacióndel1173C.Co.cuandosevenza, Conversióndelnegociojurídicode¿GM?a1173C.Co.(Depósitoengarantía)
  24. 24. 3.2.2.8.AlgunoscomentariossobreGarantíasAdmisiblesapartirdelaNCBJ(P2.T1.C1).(4) (e)Bonosdeprenda. Debeverificarsequeelcréditoesinferioralvalordelamercancía, TenerencuentalasprelacionesafavordelAGDparaelcálculodelvalor,
  25. 25. 4.0. ¿Qué operaciones se incluyen dentro del cálculo del % del PT. 4.1.Reglageneral:computantodaslasoperacionesactivasdecréditoal100%.Inclusolosdescuentos(compradecartera). -SBCConcepto172del16/5/1984.Dondehaycolocaciónderecursosofacultaddedisposiciónporpartedecliente. -SBCCEPD-OJ-386(25/6/87)“lastransaccionesquesuponenlacolocaciónodisposiciónderecursosporpartedelaentidadoquetienelavirtuddecolocarrealopotencialmenteadichainstituciónenposicióndeacreedor” (¿AvalesafavordelBanco?) -TSACundinamarca.13/12/1994.Exp7058yRes.0336del18/3/1999Lasquetienenlavirtudpotencialdecolocarcomoacreedoraalaentidad. -R.33618/3/99.Colocaciónofacultaddedisposición,deformaqueEFseaacreedoropotencialacreedor. 4.2.Lasexposicionesnetasenderivados,repos,simultáneasyTTVs. 4.3.LasgarantíasqueotorguelaEF.Sinembargo,solocomputanal50%sicumplenconestosrequisitos: 4.3.1.Nosonparagarantizarderivados. 4.3.2.NogarantizanTVs(contradicciónconel1516/98,Dec.2555,art.2.1.12.1.1). 4.3.3.Nogarantizanalmismodeudorpormásdel5%delPTdelaEF.
  26. 26. 4.3. Excepciones. No se incluyen para el cómputo de consumo de PT. 4.3.1.EmpréstitosexternosdelaNación(Vgr.sifilialnoresidenteprestó). 4.3.2.LasrealizadasconelBanrepoelFogafín. 4.3.3.LoscréditosdeconsumoporTCsaPNinferioresa10millonesde1994. 4.3.4.Sobregirossobrecanjeinferioresa5díaseinferioresal5%delPT. 4.3.5.Excesosporencimadel10%delPTaterritorialesenreestructuración, siemprequeloigualoinferioral10%tengagarantíadelaNación. 4.3.6.LoscréditosalaNaciónconplazosinferioresa180días.
  27. 27. 5.0. Operaciones con accionistas y administradores. 5.1.Paralosaccionistasquetenganmásdel20%ellímiteenoperacionesesdel20%delPT. 5.2.Sielaccionistatienemenosde20%,aplicanlasnormasgenerales. 5.3.Laconsolidacióndepersonasnaturalesconelaccionistasonmásexigentesencuantoagradosdeparentesco. Otraslimitantesparaoperacionesconaccionistas. 5.4.Siunapersonaseconvierteenunaccionistaconmásdel10%,nopuedehaceroperacionesconlaentidadduranteelañossalaobtencióndetalporcentaje.(Dec1886/94.Art.2,36,6,1,1del2555) 5.5.Sielaccionistatienemásdel5%,debencontarconelvotounánimedelaJD.(122.Eosfa).Debehaberconstanciadeverificacióndelasnormasdeconcentraciónydelímitesdecupos. 5.6.Debenhacerseencondicionesdemercado.(122Eofa) 5.7.Enningúncasolafinanciaciónpuedeserparaadquirirentidadesfinancieras,salvoenemisionesprimarias,privatizacionesyhayaunagarantíadel125%.(Eosfa10.C).
  28. 28. 5.0. Operaciones con accionistas y administradores. 5.8.OperacionesconAdministradores. Eosf.122.1.VotounánimedelosmiembrosdelaJDasistentesalareunión. Igualesconstanciasenelactaencuantoalímites,concentraciones,etc.ycondicionesdemercado. ¿QuépasasiunDirectorquehapedidoelcréditoestápresenteenlareunión?
