1. indicatori congiunturali e previsioni
settoriali
Alessandra Lanza | Prometeia

2. agenda
1| prometeia: chi siamo e cosa facciamo
2| le nostre analisi: settori, territorio, consumi e
commodity
3| i dati utilizzati
4| dai dati all’analisi: focus sui settori
- l’analisi della congiuntura e le previsioni
5| nuovi strumenti per nuove analisi

3. prometeia | chi siamo
fondata nel 1974, Prometeia
istituzione leader per l’analisi e la ricerca economica fornisce soluzioni innovative
1974 un gruppo di ricercatori altamente per rispondere alle esigenze
specializzati, opera in connessione con
organizzazioni di pari prestigio a livello sia di istituzioni finanziarie,
nazionale che internazionale investitori istituzionali,
imprese ed enti pubblici. Un
una delle principali società di consulenza in Italia team di oltre 400
1981 300 professionisti (consulenti, ingegneri professionisti offre un mix
finanziari, statistici, economisti,.) offrono servizi unico di competenze nel risk
di risk management, business consulting, sistemi management, wealth
IT, outsourcing e formazione a istituzioni
finanziarie, imprese industriali e istituzioni management, financial
pubbliche advisory, business consulting
e knowledge training
2006 fornisce servizi di consulenza finanziaria
indipendente ad investitori istituzionali
quali fondazioni bancarie, fondi pensione prodotti e servizi
oltre a family office, società e hnwi
analisi e ricerca formazione e
micro e change
2009
macroeconomica management
il Gruppo Prometeia si internazionalizza
viene costituita prometeia middle east con sede a Beirut wealth
global risk
l’obiettivo è di sviluppare l’attività presso il mondo management and
economico e finanziario dei paesi mediorientali management
financial planning

4. prometeia | temi di analisi dell’economia reale (1/2 )
settori industriali
scenari di breve e medio
periodo per variabili di
crescita (fatturato,
esportazioni), margini e
condizioni finanziarie delle
imprese fino a 190 settori
commodity
commercio estero previsioni sui prezzi trimestrali di
previsione a 2 e 5 anni oltre 30 commodity con la possibilità
sugli scambi di valutare gli impatti sulle funzioni di
internazionali per produzione settoriali
mercato di destinazione
e dettaglio prodotto (115
voci di dettaglio)

5. prometeia | temi di analisi dell’economia reale (2/2 )
economie locali
evoluzione dei sistemi
economici regionali e
provinciali; previsioni per valore
consumi delle
aggiunto, esportazioni, famiglie
investimenti, consumi e previsioni dei consumi
occupazione per categoria di spesa
(100 voci) e confronti
internazionali
var. % I semestre 2009
-5.6 - -3.2
-3.2 - -2.4
-2.4 - -1.0
-1.0 - 0.1
0.0 - 1.4
impieghi e rischio
previsioni degli impieghi e dei relativi
tassi di decadimento delle imprese
per settore, territorio e classe
dimensionale

6. le nostre analisi | settori, filiere, microsettori
settori industriali microsettori filiere
15 aggregati, 40
settori 170 microsettori, 19 filiere, intera
industriali intera economia economia
(industria, (industria,
distribuzione, distribuzione,
servizi) servizi)
Rapporto ICE - Prometeia analisi e previsione delle importazioni mondiali
per 15 paesi con dettaglio area e paese
analisi e previsioni dell’andamento di sei settori del
Esportare la dolce vita Made In Italy di qualità nei nuovi mercati

7. le nostre analisi | settori, filiere, microsettori
scenari di previsione lungo periodo per le
scenari per le economie locali regioni e province italiane
analisi e previsione della analisi e previsione degli
ClubConsumo domanda e dei prezzi dei beni investimenti pubblicitari
consumati dalle famiglie nei mezzi classici per
italiane (oltre 100 mercati) media
analisi e previsione analisi e previsione degli
Commodity dei prezzi per oltre 30 indici prometeia
commodities (indici che misurano l’impatto sui
costi di approvvigionamento delle
imprese industriali per settore)

8. i dati utilizzati |dati ISTAT come input imprescindibile
le informazioni fornite dall’Istat entrano come input in diversi stadi del
processo di elaborazione e analisi
contabilità indicatori
nazionale congiunturali
fatturato
quadro modello produzione
esportazioni
macro settori importazioni
prezzi
indicatori qualitativi
consumi
indicatori strutturali
conti delle imprese
strategie censimenti
imprese
analisi e approfondimenti
ad hoc
statistiche report

9. i dati utilizzati | ISTAT e non solo..
DATI ISTAT ANALISI
SETTORIALE
+
DATI ALTRI PROVIDER
BILANCI: BUREAU VAN DICK
COMMERCIO MONDIALE: GTI PREVISIONI
SETTORIALI
ALTRI ISTITUTI DI STATISTICA
INTERNAZIONALI
differente declinazione in termini di dimensioni di analisi e approfondimenti

