Este documento apresenta os resultados financeiros da Eternit no 3T09. Resume os principais pontos da apresentação, incluindo a visão geral da empresa, desempenho econômico-financeiro, investimentos, mercado de capitais e perspectivas futuras.

1. Apresentação dos Resultados | 3T09

2. Aviso Importante
“Declarações contidas nesta apresentação relativas às perspectivas dos
negócios da Companhia, projeções de resultados operacionais e financeiros,
e referências ao potencial de crescimento da Companhia, constituem meras
previsões e foram baseadas nas expectativas da Administração em relação
ao seu desempenho futuro. Estas expectativas são altamente dependentes
do comportamento do mercado, da situação econômica do Brasil, da
indústria e dos mercados internacionais, portanto estão sujeitas a
mudanças.”
2

3. Perfil Corporativo

4. Cadeia Produtiva
4

5. Localização das Fábricas
Filiais de vendas
Filiais de vendas
1) Anápolis/GO; 2) Colombo/PR; 3) Goiânia/GO; 4) Rio de Janeiro/RJ; 5) Simões Filho/BA; 6) Porto Alegre/RS e 7) São Paulo/SP.
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6. Linha do Tempo
Trajetória de realizações da Eternit desde a sua constituição em 1940.
6

7. Visão Geral - SAMA

8. Mercado Mundial – Amianto Crisotila
Maiores Produtores Mundiais - 2008
Canadá 7%
Rússia - 48%
Cazaquistão - 11%
China - 20%
Consumo Mundial
Ano MM de Ton.
Zimbábue - 1%
2008 2,4
2007 2,4
2006 2,3 SAMA MINERAÇÃO – 13%
Minaçu – Brasil
2005 2,3
Terceira maior do mundo e primeira com ISO 14.001
2004 2,1
8

9. Vantagens Competitivas – SAMA
9

10. Vendas de Amianto Crisotila
Vendas de Amianto Crisotila – mil toneladas
Vendas no Período
9M09 9M08
80,2 75,9 77,2 213,3 233,3
70,5 74,1
69,2 70,0
Variação Trimestre Acumulado
29,0 Merc. Int. 15,6% + 7,6%
31,7 31,7 31,9
32,0 30,9 36,6
Merc. Ext. -26,6% - 19,2%
51,3 44,2 45,5 42,2
38,5 38,3 33,4 Total -9,3% - 8,6%
1T08 2T08 3T08 4T08 1T09 2T09 3T09
Mercado Interno Mercado Externo Total
10

11. Visão Geral - Eternit

12. Produtos e Soluções para Construção Civil
Caixas d’ água Coberturas Componentes para Louças
e Filtros Sistemas Construtivos Sanitárias
12

13. Mercado de Cobertura – Brasil (2008)
Mercado Residencial Mercado Industrial / Comercial
Metálica/Outros Fibrocimento Metálica/Outros
4% 53% 61% Cerâmica
1%
43% 38%
Cerâmica Fibrocimento
Mercado Total Evolução do Mercado (MM m2)
10%
Metálica/Outros Fibrocimento 8%
505
5% 459
6%
15% 425
52%
406
384
33%
Cerâmica
2004 2005 2006 2007 2008
13

14. Mercado Brasileiro de Fibrocimento
Estrutura do Parque Industrial em 2008
Mercado de Fibrocimento
ETERNIT
Brasil
Capacidade Instalada: 730.000 toneladas/ano
Capacidade Instalada: Aprox. 2.700.000 toneladas/ano
Utilização da capacidade instalada – em torno de 95%
Utilização da capacidade instalada – em torno de 90%
Consumo: 725.000 toneladas/ano
Consumo: Aprox. 2.400.000 toneladas/ano
Empresas: Market-share 30%
Empresas: 12
Fábricas: 5
Fábricas: 20
Pontos de Venda: 11.000
Pontos de Venda: 30.000
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15. Vantagens Competitivas - Eternit
Produtos e Soluções para a Construção Civil
15

16. Vendas de Produtos Acabados
Vendas de Produtos Acabados – (mil toneladas)
Vendas no Período
207,2 9M09 9M08
185,0 186,4 535,2 539,0
176,5 177,5
167,2
160,8 Variação Trimestre Acumulado
Total 16,7% - 0,7%
1T08 2T08 3T08 4T08 1T09 2T09 3T09
16