  29. 29. 6.0. Concentración de riesgos. 6.1.¿Quésituacionessequierencontrolarademásdelasvistasenoperacionesdecrédito? a.ConcentraciónporbienesentregadosenLeasing.Computanal50%oal75%segúnsufacilidadderealización. b.ConcentraciónporInversiones. 6.2.Valoresenoperacionesdereportos,simultáneasyTTVs(puessoninversiones–estoesdiferenteacontingencias). 6.2.1.Cuandoseentregan,seponderanal100%desuvaloración 6.2.2.Cuandosereciben,seponderanal50%,salvoenoperacionesconlaNaciónoelBanrep. 6.3.Ellímiteenconcentraciónderiesgosnopuedesuperarel30%delPT. Límitedel35%paraCorporacionesFinancieras. (operacionesactivasdecrédito+contingencias+inversiones+leasing)
  30. 30. 6.4.IncoherenciaenunanormaencuantoalaumentodellímitesihaySBLCsdepormedio.Art.2.1.3.1.2.inciso2. Paralasoperacionesdecréditorealizadasenlostérminosdelartículo2.1.2.1.9.delpresentedecreto,ellímitedeconcentraciónderiesgosseráequivalenteal40%delPTdelrespectivoestablecimientodecrédito. ¿Elaumentoessoloparalaporciónquesederivadecréditoydecontingenciaoparatodo? ¿Elaumentohastael40%essinimportarsielemisordelaSBLCesmatrizofilial? 6.5.InformaciónalaSFC. 6.5.1.Seconsideraquehayunasituacióndeconcentraciónderiesgocuandosesuperael10%delPT.Debereportarse. 6.5.2.Esuncontroldistintoalpropiodelriesgodecréditoydecontingencia. 6.6.Lasumatoriadeloqueestáporencimadel10%detodaslassituacionesdeconcentraciónderiesgonopuedesuperarel800%delPT.
  31. 31. Acerca del autor: César Augusto Rodríguez Martínez Colombia, 1976. Abogado de la Universidad del Rosario (1998), con especializaciones en Derecho Comercial de la Universidad Javeriana y en Legislación Financiera de la Universidad de los Andes. Fue becario de la Fundación Carolina, entidad que auspició su máster en España en Derecho de los Negocios en la Universidad Francisco de Vitoria y el Colegio de Abogados de Madrid. Ha hecho cursos en Operación Bursátil y Mercado de Capitales de Asobursátil, en Negociación Profesional del Colegio de Estudios Superiores de Administración –CESA y en Evaluación Financiera de Proyectos de la Universidad de la Sabana. Durante su experiencia profesional de más de 15 años, ha estado vinculado al sector real, a oficinas de abogados y al Banco CorpBanca Colombia S.A. (antes Banco Santander), siendo su último cargo Secretario General y responsable de la Vicepresidencia jurídica de Banco CorpBanca y sus filiales en Colombia. Su experiencia se ha enfocado en temas de negocio financiero y fiduciario, tesorería, asuntos jurisdiccionales, Gobierno Corporativo, relaciones con autoridades, mercado de valores y Banca de Inversión. Ha sido miembro de distintas juntas directivas de los Grupos Santander y CorpBanca. Ha participado en comités gremiales auspiciados por la Asobancariay el Autorregulador del Mercado de Valores –AMV para temas de Habeas Data y Educación Financiera. Actualmente es miembro de Tobar & Romero Abogados. Es profesor de las especializaciones en Legislación Financiera y Negocios Internacionales de la Universidad de los Andes, y de la maestría en Derecho de la Empresa y de los Negocios de la Universidad de la Sabana. Es miembro del Colegio de Abogados Comercialistas, del cual ha sido editor de su boletín y miembro de su Junta Directiva. cesarrodriguez@trtabogados.com cesrodriguez@hotmail.com

×