10. i dati utilizzati I la contabilità trimestrale
I-11 II-11 III-11 IV-11 I-12 II-12 III-12 2011

11. i dati utilizzati I indicatori congiunturali (alcuni esempi)
fatturato deflazionato e produzione: una forbice più o meno aperta
fattu rato produ zion e pre zzi fattu rato
totale in du striale produ zion e de flazion ato
var. % tend., genn.-nov. 2012/genn.-nov. 2011
CA: industrie alimentari, delle bevande e del tabacco 1.5 -0.6 3.8 -2.2
CB: industrie tessili, dell'abbigliamento, articoli in pelle e simili -4.8 -8.8 2.2 -6.9
CC: industria dei prodotti in legno e carta, stampa -7.3 -9.2 0.6 -7.8
CD: fabbricazione di coke e prodotti derivanti dalla raffinazione del petrolio 7.2 -5.7 11.2 -3.5
CE: fabbricazione di prodotti chimici -3.3 -4.0 2.4 -5.6
CF: fabbricazione di prodotti farmaceutici di base e di preparati farmaceutici -1.3 -2.7 -0.6 -0.7
CG: fabbricazione di articoli in gomma e materie plastiche e di altri prodotti
della lavorazione di minerali non metalliferi -7.8 -9.7 1.7 -9.4
CH: metallurgia e fabbricazione di prodotti in metallo esclusi macchinari e
attrezzature -10.7 -7.1 -1.9 -9.0
CI: fabbricazione di computer e prodotti di elettronica e ottica; apparecchi
elettromedicali, apparecchi di misurazione e di orologi -7.2 -2.9 0.5 -7.6
CJ: fabbricazione di apparecchiature elettriche ed apparecchiature per uso
domestico non elettriche -7.1 -9.8 0.9 -7.9
CK: fabbricazione di macchinari ed apparecchiature nca -2.9 -4.7 1.4 -4.2
CL: fabbricazione di mezzi di trasporto -6.6 -5.6 0.8 -7.4
CM: altre industrie manifatturiere, riparazione e installazione di macchine e
apparecchiature -3.5 -8.2 1.7 -5.1

12. analisi | focus sui settori industriali
statistiche
settore
MERCATO INTERNO
dimensione della rilevazione
prodotto armonizzazione
0 dei dati
confronti inter
impresa creazione di una
settoriali e inter
paesi contabilità
settoriale
statistiche uniforme
MERCATI ESTERI
potenziamento/ arricchimento dell’analisi con tutta l’informativa disponibile

13. analisi dei settori I la congiuntura (1/2)
fatturato deflazionato, produzione e uno sguardo di insieme: i settori prometeia
fatturato produzione prezzi fatturato
totale industriale produzione deflazionato sistema moda: indici 2005=100
var. % tend., genn.-nov. 2012/genn.-nov. 2011
Industria Manifatturiera -5.3 -6.2 1.1 -6.4 utilizzo delle
Alimentare e bevande
Largo consumo
1.5
-3.6
-0.6
-3.3
3.8
0.2
-2.2
-3.8
informazioni e incrocio
….
Sistema moda -5.0 -8.8 2.2 -7.2
dei dati in modo da
…..
Mobili -8.6 -9.4 1.7 -10.3
ottenere un quadro
Autoveicoli e moto
….
-9.9 -11.1 1.3 -11.2 settoriale il più
Elettrotecnica -7.9 -9.4 1.2 -9.2 possibile esaustivo
Meccanica -2.6 -4.5 0.9 -3.4
…….
…….
Intermedi chimici -3.2 -4.3 1.0 -4.2 dati destagionalizzati
……..
Prod e materiali da costruzione -10.1 -10.7 1.6 -11.7
fatturato export prezzi
export VMU
estero costanti
v. tend. gen-
var. % tend. genn.-ott. 2012/genn.-ott. 2011
nov
Industria Manifatturiera 1.9 3.6 4.5 -0.9
Alimentare e bevande 6.2 7.9 4.4 3.4
Largo consumo 4.4 4.5 2.9 1.6
……..
Sistema moda 3.6 3.0 6.7 -3.8
……..
Mobili 0.1 2.2 3.6 -1.4
Autoveicoli e moto -9.0 1.2 2.9 -1.6
……..
Elettrotecnica -2.7 -2.0 0.1 -2.2
Meccanica 6.3 4.4 6.2 -1.9
……..
……..
Intermedi chimici -1.2 1.8 4.1 -2.3
……..
Prod. e materiali da costruzione 3.2 2.7 4.2 -1.4
Fonte: elaborazioni Prometeia su dati Istat