17. Desempenho Econômico-Financeiro

18. Receita Líquida Consolidada
Receita Líquida Consolidada (R$ milhões) Composição Receita Líquida (3T09)
8% 9% Telhas de
Fibrocimento
425,6 58,6%
391,2
323,9
309,8
153,0 144,8 146,9
135,8
126,0 129,4 133,9 31,7% 9,7%
114,1 121,8 Amianto Moldados,
97,2 104,1 108,5 101,7 100,4 101,7
81,4 Crisotila Sistemas
28,8 25,3 27,3 38,9 43,1 33,5 25,1 Construtivos,
Telhas Metálicas,
1T08 2T08 3T08 4T08 1T09 2T09 3T09 9M08 9M09 Caixas d’água e
Mercado Interno Mercado Externo Total
Louças Sanitárias
18

19. Composição do CPV no 3T09
Fibrocimento Amianto Crisotila
Depreciação
4%
Mão-de-Obra
Outros Custos
11% 12%
Matérias- 3% Depreciação
Primas (*)
8% Energia
62% 45%
20% Outros
Custos
31%
Mão-de-Obra
4% Energia Materiais (**)
(*) Matérias-Prima: cimento (49%), amianto crisotila (41%) e outros (10%).
(**) Materiais: combustível, explosivos, embalagens, entre outros.
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20. EBITDA*
EBITDA (R$ Milhões) Reconciliação do EBITDA (R$ Milhões)
-5% 2%
93,3
91,4 Lucro 21,4
Operacional
19,7
Depreciações e 5,0
Amortizações 4,2
42,0
32,6 35,6
29,6 29,2 29,9 Resultado 2,7
27,8
Financeiro
3,9
Líquido 3T09
3T08
1T08 2T08 3T08 4T08 1T09 2T09 3T09 9M08 9M09
* A Companhia informa que passou a considerar a linha que era denominada “resultado não
operacional” na linha de outras (despesas) receitas, conforme art. 36 da MP 449 de 03/12/08
que alterou o art. 187 da Lei 6.404/76.
20

21. Lucro Líquido e Margens
Lucro Líquido (R$ Milhões) Comportamento das Margens
47%
44% 44% 45%
1% 2% 43% 43%
40%
55,1 55,9
27%
25% 25%
23% 22% 22%
19%
26,1 17%
21,6 15% 15% 15%
18,7 19,4 13%
16,9 17,3 17,0 12% 12%
1T08 2T08 3T08 4T08 1T09 2T09 3T09 9M08 9M09 1T08 2T08 3T08 4T08 1T09 2T09 3T09
Margem Bruta Margem EBITDA
Margem Líquida
21

22. Investimentos
Investimentos (R$ milhões) Distribuição dos Investimentos (3T09)
65
Segurança Qualidade e
-48% 10% Desenvolvimento
5%
28 28
42 Produtividade/
3 Capacidade
Manutenção 27%
19 22
48%
34
3
20 22 Administrativo
7%
Informática
2008 9M08 9M09
3%
Aumento de Capacidade - Eternit
Aumento de Capacidade - SAMA
Investimentos Correntes
22

23. Novas linhas de produção de produtos acabados
Em Goiânia / GO – Inaugurada em abril de 2008.
Em Colombo / PR – Inaugurada em janeiro de 2009.
23

24. Sistema de Filtragem de Ar
Maior da América Latina com mais de 17 mil mangas de filtros
24

25. Mercado de Capitais

26. Desempenho da Ação (Dez/06 - Out/09)
No período de 30/12/2006 a 31/10/2009, as ações da Eternit registraram valorização de 17,5% contra
uma valorização do índice IBOVESPA de 38,4%.
Neste mesmo período, considerando o pagamento de dividendos as ações da Eternit registraram
valorização de 82,9%.
200 ETER3
IBOVESPA
160
61.545
120
R$ 7,95
80
40
dez-06 jun-07 dez-07 jun-08 dez-08 jun-09 out-09
26

