Il ressort du Baromètre de l’Attractivité belge, un rapport annuel d’EY qui analyse la perception de la Belgique en tant que pays d’investissement, que l’attractivité de notre Royaume se situe à un tournant.
Baromètre de l'Attractivité belge - résultats de perception
1. Baromètre de l’attractivité belge 2014
Partie 1 – Perception
La parole aux investisseurs
La PERCEPTION de la Belgique
par les cadres dirigeants étrangers
2. Page 2
Agenda
► Introduction et présentation des résultats et
recommandations
Herwig Joosten, managing partner Tax EY Belgique
Philippe Pire, associé EY Belgique
► “Evaluation et recommandations pour le gouvernement”
Leo Sleuwaegen, Professeur International Business
Strategy et Partner Vlerick Business School
► Q&A
3. Page 3
Sommaire
► Objectifs du Baromètre
► Méthodologie
► Analyse et résultats détaillés (CSA)
► Recommandations principales
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
4. Page 4
Objectifs du Baromètre
► Contribuer de manière étayée au débat social et
économique sur le climat d’investissement en Belgique et
en Europe
► Proposer des pistes de réflexion pour l’avenir:
► à nos collaborateurs
► aux acteurs économiques
► aux autorités politiques
► aux universités
► aux médias
► …
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
6. Page 6
Méthodologie (1)
► Enquête unique: combinaison de données qualitatives et
quantitatives
► Projets d’investissements actuels (données quantitatives):
European Investment Monitor réalisé par les équipes
d’Oxford Intelligence: aperçu des investissements planifiés
effectifs
► Données qualitatives: échantillon représentatif pour les
investissements en 2013
► Europe: +/- 800 chefs d’entreprises internationales
► Belgique: +/- 200 chefs d’entreprises internationales
► Les résultats quantitatifs seront connus début juin 2014:
comparaison par pays/région – résultats belges, européens
et mondiaux
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
7. Page 7
Méthodologie (2)
► En plus, entretien téléphonique (enquête en 4 langues dans
22 pays) approfondi mené par le bureau d’études
international CSA sur la perception et les prévisions
► Cette 1e analyse se concentre sur la PERCEPTION
► Enquête menée entre le 6 janvier 2014 et le 22 janvier
2014
► La nationalité des sociétés mères des multinationales
interrogées permet de constituer un échantillon
représentatif des investissements en Belgique
► Répartition entre différents secteurs et niveaux de direction
dans différents pays/continents
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
8. Page 8
Nationalité des entreprises interrogées
1 to 9 interviews
10 to 20 interviews
21 to 35 interviews
36 interviews and more
Asia: 33 (16%)
Northern
Europe : 14
(7%)
Northern
America: 51
(26%)
Central &
Eastern
Europe : 4 (2%)
Oceania : 1
(1%)
Sample : 200 respondents
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
9. Page 9
Localisation des entretiens
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
Sample : 200 respondents
Interviews in
Belgium : 100
(50%)
Interviews outside
of Belgium : 100
(50%)
Asia: 19
(9,5%)
Northern
Europe : 10
(5%)
Northern
America: 22
(11%)
Central &
Eastern
Europe : 2 (1%)
Oceania : 1
(0,5%)
1 to 4 interviews
5 to 14 interviews
15 to 20 interviews
21 interviews and more
10. Page 10
Présence internationale en Belgique
100 were conducted
outside of Belgium
100 were conducted in Belgium
which means companies
already established in that area
20 of them are already
established in Belgium
As a whole, out of the 200 interviewed companies,
60% are present in Belgium (n=120)
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
11. Page 11
Split of interviews by region
Flanders
39%
Brussels
36%
Wallonia
24%
Can’t say
1%
Sample :
120 respondents with business presence in Belgium
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
12. Page 12
Secteurs d’activité des entreprises
interrogées
Private & Business services
17%
Real Estate / Construction (8%)
Heavy industry (8%)
Car industry (7%)
Energy and environment (4%)
Transport (4%)
Eco-activities (1%)
Banking, Finance, Insurance (4%)
B to B services (3%)
Private services (2%)
High-technology services (2%)
Tourism and leisure (2%)
Telecommunication services (2%)
Media and publishing (1%)
Entertainment (1%)Consumer goods manufacturer, food
industry and textile industry (12%)
Retail Distribution (3%)
Sample : 200 respondents
Industry, Automotive, Energy
32%
High-tech & telecommunication
infrastructures and equipments 8%
