1. COMPANHIA DE GÁS DE SÃO PAULO
Resultados Financeiros e Operacionais
31 de dezembro de 2013
1
2. Disclaimer
As afirmações contidas neste documento relacionadas a perspectivas sobre os
negócios, projeções sobre resultados operacionais e financeiros e aquelas
relacionadas
a
perspectivas
de
crescimento
da
COMGÁS
são
meramente
estimativas e, como tais, são baseadas principalmente nas expectativas ou
projeções de eventos futuros e tendências, que afetam ou podem afetar o negócio.
Essas estimativas estão sujeitas a diversos riscos e incertezas e são feitas
considerando
as
informações
atualmente
disponíveis,
elas
dependem,
substancialmente, das condições de mercado, do desempenho da economia
brasileira, do setor de negócios e dos mercados internacionais e, portanto, sujeitas
a mudanças sem aviso prévio. Em virtude dessas incertezas, o investidor não deve
tomar nenhuma decisão de investimento com base nessas estimativas e
declarações sobre operações futuras.
3. Destaques Operacionais
Recorde de volume no ano, 5,4 bi m³, com crescimento de 43%, 13% e 7%, nos segmentos termogeração,
residencial e comercial respectivamente;
Investimento recorde no ano, R$ 852mm, um crescimento de 38% em relação a 2012;
Adição de 1.629 Km de rede de distribuição no ano, 27% a mais do que 2012 e recorde na construção da
rede de aço com 160 km;
Mais de 13 milhões de homem/hora trabalhadas durante o ano; com 1 incidente com afastamento;
Emissão de debentures no valor de R$ 540 milhões; a primeira distribuidora de gás a emitir debentures de
infraestrutura;
EBITDA normalizado pela conta corrente regulatória de R$ 1.336 mm em 2013, 14% acima de 2012;
Geração de caixa impactada pela alta do custo do gás, conta corrente regulatória líquida de apenas R$ 33
mm recuperado no ano;
Processos de crédito e cobrança mais efetivos, resultando na melhoria de 14% nos dias de contas a receber
em aberto
3
4. Destaques Clientes
Superada a marca de 1.300.000 clientes no ano;
Recorde de ligações de residenciais, mais de 117 mil domicílios ligados no ano;
Recorde de ligações no comércio, mais de mil comércios ligados no ano;
Crescimento de 22% na nota da pesquisa Empresas que mais Respeitam o Consumidor em relação a
2012;
Nível de satisfação dos clientes de 93% em pesquisa realizada pela ARSESP; maior nota entre todas as
concessionárias;
Restruturação dos processos e equipe da Ouvidoria, resultando no atendimento de 100% das
manifestações recebidas pela ARSESP dentro do prazo acordado no 2º semestre.
4
5. Volumes
Volume
em milhões de m3
14%
2%
CAGR (00-13)
22,1%
9,5%
4%
5.259
4.910
5.457
5%
6%
4.835
69%
4.261
5,5 bi m³
Margem
2%
8%
1.676
61%
26%
3%
2000
5
...
2009
2010
2011
2012
2013
0%
1,8 bi R$
6. Volume e Clientes
em mil m3
4T13
3T13
4T12
4T13 x 3T13
4T13 x 4T12
2013
2012
2013 x 2012
58.810
65.372
50.469
-10,0%
16,5%
RESIDENCIAL
224.726
198.872
13,0%
31.756
31.503
28.274
0,8%
12,3%
COMERCIAL
119.194
111.662
6,7%
916.867
984.268
937.275
-6,8%
-2,2%
INDUSTRIAL
3.788.277
3.788.744
0,0%
75.547
79.450
89.344
-4,9%
-15,4%
COGERAÇÃO
323.057
357.530
-9,6%
63.065
61.776
66.759
2,1%
-5,5%
AUTOMOTIVO
247.937
274.809
-9,8%
1.146.045
1.222.369
1.172.121
-6,2%
-2,2%
TOTAL SEM TERMO
4.703.191
4.731.617
-0,6%
12,5
13,3
12,7
MMm /dia
12,9
12,9
204.668
85.511
256.790
139,3%
-20,3%
TERMOGERAÇÃO
753.764
527.014
43,0%
1.350.713
1.307.880
1.428.911
3,3%
-5,5%
TOTAL
5.456.955
5.258.631
3,8%
1.333.765
1.307.690
1.215.432
2,0%
9,7%
TOTAL DE CLIENTES
1.333.765
1.215.432
9,7%
6
3
8. Conta corrente
em milhões de R$
500
0.80
0.73
400
0.64
360
362
0.75
381
334
300
0.85
364
351
348
0.65
0.55
200
204
0.48
0.45
150
100
0.35
0
-5
0.25
-128
-100
0.15
-198
-200
-230
0.05
-300
-0.05
Dez 10
Mar 11
Jun 11
Set 11
Dez 11
Mar 12
Jun 12
Conta Corrente
8
Set 12
Dez 12
Custo Mix - R$/m³
Mar 13
Jun 13
Set 13
Dez 13
9. Investimentos
em milhões de R$
+38%
852
616
510
406
405
189
4T
209
100
2000
...
2009
2010
Km de Rede Adicionados
2011
2012
2013
Principais Projetos no Ano
1.629
Guarulhos
São José dos Campos
1.282
Taubaté
1,127
Jundiaí
553
642
363 4T
459
185
2000
...
2009
2010
2011
2012
2013
Americana
RETAP (Aço)
Itaquera
São Bernardo do Campo
9
10. Endividamento
em milhares de R$
Dez 13
Dez 12
Divida de Curto Prazo
384.665
925.305
Dívida de Longo Prazo
2.247.191
1.435.120
Endividamento Total
2.631.856
2.360.425
535.957
169.725
(=) Divida Liquida
2.095.899
2.190.700
EBITDA(*)
1.403.249
967.553
Divida Líquida/ EBITDA
1,49
2,26
Dívida Curto Prazo/ Dívida Total
0,15
0,39
(-) Caixa
Cronograma de amortização (R$ mm)
Composição da dívida
565
517
385
383
425
Outros
8%
EIB
24%
357
Debentures
22%
BNDES
46%
*EBITDA dos últimos 12 meses
12. RELAÇÕES COM INVESTIDORES
investidores@comgas.com.br
ri.comgas.com.br
ROBERTO LAGE
Diretor de Finanças e
Relações com Investidores
ANDRÉ MENEGUETI
Gerente de
Relações com Investidores
Tel: (11) 4504-5065
Av. Pres. Juscelino Kubitschek, nº 1327, 15º andar - Vila Nova Conceição - CEP 04543-011 / São Paulo - SP - Brasil