27. Desempenho da Ação (Dez/07 - Out/09)
No período de 30/12/2007 a 31/10/2009, as ações da Eternit registraram valorização de 12,0% contra
uma queda de 3,7% do índice IBOVESPA.
Neste mesmo período considerando o pagamento de dividendos as ações da Eternit registraram
valorização de 54,3%.
ETER3
160
IBOVESPA
120
R$ 7,95
61.545
80
40
dez-07 mar-08 jun-08 set-08 dez-08 mar-09 jun-09 out-09
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28. Liquidez
Número de Acionistas Média Diária - Volume de Negócios (R$ Mil)
3.708
7.726
7.317
6.794 2.900
1.297
2.482 1.033
716
1.302
2005 2006 2007 2008 2009(*) 2005 2006 2007 2008 2009(*)
(*) Até 31 de outubro.
28

29. Estrutura Acionária – Outubro/09
34%
Acionistas com mais de 5% de participação
58%
Geração L. Par. Fund. Invest. em Ações: 16,76%
3%
Luiz Barsi Filho: 8,66%
5%
Victor Adler: 6,46%
Pessoas Físicas (6.500 acionistas)
Pessoas Jurídicas (110 acionistas)
Residentes no Exterior (50 acionistas)
Clubes, Fundos e Fundações (134 acionistas)
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30. Remuneração aos Acionistas (Dez/06 - Nov/09)
Lucro Líq. X Dividendos e JCP Pagos (R$ mil) Dividend Yield
15,1%
81.201
13,2%
12,8%
65.222
55.943 55.324
8,6%
43.668
38.214 39.926
29.004
2006(*) 2007(**) 2008 2009 2006 2007 2008 2009
Lucro Líquido Dividendos e JCP
(*) O lucro líquido foi impactado pela constituição do ativo fiscal diferido, que contribuiu com R$ 7,3 milhões no resultado.
(**) O lucro líquido foi impactado pela constituição do ativo fiscal diferido, que contribuiu com R$ 14,5 milhões no resultado.
30

31. Perspectivas

32. Perspectivas
Programa Estruturado de Expansão e Diversificação
Objetivo:
Consolidar a Eternit como empresa de produtos e soluções para a
construção civil
Iniciativas:
Criação da Diretoria de Desenvolvimento e Novos Negócios
Inclusão de Telhas Metálicas no portfolio
Investimento em novas linhas de produção de fibrocimento na Eternit
Investimento em máquinas de novos produtos nas fábricas atuais
Aumento de capacidade de produção na SAMA
Lançamento de novos produtos
Entrada no segmento de louças sanitárias
Crescimento Inorgânico
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33. Programa Estruturado de Expansão e Diversificação
Aumento de capacidade de produção de Fibrocimento (Mil Toneladas)
CAGR (2004/2008) = 14%
850,0
725,3 730,0
650,0 650,0 650,0 650,0
620,3
578,3
522,5
431,3
2004 2005 2006 2007 2008 2009
Vendas Capacidade Instalada
33

34. Programa Estruturado de Expansão e Diversificação
Aumento de capacidade de produção do Amianto Crisotila (Mil Toneladas)
CAGR (2004/2008) = 5%
300,0
303,8 295,0
270,0 270,0 270,0 272,6 270,0
248,8
231,3 221,6
2004 2005 2006 2007 2008 2009
Vendas Capacidade Instalada
34

35. Lançamentos
Louças Sistemas Telhas coloridas
Sanitárias Construtivos de Fibrocimento
35

36. Gestão Corporativa e Socioambiental

37. Gestão Corporativa
Programa Portas Abertas
Criação .................. Novembro de 2004
Contribuir para o melhor entendimento da
sociedade a respeito da extração e beneficiamento
Objetivo .................
do amianto crisotila e da fabricação de produtos de
fibrocimento de forma controlada e responsável.
Cinco unidades produtivas do Grupo Eternit e a
Abrangência ..........
mina da SAMA
Visitantes ............... Mais de 33 mil até outubro de 2009
Público ................... Sociedade
37

38. Gestão com Foco no Meio Ambiente
Rejeito Zero Monitoramento da Reutilização Reflorestamento
Qualidade do Ar da Água de Bancadas
Viveiro de Projeto Quelônios - Área de Preservação Animal
Mudas Único criadouro de Tartarugas da Amazônia no Brasil e Reintegração
de Animais Silvestres a Natureza em parceria com o IBAMA
38

39. Gestão com Foco no Meio Ambiente
Cerca de 80% dos 4.500 hectares da Serra de Cana Brava são mantidos como
Reserva Florestal pela SAMA.
39