Chemical & Pharmaceutical industries
12%
Consumer
15%
Other
16%
High-technology equipment (7%)
Telecommunication infrastructures and equipments
(1%)
Chemical industries (9%)
Pharmaceutical industries (3%)
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
13. Page 13
Taille des entreprises et fonction des
répondants
24%
23%
17%
10%
9%
5%
3%
2%
7%
Financial Director
Managing Director / Senior Vice President /
COO
Human Resources Director
Chairman / President / CEO
Marketing and Commercial Director
Director of Strategy
Director of Investments
Director of Development
Other
Size of the company
(sales turnover)
Job title of the interviewees
Less than
150
Million
euros
40%
From 150
Million
euros to
1.5 Billion
euros
35%
More
than 1.5
Billion
euros
25%
Sample : 200 respondents
Director
Executive Assistant
Leader
Representative /
Auditor
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
15. Page 15
Messages clés (1/2)
• L'attractivité de la Belgique se trouve à un tournant
• L'optimisme progresse quant à la sortie de la crise actuelle
• Légère hausse des avis positifs quant à l'évolution de l'attractivité belge
• Ces chiffres positifs suivent une tendance européenne qui s'explique par la récente reprise
modérée de l'économie européenne
• Le niveau d'optimisme et de points de vue positifs sur l'avenir de la Belgique est toutefois bien
inférieur à la moyenne européenne
• Atouts forts tels que la taille du marché, la situation centrale, la prévisibilité du climat
économique et la haute qualification des travailleurs
• Potentiels de croissance bien définis (IT et R&D) et dynamiques régionales grâce à Bruxelles et
à la Flandre
• Malgré des atouts solides, la Belgique doit faire face à des
problèmes de taille…
• Deux inconvénients structurels: charge fiscale élevée et manque de compétitivité du coût de la
main d'œuvre
=> Nouvelles constatations par rapport à l’année dernière:
• Augmentation considérable de la pression administrative selon les investisseurs établis dans le
pays, surtout en Flandre
• Congestion importante de la circulation
16. Page 16
Messages clés (2/2)
• …et la perception de l'action du gouvernement actuel
n'est « pas du tout » positive
• Doutes relatifs à l'intérêt du système belge de « déduction des intérêts notionnels »
• Risque d'effet négatif important de l'augmentation de la fiscalité des entreprises
• Grand scepticisme à l'égard des mesures prises pour réduire le coût de la main d'œuvre,
et de l'efficacité du système d'indexation pour résoudre le problème des coûts salariaux
• Les investissements sont à leur plus bas niveau depuis 3 ans ; le taux d'investisseurs qui
ont investi dans le pays a chuté de manière spectaculaire et celui des investisseurs n'ayant
pas investi n'a jamais été aussi élevé depuis 2007/2008
• Une quantité considérable d'entreprises envisagent toujours de délocaliser ou de réduire
leur activité
• La Belgique devra faire face à des difficultés
importantes ces prochaines années; des changements
structurels s'imposent pour restaurer sa compétitivité
17. Page 17
I. Attractivité de la Belgique:
une nouvelle dynamique ?
A. Confiance dans les projets d'investissement et l'attractivité future de la Belgique
B. Potentiel de croissance du secteur IT et de la R&D
C. Dynamique régionale emmenée par Bruxelles et renforcée par la Flandre
18. Page 18
L'immense majorité des investisseurs (82%) (en particulier étrangers) estime
que la Belgique est capable de surmonter la crise. Ce chiffre est plus haut que
la tendance européenne générale (78%) mais est stable depuis 2012.
Sample : 200 respondents
4%
3%
11%
49%
33%
Yes, definitely Yes, fairly No, fairly not No, definitely not Can't say
Total No
14%
Q3. Are you confident in Belgium’s ability to overcome the current crisis ?
23% *
* 2013 reminder
78%*
83% in 2012
17%*
13% in 2012
Interviewed in Western Europe (8%)
Not established in Belgium (10%)
Nationality Northern America (12%)
From 150M€ to 1.5 B€ (0%)
Not established in Belgium (6%)
From 150M€ to 1.5 B€ (7%)
Interv. in West. Europe (88%)
More than 1.5B€ (4%)
Total Yes
82%
Established in
Belgium (n=120)
Not Established in
Belgium (n=80)
88% 71%
11% 19%
85% *
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
19. Page 19
Les chefs d'entreprise sont légèrement plus optimistes quant à l'évolution
de l'attractivité de la Belgique mais le taux d'optimistes est bien inférieur à
la moyenne européenne
Q5. How do you anticipate the evolution of Belgium’s attractiveness over the next three years ? It will…..