14. analisi dei settori I la congiuntura (2/2)
fatturato a prezzi correnti analisi dei settori industriali – febbraio 2013 -
(indici 2005=100; ciclo trend) elettrotecnica
esportazioni per area geografica importazioni per area geografica
(contributi alla variazione a (contributi alla variazione a prezzi
prezzi correnti) correnti)
componenti del clima di fiducia
(saldo dei giudizi; ciclo trend)
Fonte: elaborazioni Prometeia su dati Istat

15. previsioni I i nostri modelli
modello macro modello regionale
previsione dei principali previsione dell’andamento
aggregati reali e finanziari delle 20 economie regionali
dell’economia italiana per principali variabili
regionali e settoriali
modello
modello di settoriale reale
commercio estero previsione di produzione,
previsione del commercio domanda, import ed
estero per paese e settore export per settore
modello finanziario
previsione dell’impatto della
produzione e del prezzo degli
input sui risultati dei bilanci
modello costi e aziendali
prezzi
calcolo dell’impatto del prezzo
degli imput e previsione degli
effetti sui costi e i prezzi alla
produzione

16. previsioni I il quadro settoriale
analisi dei settori industriali – ottobre 2012
Alimentare e Bevande - Quadro di Sintesi
2011 (1) 2010 2011 2012 2013 2014
Valori correnti tassi di variazione medi annui
Fatturato 122 348 2.6 4.7 2.3 1.0 2.5
Prezzi costanti
Fatturato 2.1 -0.9 -0.3 0.3 1.5
Importazioni 25 268 8.8 1.7 -0.1 0.5 2.5
Esportazioni 24 349 9.0 4.9 2.1 2.6 3.4
Disponibilità interna 123 267 2.1 -1.5 -0.8 -0.1 1.3
Domanda 0.7 0.0 -1.1 -0.3 1.1
Saldo commerciale (1) -996 -919 -51 611 885
Costi e prezzi
Costi operativi totali 1.7 7.0 2.7 0.5 0.7
Prezzi alla produzione 0.5 5.7 2.6 0.7 1.0
Indicatori finanziari (2) livelli degli indici
Margine operativo lordo (MOL) 7.6 6.6 6.3 6.5 6.8
Redditività della gest. caratteristica (ROI) 5.3 4.4 4.0 4.5 5.0
Redditività del capitale proprio (ROE ) 5.4 3.1 2.4 3.0 3.4
(1) mln. di euro
(2) campione d'imprese

17. previsioni I il fatturato manifatturiero
i 7 anni che cambiano l’industria..
fatturato manifatturiero | var. % 2014-’07, a fatturato manifatturiero | le fasi cicliche
prezzi costanti e correnti nell’intervallo 2014-’07; var. % a pr. costanti
analisi dei settori industriali – ottobre 2012 –

18. previsioni I il commercio estero
apertura agli scambi internazionali e saldo saldo commerciale | 2007 e 2014, mld. euro
commerciale | in % della produzione e in termini
normalizzati
analisi dei settori industriali – ottobre 2012 –

19. previsioni | i bilanci delle imprese
.. e i risultati delle imprese
totale manifattura
analisi dei settori industriali – ottobre 2012 –

20. approfondimenti | oltre le informazioni classiche
utilizzo di dati sulle nuove tecnologie e
sulla variazione demografica (analisi
evoluzione della composizione della
struttura sociale e delle preferenze)
fatturazione elettronica (formato EDI, Xml) | %
imprese per settore, 2011
Fonte: elaborazioni Prometeia su dati Istat

21. nuovi strumenti per nuove analisi (1/2)
STRUMENTI ATTIVITA’ RISULTATI
aggregazione per gruppi di
miglioramento del
imprese top performer
1 AUMENTO
aggregazione per gruppi di
benchmarking e della
DELL’INFORMATIVA consulenza strategica
DISPONIBILE A LIVELLO DI imprese esportatrici
IMPRESA identificazione rapporti tra affinamento analisi di
singoli soggetti filiera
E DI MICROIMPRESA miglior mappatura dell’universo dei piccoli operatori
2 AGGIORNAMENTO PIU’
FREQUENTE DEL BASKET
cogliere al meglio le micro variazioni all’ «interno»
PRODOTTI/ ATTIVITA’ dell’industria italiana (dentro ai settori e non fra)

22. nuovi strumenti per nuove analisi (2/2)
elaborazione informazioni
analisi impatto
3 AUMENTO DATI
settoriali al terzo digit Ateco
information
SULL’UTILIZZO DELLE ricostruzione breve serie tecnologies a livello
NUOVE TECNOLOGIE storica per un maggior settoriale e analisi
numero di variabili dinamica
dati strutturali a livello migliore monitoraggio
4 MAGGIORE nazionale più recenti dell’ evoluzione del
TEMPESTIVITA’ tessuto produttivo
AGGIORNAMENTO dati sui conti
INDICATORI provinciali attualizzati maggior dettaglio
con più tempismo analisi settoriale
5
maggior ricchezza di informazioni nei conti provinciali, una contabilità più
disaggregata, più allineata all’informativa disponibile a livello regionale