40. Ações Sociais – Público Externo
Projeto Brincar pra Valer! – Tem como objetivo mostrar
as crianças, de uma subprefeitura da cidade de São
Paulo, que os seus sonhos podem virar realidade,
através de oficinas temáticas e de reciclagem.
Projeto Terra Mirim – A Eternit firmou parceria com a
ONG Terra Mirim para promover a capacitação de
jovens da cidade de Simões Filho e região para atuarem
como Guias Mirins, que serão inseridos em projeto de
trilha ecológica a ser implantado em breve na reserva
ambiental desta unidade.
Projeto de publicação e Distribuição de Livros em
Braile e Falados – Em parceria com a Fundação Dorina
Nowill, a Eternit distribuiu no entorno de suas unidades,
mais de 6 mil exemplares com o objetivo de facilitar o
acesso aos deficientes visuais.
40

41. Ações Sociais – Público Externo
Projeto Sambaíba – A SAMA, mineradora da Eternit, desenvolve este projeto para
capacitar jovens para a vida profissional através de oficinas de artesanato com o
reaproveitamento de rocha estéril extraídas da mina;
Projeto Teatro para Adolescentes – A Eternit levou aos alunos de escolas públicas da
cidade de Curitiba e região Metropolitana, a peça de teatro “O que você vai ser quando
crescer?” abordando assuntos relacionados a escolha da profissão;
41

42. Clubes Recreativos - Público Interno
Minaçu - GO Goiânia - GO Anápolis - GO
Rio de Janeiro - RJ Simões Filho - BA Colombo - PR
42

43. Prêmios e Reconhecimentos – 3T09
Revista Exame e Época:
A SAMA e a PRECON GOIÁS foram eleitas pela Revista Época, como uma
das 100 melhores empresas para se trabalhar.
Destaque para a SAMA que obteve o 1º lugar no quesito orgulho de seus
colaboradores.
A Revista Exame qualificou a SAMA como uma das 150 melhores
empresas para você trabalhar.
Prêmio ANAMACO:
A Eternit recebeu o Prêmio ANAMACO Pulverização e 1º lugar Grandes
Clientes na categoria de Telhas de Fibrocimento
A Eternit recebeu o Prêmio ABRASCA de Criação de Valor –
Destaque Setorial no qual obteve nota máxima no item
transparência.
43

44. Crisotila – O amianto do Brasil

45. Crisotila – O amianto do Brasil
O uso do amianto crisotila no Brasil é
regulamentado pela Lei Federal 9.055/95,
Decreto 2.350/97 e normas regulamentadoras
do Ministério do Trabalho. Também está
previsto na Convenção 162 da Organização
Internacional do Trabalho (OIT).
Amianto branco
Fibras curvas, sedosas e sem ponta
Alta concentração de magnésio: 3MgOSiO2H2O
Biopersistência*: 2,5 dias
*Biopersistência: Tempo que uma partícula inalada
permanece no pulmão antes de ser eliminada pelos
mecanismos de defesa do organismo. Para provocar dano
pulmonar, a fibra precisa ter capacidade de penetração e de
durabilidade nos alvéolos. Rocha de serpentinito com fibras de amianto crisotila
45

46. Evento Subsequente
46

47. Aumento de Capital
Via Subscrição Privada
Objetivo:
Permitir a diversificação de seus negócios mediante a ampliação, da gama de produtos
oferecidos, busca de novos mercados e a expansão das atividades por intermédio de
investimentos em novos negócios
Capital Autorizado de R$ 270 milhões para R$ 400 milhões
Capital Integralizado de R$ 227 milhões para R$ 334 milhões
Através de emissão de 17.900.000 ações ordinárias, nominativas e sem valor escritural
% de subscrição: Até 25% da participação na data base de 29/10/2009
Cada ação subscrita terá o valor de R$ 6,00
Início do Período para Subscrição: 30/10/2009
Fim do Período para Subscrição: 30/11/2009
Procedimentos: Contatar o Agente de Custódia
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48. Maiores Informações
Relações com Investidores
Élio A. Martins Gilberto Cominato
elio.martins@eternit.com.br gilberto.cominato@eternit.com.br
Rodrigo Lopes da Luz Júlia Sammarco Junqueira
rodrigo.luz@eternit.com.br julia.junqueira@eternit.com.br
Telefone: (55-11) 3813-6034
www.eternit.com.br/ri
Consultoria de RI
Fernando Campos
fernando.campos@firb.com
Tel: (55-11) 3897-6857
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