Sample : 200 respondents
2%
1%
7%
55%
33%
2%
Significantly improve Slightly improve Stay the same
Slightly decrease Significantly decrease Can't say
Total Decrease
8%
* 2013 reminder
28%*
15%*
Total
Improve
35%
48%*
No significant difference between
established and not established
companies
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
20. Page 20
Les chefs d'entreprise déclarent ne pas avoir investi en Belgique
ces trois dernières années
Q11. Have you undertaken an investment operation in Belgium over the last three years? *
Can’t say
2%
No
65%
Yes
33%
Interviewed in Western Europe (26%)
Established in Flanders (40%)
More than 1.5B€ (33%)
Consumer (7%)
* 2013 reminder
49%*
45%*
12%
*
Sample : 120 respondents with business presence in Belgium
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
21. Page 21
Le pourcentage d'investisseurs N'AYANT PAS INVESTI a désormais
dépassé celui de ceux QUI ONT INVESTI; c'est le pire résultat
jamais enregistré
Q11. Have you undertaken an investment operation in Belgium over the last three years?
48%
52%
62%
55%
45%
33%
45% 47%
35%
43%
49%
65%
7%
1% 3% 2%
7%
2%
2009 2010 2011 2012 2013 2014
Yes No Can't say
Among respondents having a business presence in Belgium
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
22. Page 22
27%
22%
20%
10%
7%
2%
12%
Sales, marketing and
representation, or lobbying…
Manufacturing
Research & Development
Supply chain/logistics
Back office
Headquarters
Other
Can’t say
4%
No
76%
Yes
20%
Q10. What type of investment project ? *
Sample : 41 companies planning to establish or expand operations in Belgium
Seul 1/5e des investisseurs prévoient de s'installer ou d'étendre
leurs activités au cours de l'année prochaine. Le nombre
d'investisseurs n'ayant pas investi a augmenté de 12 %
Sample : 200 respondents
Q9. Does your company have plans to establish or expand operations over the next year in Belgium ?
Established in Flanders (34%)
Nationality Asia (33%)
* 2013 reminder
20%*
68%*
12%*
Not established in Belgium (9%)
Interviewed in Western Europe (2%)
Nationality Northern America (10%)
More than 1.5 B€ (10%)
* In 2013, that question was only asked to companies planning either an expansion,
an acquisition, a greenfield, a relocation, an outsourcing or a joint venture
** In 2013, this item was “Sales & marketing office”
/13%*
/41%*
* /2013 reminder
/12%*
/6%*
/7%*
/2%*
Network
Renewable
energy
Construction
Customer
service
Hotel services
No significant difference between established and not
established companies
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
23. Page 23
On n'observe aucun signe d'amélioration de la confiance; même
niveau en 2012 et 2013 (niveau le plus bas)
Q9. Does your company have plans to establish or expand operations over the next year in Belgium ?
25% 29%
21%
23% 23%
29% 30%
21% 20%
20%
2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
Yes
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
24. Page 24
De plus, un investisseur étranger sur dix prévoit de réduire ses
activités en Belgique au cours des trois prochaines années
Q12bis. Does your company have plans to reduce its Belgian operations in the next three years ?
New question
Sample : 120 respondents with business presence in Belgium
Can’t say
2%
No
88%
Yes
10%
Established in Flanders (6%)
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
25. Page 25
Une quantité significative d'entreprises établies en Belgique
envisagent de délocaliser ou sont dans l'incertitude
Q12. Does your company have plans to relocate operations from Belgium to a different country in the
next 3 years ? *
Sample : 120 respondents with business presence in Belgium
* In 2013, the question was “Does your company have plans to relocate operations from Belgium to another country? –
8 % answered YES ”
Can’t say
5%
No
85%
Yes
10%
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
26. Page 26
I. Attractivité de la Belgique:
une nouvelle dynamique ?
A. Confiance dans les projets d'investissement et l'attractivité future de la Belgique
B. Potentiel de croissance du secteur IT et de la R&D
C. Dynamique régionale emmenée par Bruxelles et renforcée par la Flandre
27. Page 27
Le secteur IT pourrait être le principal moteur de croissance du
pays dans les années à venir
Q7. In your opinion, which business sectors will drive the growth of Belgium in the coming years ?
Sample : 200 respondents
2 possible responses, results >100%
21%
10%
10%
11%
11%
8%
11%
4%
6%
4%
1%
1%
36%
23%
22%
21%
20%
19%
15%
13%
12%
9%
2%
4%
Information and communication technologies, IT
Logistics and distribution channels
Energy and utilities
The pharmaceutical industry and biotechnologies
Consumer goods
Real estate and construction
Bank / Finance / Insurance
Transport Industry and Automotive
Clean techs
BtoB services excluding finance
Food industry
High technology
None
Can't say
First Total
1%
1%
17%*
22%*
* 2013 reminder
11%*
8%*
7%*
19%*
(3rd)
(2nd)
(1st)
(5th)
(4th)
(2013 ranking on % Total)
= 25%*
= 24%*
= 11%*
= 8%*
= 17%*
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
28. Page 28
Secteur IT: un choix plus évident pour les entreprise établies en
Belgique
Q7. In your opinion, which business sectors will drive the growth of Belgium in the coming years ?
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
29. Page 29
La R&D est un secteur prometteur pour de futurs projets
d'investissements. Les centres logistiques et les bureaux d'affaires
gagnent en attractivité
Q8. In your opinion, which business functions will draw the most investments in Belgium in the coming years ?
2 possible responses, results >100%
Sample : 200 respondents
**in 2013, this item was “Sales & marketing office”
32%
16%
17%
12%
10%
7%
1%
49%
40%
32%
24%
22%
17%
2%
1%
2%
6%
Research & Development
Logistics centers
** Sales, marketing and representation, or lobbying
offices
Headquarters
Manufacturing
Back office
Information and communication technologies
Energy
None
Can't say
First Total
22%*
24%*
Established in Belgium (61%)
Interviewed in Western Europe (58%)
Nationality Asia (33%)
Nationality Northern America (24%)
Established in Brussels (37%)
Interviewed in Western Europe (18%)
Nationality Western Europe (10%)
Established in Flanders (6%)
Industry, Automotive, Energy (5%)
Not established in Belgium (11%)
Interviewed in Western Europe (3%)
Nationality Northern America (12%)
Industry, Automotive, Energy (11%)
* 2013 reminder
=
19%*
18%* excluding
lobbying offices
=15
%*
=14
%*
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
30. Page 30
La Belgique peut désormais compter sur 3 grands atouts : taille du
marché, stabilité et prévisibilité du climat économique, travailleurs
hautement qualifiés
Sample : 200 respondents
Q2. What are in your opinion Belgium’s world class features if it wants to remain a major destination for
investment ?
23%
18%
13%
11%
11%
7%
6%
5%
2%
2%
37%
35%
29%
21%
20%
17%
17%
9%
6%
3%
1%
3%
Market size
Stable and predictable business environment
Diversity and quality of labor force
High purchasing power
* Infrastructure
* Tax and incentives for R&D investments
Research and innovation capacity
Emphasis on green business
Emphasis on social responsibility
Other
None
Can't say
First Total
(5th)
(4th)
(1st)
(3rd)
(2nd)
(6th)
2 possible responses, results >100%
(2013 ranking on % Total)
* New items : be careful, we are not able
to compare with 2013 results
2013 reminder
19%
20%
46%
22%
New
New
29%
13%
12%
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
31. Page 31
Les investisseurs étrangers soulignent également la diversité et la
qualité de la main d'œuvre belge
Q2. What are in your opinion Belgium’s world class features if it wants to remain a major destination for
investment ?
For 57% of companies having activities in the consumer sector, Belgium’s market size proves to be a top asset
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
32. Page 32
I. Attractivité de la Belgique:
une nouvelle dynamique ?
A. Confiance dans les projets d'investissement et l'attractivité future de la Belgique
B. Potentiel de croissance du secteur IT et de la R&D
C. Dynamique régionale emmenée par Bruxelles et renforcée par la Flandre
33. Page 33
La région la plus attractive pour s'établir reste Bruxelles, suivie par la
Flandre… et loin devant la Wallonie, mais les investisseurs qui ne sont pas
encore présents dans le pays ne connaissent pas les différences régionales
Q4. What region in Belgium do you see as the most attractive to establish operations ?
Flanders
34%
Brussels
38%
Wallonia
11%
Sample : 200 respondents
* 2013 reminder
33%*
36%*
More than 1.5B€ (51%)
Interviewed in Western Europe (10%)
Can’t say
17%
18%*
14%*
Interviewed in Western Europe (40%)
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
34. Page 34
Disponibilité d'une main d'œuvre qualifiée en Flandre contre congestion de la
circulation à Bruxelles (problème structurel dans notre pays) et manque de travailleurs
maîtrisant les langues étrangères en Wallonie
Q21. For each of the following criteria, indicate which region in Belgium is most closely associated with them.
39%
30%
26%
25%
24%
18%
16%
14%
14%
12%
30%
17%
24%
13%
11%
50%
21%
30%
25%
16%
31%
22%
38%
50%
11%
30%
22%
9%
6%
7%
8%
9%
6%
6%
15%
12%
2%
3%
5%
4%
2%
1%
4%
2%
4%
13%
15%
14%
17%
14%
14%
13%
18%
18%
Availability of skilled workforce
Availability of industrial fields
* Availability of qualitative R&D resources
Access to regional government aid,
subsidies and support measures
Access to transport infrastructure
Traffic congestion
Insufficient knowledge of foreign
languages
Lengthy administrative procedures
The weight of trade unions
Flanders Wallonia Brussels All None of them Can't say
Sample : 200 respondents
= Flanders, Wallonia and Brussels Top 3
* In 2013, this item was “Availability of
quantitative R&D resources”
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
35. Page 35
Les investisseurs présents en Flandre insistent sur la qualité de la main
d'œuvre en Flandre. Les investisseurs qui ne sont pas établis dans le pays
ne connaissent pas les différences régionales.
Q21. For each of the following criteria, indicate which region in Belgium is most closely associated with them.
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
36. Page 36
II. Difficultés et portée
politique du compromis
A. La Belgique doit surmonter certains obstacles pour améliorer son attractivité:
coût de la main d’œuvre, charge fiscale élevée, mobilité et pressions
administratives
B. L'action du Gouvernement suscite des réactions mitigées, négatives et
sceptiques. Il est difficile d'avoir un débat ouvert et constructif sur la
compétitivité
37. Page 37
En toile de fond, les infrastructures, le coût de la main d’œuvre et
l'impôt des sociétés sont les grands facteurs pris en compte au
moment de décider de s'établir dans le pays
Sample : 200 respondents
Q1. What are the most important factors that your company takes into account when deciding on a location in which to
establish operations ? 3 possible responses, results >100%
17%
12%
12%
6%
7%
8%
7%
8%
5%
6%
6%
2%
36%
36%
32%
29%
28%
24%
23%
19%
19%
16%
12%
9%
4%
3%
Transport and logistics infrastructure
Labor costs
Corporate taxation
Local labor skill level
The country or region's domestic market
Stability of social climate
R&D and innovation environment
Potential productivity increase for their company
Stability and transparency of political, legal and
regulatory environment
Flexibility of labor legislation
Telecommunications infrastructure
Level of protection of intellectual property rights
None
Can't say
First Total
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
38. Page 38
57%
51%
25%
21%
20%
20%
19%
18%
16%
15%
15%
8%
2%
1%
2%
Reduce taxation
Reduce labor costs
Support small and medium size enterprises
Support struggling industries
Support high-tech industries and innovation
Relax competition rules
Develop education and skills
Facilitate access to credit
Increase incentives for FDI investors
Invest in major infrastructure and urban projects
Improve the quality of its products and the value-…
Encourage environmental policies and attitudes
Political stability
None
Can't say
3 possible responses, results >100%
La fiscalité et le coût de la main d’œuvre sont les principaux sujets d'inquiétude des
investisseurs – le problème de la charge fiscale dépasse (depuis le début de l’étude)
désormais le problème du coût élevé du travail.
Q6. In your view, where should Belgium concentrate its efforts to remain attractive in the global competition ?
Sample : 200 respondents
7%*
35% *
* 2013 reminder
7% *
10% *
11% *
7% *
= 46% *
=19%
*
=23%
*
=17%
*
=11%
*
=10%
*
=9% *
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
39. Page 39
Il est aussi important de réduire le coût du travail que de réduire la fiscalité pour
les entreprises établies en Belgique – les investisseurs qui n’y sont pas établis
voient la Belgique comme un pays à la fiscalité très élevée.
Q6. In your view, where should Belgium concentrate its efforts to remain attractive in the global competition ?
In addition, smaller companies underline their need of support
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
40. Page 40
Q17. Comparing the actual cost of wages and salaries in Belgium with its neighboring countries
and the European averages, would you say it is…?
Près de la moitié des investisseurs jugent que le coût salarial est un
handicap concurrentiel considérable ou important.
Sample : 200 respondents
10%
37%
28%
11%
5%
9%
Total
Disadvantage
47%
Total No
disadvantage
44%
Established in
Belgium (n=120)
Not Established in
Belgium (n=80)
64% 21%
33% 60%
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
41. Page 41
Q17. Comparing the actual cost of wages and salaries in Belgium with its neighboring countries
and the European averages, would you say it is…?
Le coût salarial est un problème important pour les investisseurs
établis dans le pays, en Belgique plus qu’ailleurs.
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
42. Page 42
Q17. Comparing the actual cost of wages and salaries in Belgium with its neighboring countries
and the European averages, would you say it is…?
… et en particulier pour les petites entreprises.
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
43. Page 43
On observe une hausse très marquée de la perception de la pression
administrative depuis 2012.
Q20. In your opinion, do the public authorities apply administrative pressure to companies established in
Belgium ?
32%
26%
10%
14%
10%
11%
24%
27%
15%
20%
27%
35%
10% 10%
29%
2012 2013 2014
Yes definitely Yes probably Probably not Not at all Can't say
Total Yes
Total No
30%
38%
37%
37%
64%
26%
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
44. Page 44
Les entreprises internationales déplorent cette hausse de la pression
administrative… surtout parmi les entreprises déjà implantées en Belgique,
Pas moins de 8 entreprises sur 10 se sentent soumise à une pression
administrative négative exercée par les instances publiques.
Q20. In your opinion, do the public authorities apply administrative pressure to companies established in
Belgium ?
Sample : 200 respondents
10%
11%
15%
35%
29%
Yes definitely Yes probably Probably not Not at all Can't say
Total No
26%
10% *
* 2013 reminder
37%*
37%*
Total Yes
64%
Established in
Belgium (n=120)
Not Established in
Belgium (n=80)
82% 36%
12% 48%
7% 16%
27%*
26%*
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
45. Page 45
Les petites entreprises sont particulièrement affectées par ces
contraintes administratives.
A majority of those who perceive
an increase of administrative
pressure (respectively 65% and
61%) feel corporate taxes and
labor costs should reduce in
order to restore Belgium’s
attractiveness. In addition, 28%
of them consider that tax
increases for businesses
recently introduced by the
government could have a very
substantial negative effect on
the investment climate .
Q20. In your opinion, do the public authorities apply administrative pressure to companies established in
Belgium ?
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
46. Page 46
5%
3%
35%
44%
13%
A positive influence on investment in Belgium
No real influence on Belgian investment decisions
A negative influence on Belgian investment decisions
A very negative influence on Belgian investment decisions
Can't say
Total Negative
influence
38%
Près de 40% des investisseurs pensent que le problème de la
mobilité a un impact négatif sur les décisions d'investissement,
surtout parmi les entreprises installées à Bruxelles.
Q14. Do you feel status of mobility (traffic congestion on roads and accessibility to public transport) in Belgium is a
consideration that has :
Sample : 200 respondents
Established in
Belgium (n=120)
45%
Established in
Brussels (n=43)
51%
Reminder :
65% of investors
established in Brussels
associate traffic congestion
with Brussels (Q21)
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
47. Page 47
II. Difficultés et portée
politique du compromis
A. La Belgique doit surmonter certains obstacles pour améliorer son attractivité:
coût de la main d’œuvre, charge fiscale élevée, mobilité et pressions
administratives
B. L'action du Gouvernement suscite des réactions mitigées, négatives et
sceptiques. Il est difficile d'avoir un débat ouvert et constructif sur la
compétitivité
48. Page 48
L’imposition des sociétés a récemment été augmentée: les investisseurs
en craignent les conséquences, avec un risque de délocalisation à la clé;
1 sur 5 estime que les conséquences peuvent être significatives.
.
Q13. The Belgian government has introduced a series of tax increases for businesses and entrepreneurs
(For example, the increase of taxation for company vehicles for employees, the strengthening of Thin-Cap provisions, the
increase of a liquidation tax on corporation, the introduction of more effective General Accepted Anti Abuse provision and
the introduction of a fairness tax on dividend distributions). Would you say that the combination of these measures
may lead to a substantial reduction of foreign investments or relocation of existing businesses?
12%
21%
44%
23%
These measures will have a
substantial negative effect
on attractiveness
These measures will have
effect, but minor
These measures will have
no effect, neutral
I am not aware of these
measures
Sample : 200 respondents
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
49. Page 49
Les investisseurs étrangers sont persuadés de l'impact négatif des
nouvelles mesures fiscales, qui entraîneront une baisse
substantielle des investissements et des délocalisations.
Q13. The Belgian government has introduced a series of tax increases for businesses and entrepreneurs (For
example, the increase of taxation for company vehicles for employees, the strengthening of Thin-Cap provisions,
the increase of a liquidation tax on corporation, the introduction of more effective General Accepted Anti Abuse
provision and the introduction of a fairness tax on dividend distributions). Would you say that the combination
of these measures may lead to a substantial reduction of foreign investments or relocation of existing
businesses?
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
50. Page 50
25%
25%
50%
Yes, the measure is still relevant
No, the incentive is no longer relevant for investment decisions
I am not aware of this measure
Le système belge de « déduction des intérêts notionnels » reste
intéressant pour attirer et conserver les investissements vers la
Belgique mais son intérêt a chuté !
Q19. In 2005, the Belgian government introduced the “Belgian Notional Interest deduction”, a tax incentive
aimed at attracting and maintaining capital intensive investments and financial treasury centers toin the country.
Over the last 2,5 years the Belgian government has, for budgetary reasons, consecutively reduced the benefits of
this incentive. Do you feel this Belgian investment policy measure (in its current status) continues to be relevant
to maintain or attract investments in/to Belgium ?
Nationality Western Europe (59%)
Sample : 200 respondents
Established in
Belgium (n=120)
Not Established in
Belgium (n=80)
58% 39%
27% 21%
16% 40%
Nationality Asia (45%)
Interviewed in Western Europe (18%)
Nationality Asia (6%)
Nationality Northern America (37%)
More than 1.5B€ (37%)
In 2013, 72% of companies were
aware of the deduction of notional
interest (vs 75% this year) and 74%
among them considered this
measure as attractive (now 67 %).
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
51. Page 51
4%
40%
37%
19%
Yes, fully aware Yes, to some degree No, not really Can't say
Seuls 56% des chefs d'entreprise connaissent les différentes mesures prises pour
réduire le coût du travail et améliorer la compétitivité; seule 1 entreprise sur 4 non
présentes en Belgique connaît ces mesures.
Sample : 200 respondents
Q15A. The Belgian government Di Rupo I has over the last two years taken some measures to reduce the wage
and labour cost and to enhance Belgium’s competitiveness (such as partial wage stop or reduction of VAT on
electricity, wage-stop, index reforms & others). Are you aware and informed about these measures ?
Total
Informed
56%
Established in Belgium (30%)
Interviewed in Western Europe (24%)
Established in Flanders (38%)
Established in Belgium (46%)
Private & Business services (54%)
Private & Business services (23%)
Not established in Belgium (10%)
Interviewed in Western Europe (2%)
Private & Business services (11%)
Established in Belgium (76%)
Interv. in West. Europe (63%)
Established in Flanders (81%)
Established in Brussels (70%)
Established in
Belgium (n=120)
Not Established in
Belgium (n=80)
76% 25%
23% 65%
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
52. Page 52
Néanmoins, 71% doutent de leur efficacité et pensent qu'elles n'auront
qu'un effet mineur sur la compétitivité et le « wage-gap ».
Sample : 200 respondents
Q15B. The Belgian government Di Rupo I has over the last two years taken some measures to reduce
the wage and labour cost and to enhance Belgium’s competitiveness (such as partial wage stop or
reduction of VAT on electricity)…. Do you feel these measures…?
Total
Informed
56%
Sample : 111 companies aware of and informed about these measures
22%
71%
7% Will considerably enhance Belgium's
competitiveness and close the wage-
cost-handicap
Will only enhance competitiveness to
a minor extent
Can't say
Nationality Western Europe (11%)
From 150M€ to 1.5B€ (36%)
Interviewed outside of
Belgium (16%)
New question
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
53. Page 53
1 investisseur sur 3 seulement pense que le système d'indexation
automatique des salaires devrait rester « en l'état » – 64 % pensent qu'il
convient de le réformer ou de le supprimer.
Q18. Belgium has a system of automatic adjustment of wages to inflation, via the indexation system. Do you think
this measure… ?
Sample : 200 respondents
3%
11%
26%
27%
33%
Should remain as it is
Should only be applicable on wages
below a certain level/grade
Should be reduced gradually
Should be stopped immediately
Can't say
Not established in Belgium (8%)
Interviewed in Western Europe (32%)
Consumer (20%)
Interviewed in Western Europe (65%)
Consumer (77%)
Interviewed in Western Europe (37%)
No significant difference
between established and
not established companies
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
54. Page 54
74%
20%
6% Yes
No
Can't say
18%
39%
43%
Yes, there is such
a forum
No, there is not
Can't say
Q16B. And do you feel that Belgian government acts accordingly ?
+/- 60 % des investisseurs estiment qu'il n'existe pas d'espace de
discussion pour un débat ouvert et constructif sur la compétitivité
ou ne connaissent pas l'existence d'un tel espace.
Q16A. Do you feel that in Belgium there is an open and constructive forum for a debate on competitiveness
in which the government listens to the worries of business and corporations and their proposed solutions ?
Sample : 200 respondents
Sample : 85 companies who feel there is such a forum
New question
Not established in Belgium (28%)
Nationality Western Europe (10%)
Nationality Northern America (29%)
Established in Brussels (5%)
Interviewed outside of
Belgium (12%)
Baromètre de l’attractivité belge 2014 - Partie 1: Perception
57. Page 57 Presentation title
Priorité Constatation Recommandations
Coûts de la main-d’oeuvre
et du travail
Parmi les plus
élevés d’Europe
(cfr. OCDE)
Oser revoir l’indexation automatique
Combler l’écart avec les salaires
minimum
Réduire la pression fiscale et les charges
sociales qui pèsent sur les travailleurs
Evaluer en permanence l’écart avec nos
principaux partenaires commerciaux et
intervenir le cas échéant
Pression fiscale sur les
entreprises
Parmi les plus
élevées d’Europe
(cfr. OCDE)
Mettre un terme aux mesures à court
terme
Procéder avec détermination à une
analyse du coût des pouvoirs publics et
de la sécurité sociale afin de dégager
des pistes d’économie
Alléger l’impôt des sociétés
Mettre l’accent sur les incitants fiscaux
afin d’encourager les investissements
dans les secteurs à fort coefficient de
main-d’œuvre et ceux liés à la R&D
Lever l’incertitude légale et fiscale à
l’égard des entreprises et garantir des
régimes ‘stables’
Passer d’une fiscalité directe à une
fiscalité indirecte et environnementale
58. Page 58 Presentation title
Priorité Constatation Recommandations
Innovation Absence d’une
véritable culture de
l’innovation
Réduire la complexité des subsides
Améliorer et accélérer la simplification
administrative
Optimiser les mesures fiscales axées
sur l’innovation
Intégrer de plus en plus l’innovation
dans l’enseignement
Entrepreneuriat Une ‘culture de
l’entrepreneuriat’
trop peu présente
Perception publique
négative de
l’entrepreneuriat
Sous-estimation de
l'importance sociale
de l'esprit
d'entreprise
Ancrer un regard positif sur l'esprit
d'entreprise dans la société, notamment
grâce à l‘enseignement (visites
d’entreprises, stages industriels,
conférences d’entrepreneurs…)
Etablir un plan d’action pour modifier
l’image négative associée à
l'entrepreneuriat
Promouvoir l’interaction entre les
secteurs public et privé en vue d'une
meilleure compréhension
Alléger les charges administratives
59. Page 59
Priorité Constatation Recommandations
Mobilité Saturation du réseau
routier
L'état de nos routes
laisse à désirer
Risque
d’affaiblissement de
notre position en tant
que plaque tournante
logistique
Impact négatif sur la
productivité
Elaborer à moyen terme un
plan réaliste pour résoudre
de manière structurelle les
problèmes de mobilité
Investir encore plus
massivement dans les
infrastructures
Apporter des solutions
structurelles rapides
Formation et
compétences
Pénurie de talents
Manque de cohérence
entre les politiques de
formation et les
besoins des
entreprises ‘sur le
terrain’
Offrir plus d’informations sur
le marché du travail à
l’attention des étudiants
Investir dans la formation et
les compétences requises
‘sur le terrain’
60. Page 60
Priorité Constatation Recommandations
Coût de l’énergie L’énergie est trop chère Rendre les coûts
énergétiques plus compétitifs
Investisseurs
étrangers
Besoin de
consultations régulières
Plaintes reçues
concernant le manque
de prévisibilité du
régime fiscal ainsi que
d’autres régimes
Lancement d’un forum pour
faciliter les consultations
régulières avec des
investisseurs étrangers
61. Page 61
Feu orange pour l’attractivité de la Belgique
selon les investisseurs étrangers
Les élections et l’optimisme retrouvé des
investisseurs sont le moment idéal pour
changer la donne
On doît élaborer un plan stratégique à moyen
terme pour résoudre la compétitivité de la
Belgique